Kabuuan ng Stock Market Index ng Vanguard kumpara sa 500 Mga Pondo ng Index: Isang Pangkalahatang-ideya
Dalawa sa kumpanya ng pamumuhunan na pinakasikat na mga produkto ng Vanguard ay ang Vanguard Total Stock Market Index Fund at ang Vanguard 500 Index Fund. Habang ang parehong ay maaaring gumana bilang angkop na mga pangunahing paghawak sa isang portfolio ng stock, ang magkakatulad na tunog na kapwa mga pondo ay ituloy ang iba't ibang mga diskarte sa pamumuhunan. Tulad ng ipinahihiwatig ng pangalan nito, ang kabuuang Stock Market Index Fund ay nagbibigay ng pagkakalantad sa buong merkado ng mga equities ng US, tulad ng kinatawan ng Center for Research in Securities Prices (CRSP) US Kabuuang Market Index ng higit sa 3, 550 na stock, samantalang ang 500 Index Fund ay nagbibigay lamang ng pagkakalantad. sa 500 ng pinakamalaking mga kumpanya ng US, na katulad ng S&P 500 Index.
Vanguard Kabuuang Pondo ng Index ng Pamilihan sa Market
Ang Vanguard Kabuuang Stock Market Index Fund (VTSAX) ay nagbibigay ng iba-ibang pagkakalantad sa mga stock ng maliit,, kalagitnaan, at malalaking cap at halaga, na ipinagpalit sa Nasdaq at New York Stock Exchange (NYSE).
Nilikha noong Abril 26, 1992, ang pondo ng isa't isa ay nakamit ang isang average na taunang pagbabalik ng 9.74% mula noong ito ay umpisa (hanggang Abril 30, 2019). Ang Admiral Shares ng pondo - ang tanging magagamit lamang sa mga bagong mamumuhunan - ay nagbalik ng 6.87% taun-taon mula nang magsimula sila noong Nobyembre 13, 2000. Ang pagbabalik na ito ay halos magkapareho sa benchmark ng pondo, ang CRSP US Total Market Index. Ang pondo ay gumagamit ng isang paraan ng kinatawan ng sampling upang matantya ang buong index at ang mga pangunahing katangian nito.
Hanggang Abril 30, 2019, ang pondo ay humawak ng 3, 607 na stock at kinokontrol ang mga net assets na $ 804.6 bilyon. Ang teknolohiya, pinansiyal, pang-industriya, pangangalaga sa kalusugan, at mga kumpanya ng serbisyo ng consumer ang bumubuo sa pinakamalaking mga paghawak nito. Ang VTSAX ay nagsingil ng labis na mababang ratio ng gastos na 0.04% at nangangailangan ng isang minimum na pamumuhunan ng $ 3, 000.
Parehong ang Vanguard Total Stock Market Index at ang Vanguard 500 Index mutual na pondo ay magagamit din bilang mga pondo na ipinagpalit ng salapi (ETF).
Vanguard 500 Index Fund
Ang unang pondo ng index para sa mga indibidwal na namumuhunan, ayon sa kumpanya, ang Vanguard 500 Index Fund (VFIAX) ay nagbibigay ng pagkakalantad sa isang subset ng buong merkado ng equity ng US - partikular, ang Standard & Poor's 500 Index, na ang mga bahagi ng kumpanya ay nagkakaloob ng halos tatlong- pang-apat sa halaga ng stock ng US stock. Ang Vanguard 500 Index Fund ay naglalayong kopyahin ang benchmark index sa pamamagitan ng pamumuhunan ng kabuuang net assets nito sa mga stock na binubuo ng index at hawak ang bawat sangkap na may tinatayang pareho ng bigat ng index. Sa ganitong paraan, ang pondo ay bahagya na lumihis mula sa S&P, na idinisenyo upang gayahin.
Ang pondo ay inisyu noong Agosto 31, 1976; noong Abril 30, 2019, nakabuo ito ng isang average na taunang pagbabalik ng 11.07%. Ang Admiral Shares ng pondo - ang tanging magagamit lamang sa mga bagong namumuhunan - ay bumalik sa 6.37% taun-taon mula noong sila ay umpisahan noong Nobyembre 13, 2000, lamang mas kaunti kaysa sa S&P 500.
Ang Vanguard 500 Index Fund ay mayroong $ 479.7 bilyon sa kabuuang net assets at, sa kabila ng pangalan nito, ay may hawak na 508 stock. Tulad ng pondo ng kapatid na babae nito, ang VFIAX ay naniningil ng isang ratio ng gastos na 0.04% at nangangailangan ng isang minimum na pamumuhunan ng $ 3, 000.
Mga Key Takeaways
- Bagaman pareho ang malawak na pondo ng equity mutual based, ang Vanguard Total Stock Market Index Fund at ang Vanguard 500 Index Fund ay may iba't ibang mga layunin sa pamumuhunan.Ang Vanguard Kabuuang Pondo ng Stock Market Index ay namumuhunan sa buong merkado ng mga equities ng US. Ang Vanguard 500 Index Fund ay namumuhunan lamang sa 500 pinakamalaking kumpanya ng US.Ang Vanguard Kabuuang Stock Market Index Fund ay maaaring kumatawan sa lahat ng mga paghawak ng equity ng isang portfolio, samantalang ang Vanguard 500 Index Fund ay dapat na may katumbas na kaibahan sa mga agresibong stock ng paglago.
Pangunahing Pagkakaiba
Sa paghahambing sa Vanguard Kabuuan ng Stock Market Index Fund (Admiral Shares), ang Vanguard 500 Index Fund (Admiral Shares) ay may karanasan sa bahagyang mas mababang pagkabigo at pagbabalik. Gayunpaman, ang mga ratios ng Sharpe (ang pinaka-malawak na ginagamit na pamamaraan para sa pagkalkula ng pagbabalik na nababagay ng panganib) ay halos magkapareho, na nagpapahiwatig na ang mga namumuhunan sa parehong pondo ay may katulad na pagbabalik sa isang batayan na nababagay sa panganib.
Ang Vanguard Total Stock Market Index Fund ay pinakaangkop para sa katamtaman hanggang sa mataas na panganib na mapagparaya sa mga namumuhunan na naghahanap ng murang pagkakalantad sa pamilihan ng stock ng US. Bilang karagdagan, maaaring gumana ito bilang isang solong pondo ng domestic equity sa isang portfolio.
Samantala, ang Vanguard 500 Index Fund ay angkop bilang isang pangunahing paghawak ng equity para sa mga namumuhunan na may pangmatagalang abot-tanaw na pamumuhunan at isang kagustuhan para sa mas mababang panganib ng merkado ng equity-cap equity. Dahil ito ay tumutok sa higit na konserbatibo, malalaking stock na stock, ang pondo ay maaaring gumana nang pinakamahusay sa isang sari-sari portfolio na naglalaman ng pagkakalantad sa iba pang mga uri ng mga pagkakapantay-pantay para sa paglaki.
