Ang mga pambansang sistema ng pagbabayad ay ang mga kondisyon kung saan ang mga mamimili at nagbebenta ng mga produktong pinansyal at serbisyo ay gumawa ng mga transaksyon at isang mahalagang sangkap ng sistema ng pananalapi ng isang bansa. Ang pandaigdigang pagpapalaya sa pinansiyal at mga pagsulong ng teknolohiya ay nagpapagana ng mga makabuluhang pag-update sa arkitektura ng mga sistemang pagbabayad ng malaking halaga, tingian at seguridad, pati na rin ang mga proseso at pamamaraan na isinagawa ng mga operator, administrador, regulators at mga gumagamit ng mga system. Sa isang malaking bilang ng mga bansa, ang isang makabuluhang sukatan ng responsibilidad para sa integridad ng pambansang sistema ng pagbabayad ay umiiral sa loob ng gitnang bangko. Ang artikulong ito ay magbibigay ng isang pangkalahatang-ideya ng mga sistema ng pagbabayad sa pananalapi at ang papel na ginagampanan nila sa modernong pandaigdigang sistemang pampinansyal.
Pagtukoy sa Mga Sistema ng Pagbabayad
Ang isang pambansang sistema ng pagbabayad ay isang pagsasaayos ng mga institusyon na suportado ng isang imprastraktura ng mga proseso at kasanayan na hinihimok ng teknolohiya upang mapadali ang paglilipat ng komersyal at pinansiyal sa pagitan ng mga mamimili at nagbebenta. Ang sistema ng pagbabayad ng isang bansa ay sumasalamin sa kasaysayan ng pagbabangko at pananalapi at ang pag-unlad ng pagsuporta sa mga platform ng komunikasyon at teknolohiya.
Ang merkado para sa mga serbisyo ng sistema ng pagbabayad ay nagpapatakbo ayon sa supply at demand tulad ng anumang merkado. Sa panig ng hinihingi, ang mga gumagamit ay naghahanap ng madaling pagkakaroon ng mga instrumento sa pagbabayad at mga serbisyo upang matugunan ang kanilang iba't ibang mga transaksyon sa pananalapi, mula sa mga malalaking sukat na paglilipat sa bangko hanggang sa mga transaksyon sa point-of-buy kasama ang mga instrumento sa tingian ng tingian, tulad ng mga credit at debit card. Ang mga gumagamit ay pinapaboran ang mga mababang gastos sa transaksyon, interoperability sa pagitan ng iba't ibang mga system, seguridad, privacy at proteksyon sa ligal. Sa panig ng suplay, ang mga serbisyo ng pagbabayad ay nagbibigay ng isang mapagkukunan ng kita para sa mga bangko at iba pang mga pinansyal na organisasyon at buksan ang mga merkado para sa mga tagapagbigay ng mga produkto at serbisyo sa teknolohiya at komunikasyon.
Mga Institusyon at Inprastraktura
Kasama sa isang karaniwang pambansang sistema ng pagbabayad ang mga sumusunod na institusyon at imprastraktura:
Ang mga bangko at iba pang mga institusyon ng deposito ay nakikipag-usap sa bawat isa sa pamamagitan ng isang sistema ng pagmemensahe at pagruruta. Kung mayroon kang isang account sa pag-tseke sa isang bangko ng US, marahil ay pamilyar ka sa siyam na numero na numero sa ibabang kaliwang bahagi ng iyong mga tseke: ito ang American Bankers 'Association (ABA) na nag-ruta ng transit number (RTN), na kung saan ay ginagamit upang makilala ang institusyong pinansyal kung saan nakasulat ang tseke. Kung babayaran ng iyong employer ng US ang iyong suweldo sa pamamagitan ng direktang deposito, ang mga tagubilin sa paglilipat (pagmemensahe) ay pupunta sa iyong bangko sa pamamagitan ng automated clearinghouse (ACH), isang sistema na pinangangasiwaan ng nonprofit National Automated Clearinghouse Association (NACHA) at pinatatakbo ng US Federal Ang Reserve System (FRS) at Electronic Payment Network (EPN), isang network ng pribadong sektor ng pagbabayad.
