Ang isang pakinabang na 15.46% noong 2019 para sa mga pagbabahagi ng Ollie's Bargain Outlet Holdings, Inc. (OLLI) ay nagsasabi ng isang kwento ng isang stock na nagba-bounce pagkatapos lamang makaranas ng isang mataas na halaga ng hindi pangkaraniwang aktibidad ng pangangalakal. Sa kasong ito, ito ay ang aktibidad ng pagbaba dahil ang pagbabahagi ay bumababa sa pagtaas ng dami, na nagpapahiwatig na ang isang nagbebenta ay kasangkot.
Sa paglipas ng panahon, gayunpaman, nalaman namin kung paano ang mga stock na may isang kasaysayan ng malakas na mga pundasyon ay may posibilidad na pagtagumpayan ang mga kahinaan sa teknikal at kalaunan ay mabawi ang kanilang pagtapak. Ang pangunahing pamantayan na hinahanap namin kapag ang pagtaya sa baligtad sa isang stock jump pagkatapos ng isang panahon ng presyon ay isang kasaysayan ng malakas na mga panimula, labis na kondisyon at isang pagbagal ng malaking pagbebenta sa mga pagbabahagi.
Pupunta ako sa pangunahing larawan mamaya, ngunit ang tunay na sabihin sa malapit na term na tilapon ng isang stock ay namamalagi sa aktibidad ng pangangalakal nito. Sa simpleng ilagay, ito ay tungkol sa supply at demand. Kung ang demand ay mas mataas kaysa sa suplay, tumaas ang stock. Kung ang demand ay mas mababa kaysa sa supply, mahulog ang mga stock. Para sa karamihan ng 2018, ang Ollie's ay isang stock rocket na mas mataas na tila araw-araw. Simula noong nakaraang Setyembre, nahuli ang stock sa napakalaking alon ng pagbebenta na durog sa merkado. Sa aming pananaw, mga pullbacks = pagkakataon, at lalo na ang isang pullback na nakikita natin bilang mekanikal sa likas na katangian.
Para sa Mapsignals, kapag naghahanap kami ng isang entry sa isang naunang nangungunang stock, nais naming makita ang isang pagbagal ng potensyal na pagbebenta. Lamang upang ipakita sa iyo ng graphic kung ano ang hitsura ng hindi pangkaraniwang signal ng aktibidad ng pangangalakal, tingnan ang lahat ng hindi pangkaraniwang mga senyales ng institusyonal (UI) na ginawa ni Ollie sa nakaraang taon. Hanggang sa Setyembre 2018, maaari kang makakita ng maraming mga signal ng pagbili, na nangyayari sa tabi ng isang pag-angat sa mga namamahagi. Pagkatapos, simula noong Nobyembre, ito ay isang one-way na tren ng pagbebenta sa tabi ng pagbagsak sa mga namamahagi, na pinabagal mula noong Disyembre. Ito ay kapansin-pansin dahil ang mga stock ay lumipat batay sa supply at demand. Malinaw na ang demand ay naging outstripping supply kamakailan lamang:
www.mapsignals.com
Mula noong Nobyembre, ang Ollie's ay naka-log ng walong hindi pangkaraniwang mga araw na may mataas na dami, na nagpapahiwatig ng pagbebenta sa mga pagbabahagi (tingnan ang tsart sa itaas). Ngunit kung ano ang nakakakuha ng aming pansin ngayon ay nakita namin ang isang baligtad ng aktibidad na ito sa nakaraang ilang linggo, na nagmumungkahi na ang demand para sa stock ay tumataas. Kung gagawa ka ng mapagpipilian sa direksyon ng stock, maingat na bigyang-pansin kung paano nakikipagkalakalan ang mga namamahagi. Tulad ng hindi mo nais na labanan ang takbo, hindi mo rin nais na labanan ang isang stock na nagpapakita ng pagtaas ng presyo kasabay ng isang pagtaas sa dami ng na-trade. May isang taong maaaring makaipon ng isang posisyon.
