Ang bilang ng mga namumuhunan na nais na ihanay ang kanilang mga portfolio ng pamumuhunan na may mga personal na halaga ay patuloy na tumataas, ngunit ang pagtatayo ng naturang portfolio ay malayo sa diretso.
Sa kabila ng mabilis na lumalagong pangangailangan para sa napapanatiling at responsableng pamumuhunan, nasasalat ang larangan at sa mga unang yugto ng pag-unlad. Ang napakaraming pagpipilian na magagamit din ay nagdudulot ng isang nakakatakot na hamon sa mga namumuhunan na nais na gumawa ng isang positibong epekto ngunit hindi alam kung saan magsisimula. Ang ilan ay nalito tungkol sa iba't ibang mga label, tulad ng Environmental, Social and Governance (ESG), epekto sa pamumuhunan at responsableng pamumuhunan (SRI), habang ang iba ay nag-aalala na kailangan nilang magsakripisyo ng mga pagbabalik at pagkaantala sa pag-abot sa kanilang mga layunin sa pananalapi. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang: Epekto ng Pamumuhunan: Gumagawa ng Pagkakaiba at isang Kita .)
Ang pagsusuri sa pananalapi ay isang mahirap na gawain din. Ibinigay ang maikling track record ng mga produkto na may temang pamumuhunan ng SRI, may limitadong data upang mailabas mula sa kung saan pinapataas ang kahirapan sa pamamahala ng panganib at pagtatakda ng mga inaasahan sa pagganap.
Upang matulungan ang mga kliyente na mag-navigate sa mundo ng pamumuhunan na nakabatay sa mga halaga, si Dan Kern, Chief Investment Officer ng Boston na nakabase sa TFC Financial Management, ay mayroong apat na pangunahing piraso ng payo.
1. tukuyin ang mga layunin
Sa anumang portfolio ng pamumuhunan, ang pagtaguyod kung ano ang iyong mga layunin ay ang una at pinakamahalagang hakbang. Ang responsableng pamumuhunan ay hindi naiiba. Ang mga tagapayo ay dapat makipagtulungan sa mga kliyente upang malaman kung ano ang kanilang pangunahing mga motibo, na mga personal na halaga na nais nilang ihanay ang kanilang mga pamumuhunan, ang oras ng pag-abot at ang kanilang mga pinansiyal na target. Ang simpleng pagnanais na gumawa ng mabuti, habang kahanga-hanga, ay hindi sapat upang maitaguyod ang isang mabuting pamamaraan.
Ang paggamit ng mga kadahilanan ng ESG ay isang mahusay na pagsisimula, ayon sa kompanya ng mga serbisyo sa pamumuhunan sa Betterment, na ipinakilala ang sariling portfolio ng SRI. Ang mga sukatan ng ESG ay maaaring makatulong sa mga mamumuhunan na mapa-mapa ang mga kumpanya o industriya na nais nilang mabawasan ang pagkakalantad dahil sa hindi kanais-nais na mga kasanayan sa negosyo, at sa kabaligtaran, ang nais nilang suportahan.
2. Paghiwalayin ang "Nice to Haves" mula sa "Must Haves"
Ang mga pag-iingat ng Kern na para sa average na mamumuhunan, imposible na makahanap ng isang kapwa makahanap o kapalit na exchange-fund (ETF) na nakakatugon sa bawat isang kriterya sa listahan ng mga personal na halaga. Samakatuwid, mahalaga na manatiling kakayahang umangkop at gumawa ng pagkakaiba sa pagitan ng pangunahin at pangalawang mga alalahanin. Maraming mga pondo ang sumusunod sa isa o maraming mga tema, tulad ng malinis na enerhiya o karapatang pantao, na inilalapat bilang isang screen sa umiiral na mga diskarte upang idagdag o ibukod ang mga tiyak na paghawak. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang: Ang Mga Pondong SRI na Nakatuon sa Pagpapalakas ng Babae .)
Sa kabilang banda, ang mga namumuhunan na hindi handa na gumawa ng anumang mga konsesyon sa mga personal na halaga ay malamang na limitado sa isang hiwalay na pinamamahalaang account upang maisagawa ang parehong mga layunin sa pamumuhunan at SRI. Ang paggawa nito, gayunpaman, ay nangangahulugan ng mas mataas na bayarin pati na rin ang mas aktibo at personal na pagkakasangkot.
3. Unawain ang Implikasyon sa Pinansyal
Habang walang malaking ebidensya na sumusuporta sa tanyag na paniniwala na ang mga pondo ng SRI ay gumagawa ng mas masahol kaysa sa pangkalahatang pondo sa pangkalahatan, maaaring mayroong mga trade trade sa pananalapi na nauugnay sa isang diskarte sa mga partikular na pangyayari, lalo na sa maikling panahon. Halimbawa, ang isang fossil na gasolina na libre o mababang-carbon pondo ay maaaring magbago sa malawak na merkado ng equity kapag nadagdagan ang mga presyo ng langis, itinuro ni Kern.
Sa kabuuan, ang isang lumalagong katawan ng data ay nagsisimula upang ibunyag na ang mga pondo ng SRI ay ginagawa pati na rin ang karaniwang mga pondo ng stock basta ang mga bayarin ay maihahambing. Ayon sa isang pagsusuri sa CNBC ng data ng Morningstar, walang parusa sa materyal na pagganap sa napapanatiling / responsableng mga portfolio. Natagpuan ng isang pagtatasa sa meta ng 2013 na humigit-kumulang na 75% ay nagpakita ng walang pagkakaiba sa pagganap, alinman sa positibo o negatibo.
4. Gawin ang Iyong Katuwiran
Hindi lahat ng mga pamumuhunan na may pananagutan sa lipunan ay ginawang pantay. Ang karaniwang mga kadahilanan na tumutukoy sa isang mataas na kalidad na pamumuhunan ay pantay na mahalaga kapag sinusuri ang mga katapat nitong SRI. Ang mga tagapagpahiwatig tulad ng kalidad ng tagapamahala ng pondo, mga kasaysayan ng pagganap at gastos ay hindi dapat papansinin o ikompromiso upang matugunan ang mga pamantayang SRI, bigyang diin ni Kern.
Ang Bottom Line
Walang magical formula sa ratio ng mga assets na maglaan patungo sa responsableng pamumuhunan, at alin sa mga uri ng diskarte ang pinaka-angkop. Tulad ng tradisyonal na mga portfolio, ang pamumuhunan ng SRI ay nakasalalay sa bawat kliyente, ang kanilang mga layunin at personal na hangarin at kakayahang tiisin ang panganib. Ngunit anuman ang gayong mga nuances, ang pagtatakda ng mga tiyak na mga hangganan at pagbuo ng isang naaangkop na plano ng pagkilos ay makakatulong sa mga mamumuhunan na masulit sa kanilang kagalang-galang na hangarin. (Para sa higit pa, tingnan ang: Mga Pananagutan ng Sosyal na Pananagutan: Gumagawa ba ng Mga Mabuting Gawa na Nagpaparusahan ng Mga Kita?)