Istraktura ng Europa
Kung nagtrabaho ka para sa isang tagapag-empleyo sa Europa ngunit nais mo pa rin ang iyong suweldo na bayad sa iyong account sa bangko ng US, ang proseso ay magiging katulad sa inilarawan sa itaas ngunit sa halip na i-ruta ang US ACH system, ang mensahe ng deposito ay malamang na mag-post sa pamamagitan ng Ang samahan para sa Worldwide Interbank Financial Telecommunication (SWIFT) na network, isang kooperasyong nakabase sa Belgium na nag-uugnay sa mga institusyong pampinansyal sa higit sa 205 na mga bansa. Ang SWIFT code ay katulad sa numero ng ABA RTN bilang isang paraan upang makilala ang bangko na nagsisimula sa paglipat pati na rin ang mga kaukulang bangko na kung saan ang bangko ay may pre-umiiral na mga kasunduan upang mapadali ang pang-internasyonal na paglilipat at pag-areglo ng mga pondo. Ang platform ng SWIFT ay ginagamit ng lahat ng mga sentral na bangko na bahagi ng Eurosystem, ang awtoridad sa pananalapi para sa 15 mga bansa sa European Union na bahagi ng Eurozone, kasama ang Austria, Belgium, Cyprus, Finland, France, Alemanya, Greece, Ireland, Italya, Luxembourg, Malta, Netherlands, Portugal, Slovenia at Spain.
Paglilinis at Pag-areglo
Ang paglilinis ay tumutukoy sa paghahatid at pagkakasundo ng mga order sa pagbabayad at pagtatatag ng mga pangwakas na posisyon na naayos. Ang pag-areglo ay ang kaganapan na aktwal na isinasagawa ang mga tungkulin - ang kani-kanilang pag-debit at kredito ng mga account ng mga partido sa transaksyon. Ang integridad ng pandaigdigang sistemang pampinansyal ay nakasalalay sa wastong accounting para sa bawat transaksyon na nagaganap sa system; samakatuwid, ang katatagan ay nakasalalay sa pagiging maaasahan at kawastuhan ng mga sistema ng pag-clear at pag-areglo.
Mayroong tatlong pangunahing uri ng pag-clear at mga sistema ng pag-aayos.
- Ang mga sistema ng tingi ay responsable para sa pagproseso ng mga malakihang transaksyon sa pananalapi. Habang walang tinatanggap na pandaigdigang kahulugan ng "maliit na scale" madalas itong nagpapahiwatig ng mga indibidwal na paglilipat ng mas mababa sa $ 1 milyon. Ang mga malalaking sistema ng halaga ay may pananagutan para sa pag-clear at pag-areglo ng mas malaking mga transaksyon. Kinokontrol ng mga sistema ng seguridad ang pag-clear at pag-areglo ng mga mahalagang papel, tulad ng karaniwan at ginustong stock, bono at iba pang uri ng mga instrumento.
Ang mga sistema ng paglilinis at pag-aayos ay maaaring tumira sa isang batayan o isang netting na batayan. Ang pag-areglo ng gross ay kapag ang pag-areglo ng mga pondo o mga mahalagang papel ay naganap nang isa-isa, isang transaksyon sa bawat oras. Ang netting ay kapag ang malaking bilang ng mga indibidwal na posisyon (parehong mga kredito at debit) ay magkasama sa mas maliit na mga batch para sa pagproseso upang maganap ang pag-areglo sa tinukoy na mga oras sa araw ng negosyo kaysa sa isang patuloy na batayan.
Ang ilang mga sistema ng pagbabayad ay maaaring gumana ng higit sa isang platform ng pag-clear at pag-areglo, na isinasama ang parehong pag-aayos ng netting at gross. Ang real-time na pag-areglo ng gross (RTGS) ay naging pinaka malawak na pinagtibay na pamamaraan para sa mga malalaking sistema ng halaga. Ang totoong oras sa konteksto na ito ay nangangahulugan na ang paghahatid, pagproseso at pag-areglo ng isang transaksyon ay maganap sa sandaling ito ay pinasimulan. Ang sistemang US Fedwire, ang pangunahing malaking halaga ng halaga ng pambansang sistema ng pagbabayad ng US, ay nag-aayos sa isang batayang batayan ng real time, pati na rin ang sistema ng TARGET, na siyang pangunahing pangunahing halaga ng platform para sa European Central Bank at ang network nito ng pambansang sentral ng Eurozone mga bangko, tulad ng Banque de France at ang German Bundesbank.