Ang layunin ng Mapsignals ay makilala ang mga nangungunang stock ngayon bukas. Karaniwang naghahanap kami para sa mga kumpanyang mas malalakas na mga kumpanya na may malusog na pundasyon na sinamahan ng outsized na hindi pangkaraniwang institusyonal na aktibidad ng pangangalakal. Sa pamamagitan ng pag-aaral ng mga puntong ito ng data, makakagawa tayo ng isang edukasyong hula tungkol sa kung aling mga institusyon ng pagkakapantay-pantay ang nagsasamantala at ikakasal ang impormasyong ito sa mga pangunahing kumpanya ng maayos. Nais namin ang mga logro sa aming panig kapag naghahanap para sa pinakamataas na kalidad na stock.
Kapag nagpapasya kami sa isang malakas na kandidato, isinasaalang-alang namin ang mga naunang pinuno na may kasaysayan ng teknikal na outperformance. Kapag sila ay bumalik, nakita namin ang mga ito bilang mga pagkakataon. Nasa ibaba ang ilang mga lugar na umaakit sa aming pansin pagdating sa stock ni Ollie:
- Isang taon na outperformance kumpara sa merkado: + 46.1% kumpara sa SPDR S&P 500 ETF (SPY) Isang taon na outperformance kumpara sa sektor: 48.17% kumpara sa SPDR S&P Retail ETF (XRT) Naghahatid ng hindi pangkaraniwang signal ng kalakalan
Ngayon, ginagawa namin ito ng isang hakbang pa at puntos ang pinakamahusay na mga stock na nagpapakita ng hindi pangkaraniwang aktibidad ng pangangalakal. Sa ibaba ay makikita mo ang mga makasaysayang panahon mula noong 2015 nang ang stock ng Ollie ay gumawa ng mga signal ng pagbili para sa Mga Peta. Ito ang mga pinakamataas na marka ng signal sa aming stock universe. Malinaw na, lahat tayo ay nasa buong paglipas ng maraming taon. Gusto pa rin naming tawagan ang stock na ito ng isang mas malalawak na:
www.mapsignals.com
Sa tuktok ng isang teknikal na larawan na mukhang nagpapabuti, dapat isa ring tumingin sa ilalim ng hood upang makita kung ang pangunahing larawan ay sumusuporta sa isang pangmatagalang pamumuhunan. Tulad ng nakikita mo, ang pinakabagong ulat ng kita ng Ollie ay nagpakita ng paglago, at ang kumpanya ay nagtaas ng gabay ngayon:
- Q3 2018 year-over-year kabuuang rate ng paglago ng net sales: + 19.1% Q3 2018 year-over-year neto rate ng paglago ng kita: + 36.1%
Ang stock ni Ollie ay umatras mula sa taas ngunit may kasaysayan ng mahusay na mga pundasyon. Naniniwala kami na ang kasalukuyang antas para sa pagbabahagi ay nasa posisyon para sa karagdagang baligtad. Ang salaysay para sa mga tagatingi ng Ollie at diskwento ay isa sa isang lumalagong modelo ng negosyo. Palagi akong nagbabantay para sa mga magagaling na kumpanya na nakabawi sa presyo. Ang pinakamahusay na mga kumpanya ay may posibilidad na malaman ang mga bilis ng takbo sa katagalan. Ang lahat ng mga puntong ito sa isang pangmatagalang pagkakataon para sa stock.
Ang Bottom Line
Ang stock ng Ollie ay kumakatawan sa isang potensyal na pagkakataon sa pagbili para sa pangmatagalang mamumuhunan. Dahil sa malaking pagbabawas sa presyo, makasaysayang pangunahing pagbagsak at pagbagal ng hindi pangkaraniwang mga signal ng pamamahagi, ang stock na ito ay maaaring nagkakahalaga ng isang lugar sa isang portfolio na nakatuon sa paglago.
