Ang negatibong equity ay nangyayari kapag ang halaga ng pag-aari ng real estate ay nahuhulog sa ilalim ng natitirang balanse sa mortgage na ginamit upang bilhin ang pag-aari na iyon. Ang negatibong equity ay kinakalkula lamang sa pamamagitan ng pagkuha ng kasalukuyang halaga ng merkado ng ari-arian mas mababa ang balanse sa natitirang mortgage.
Pagbabagsak na Equity ng Negatibo
Upang maunawaan ang negatibong equity, dapat muna nating maunawaan ang "positibong equity" o sa halip na karaniwang tinutukoy bilang equity ng bahay.
Ang equity ng bahay ay ang halaga ng interes ng isang may-ari sa kanilang bahay. Ito ay ang kasalukuyang halaga ng merkado ng tunay na ari-arian mas kaunti ang anumang mga liens o encumbrances na nakadikit sa pag-aari na iyon. Ang halaga na ito ay nagbabago sa paglipas ng panahon habang ang mga pagbabayad ay ginawa sa mortgage at puwersa ng merkado ay naglalaro sa kasalukuyang halaga ng pag-aari na iyon.
Kung ang ilan o lahat ng isang bahay ay binili sa pamamagitan ng isang mortgage, ang institusyong pagpapahiram ay may interes sa bahay hanggang sa matugunan ang obligasyon sa pautang. Ang equity ng bahay ay bahagi ng kasalukuyang halaga ng isang bahay na ang may-ari ay nagtataglay ng libre at malinaw.
Ang equity ng bahay ay maaaring maipon ng alinman sa isang pagbabayad na ginawa sa panahon ng paunang pagbili ng ari-arian o may mga pagbabayad ng mortgage - bilang isang kinontratang bahagi ng pagbabayad na ito ay itatalaga upang ibagsak ang natitirang punong pinautang pa. Ang mga nagmamay-ari ay maaaring makinabang mula sa pagpapahalaga sa halaga ng pag-aari dahil magiging sanhi ito upang madagdagan ang kanilang halaga ng equity.
Mga Implikasyon sa Pang-ekonomiyang Negatibong Equity
Kung ang kasalukuyang halaga ng merkado ng isang bahay ay bumabagsak sa dami ng utang ng may-ari ng ari-arian sa kanyang utang, ang may-ari ay pagkatapos ay inuri bilang pagkakaroon ng negatibong equity. Halimbawa, noong 2007, ang isang mamimili ay bumili ng isang $ 400, 000 na bahay na may utang na $ 350, 000. Kung ang halaga ng merkado ng bahay na iyon noong 2008 ay $ 275, 000, ang may-ari ay may negatibong equity sa bahay dahil ang mortgage na nakakabit sa ari-arian ay $ 75, 000 na higit sa kung ano ang ibebenta nito noong 2008. Ang negatibong equity ay maaaring mangyari kapag ang isang may-ari ng bahay ay bumili ng isang bahay gamit ang isang mortgage bago ang alinman sa isang pagbagsak ng isang bubble ng pabahay, isang Pag-urong, o Depresyon.
Tulad ng nakita natin sa huling krisis sa pananalapi noong 2007 -2008, ang isang malawak na pagkalat ng epidemya ng negatibong equity sa buong merkado ng pabahay ay maaaring magkaroon ng malalayong mga implikasyon para sa ekonomiya sa kabuuan. Ang mga may-ari ng bahay na may negatibong equity - madalas na tinutukoy bilang mga may-ari ng bahay sa ilalim ng tubig - natagpuan itong mas mahirap na aktibong ituloy ang trabaho sa ibang mga lugar o estado dahil sa mga potensyal na pagkalugi na natamo mula sa pagbebenta ng kanilang mga tahanan.
Ang pagbebenta ng isang bahay na may negatibong equity ay nagiging isang utang sa nagbebenta dahil mananagot sila sa kanilang institusyong pagpapahiram para sa pagkakaiba sa pagitan ng nakalakip na mortgage at ang pagbebenta ng bahay.