Mga Sistema ng Pagbabayad at Panganib sa System
Ang isa sa mga pangunahing panganib sa isang pag-clear at pag-areglo ng kapaligiran ay maaaring default ng isa sa mga partido. Kung ang pag-areglo ay naganap sa isang batayang real-time na batayan pagkatapos ang epekto ng isang default ay limitado sa iisang transaksyon na naproseso. Gayunpaman kung ang default ay maganap sa isang pag-aayos ng netting pagkatapos ang lahat ng mga partido sa pag-aayos na iyon - potensyal na daan-daang o libu-libo - maaari ring mapanganib, at sa gayon ay maaaring ang kanilang mga katapat sa ibang mga transaksyon na nagaganap sa parehong oras at iba pa sa buong sistema.
Ito ay isang halimbawa ng sistematikong panganib - ang panganib na ang isang pagkabigo sa isang bahagi ng system ay kumakalat tulad ng isang pagbagsak sa buong sistema. Pinadali ng teknolohiya ang kakayahang iproseso ang trillions ng dolyar araw-araw sa pamamagitan ng pandaigdigang arkitekturang pampinansyal. Gayunpaman ang bawat bansa ay mayroon lamang isang maliit na bilang ng mga indibidwal na mga sistema at ang mga sistemang ito ay nakikipag-ugnay sa bawat isa sa buong mundo, kaya ang mga pagkilala sa isang sistematikong kabiguan ay kapansin-pansin.
Ang isang institusyon na may pananagutan sa pag-aaral at pagbuo ng mga alituntunin para sa pamamahala ng peligro sa sistemang pinansyal ay ang Bank for International Settlement (BIS), isang institusyong nakabase sa Geneva na kumikilos bilang isang bangko para sa mga sentral na bangko at gumagamit ng iba't ibang mga pagkukusa upang maitaguyod ang pakikipagtulungan sa pagitan ng internasyonal na pananalapi at pananalapi mga sistema. Noong 2001, ipinakilala ng BIS Committee for Payment and Settlement Systems (CPSS) ang isang hanay ng mga patnubay para sa mga sistema ng pagbabayad na may mataas na kahalagahan na tinawag na Mga Prinsipyo ng Prinsipyo para sa Mga Mahalagang System ng Pagbabayad. Nagtatakda ito ng 10 mga prinsipyo para sa masinop na operasyon at pagbabawas sa peligro para sa mga sistemang iyon - partikular sa malaking halaga ng pag-clear at mga sistema ng pag-areglo na inilarawan sa itaas - kung saan ang isang pagkabigo sa isang bahagi ng system ay maaaring mabilis na kumalat.
Ang mga pangunahing Prinsipyo ay naglagay din ng mga rekomendasyon para sa mga partikular na responsibilidad ng mga pambansang sentral na bangko sa pagpapatakbo, pangangasiwa at paggamit ng mga kritikal na sistema sa kanilang mga nasasakupan. Ang maayos na operasyon ng pambansang sistema ng pagbabayad ay madalas na malinaw na nakalagay sa mandato ng organisasyon ng isang sentral na bangko. Halimbawa, ang mandato ng organisasyon ng US FRS ay binubuo ng apat na aktibidad:
- Patakaran sa pananalapiSuportasyon ng sistema ng pagbabangkoPagsasaayos ng maayos na paggana ng pambansang sistema ng pagbabayadDevelopment at pangangasiwa ng mga batas at regulasyon na namamahala sa credit ng consumer
Ang Bottom Line
Ang mga pambansang sistema ng pagbabayad ay mahalaga sa integridad ng pandaigdigang sistema ng pananalapi. Ang teknolohiya at globalisasyon ay pinadali ang mabilis na paglaki ng mga system para sa pagproseso ng mga hindi paglipat ng elektronikong paglilipat sa pagitan ng mga partido na matatagpuan saanman sa mundo. Ang sistema ng pagbabayad sa anumang bansa ay binubuo ng isang maliit na bilang ng mga sistema ng pag-aayos ng tingi, malaking halaga at seguridad na nag-uugnay sa mga sistema ng ibang mga bansa sa pamamagitan ng iba't ibang mga platform ng link at mga kaugnay na ugnayan. Ang pagsasakatuparan ng isang peligro, tulad ng isang partido na nagpapabaya sa isang malaking halaga ng transaksyon, ay may potensyal na kumalat sa buong at sa gayon ay kahinaan ang integridad ng sistema, na ginagawang pangunahing priyoridad ang pagbabayad para sa mga sentral na bangko at iba pang mga pangunahing institusyon sa pamayanang pinansyal.
