Ang stock ng Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) ay bumaba sa isang tatlong taong mataas noong Miyerkules ng gabi matapos talunin ng kumpanya ang ika-apat na quarter ng mga inaasahan ng malulusog na mga margin at iniulat ang isang 6.1% na pagtaas sa maihahambing na mga benta ng restawran, na hinimok lalo na ng mas mataas na mga presyo sa menu. Ang 17% operating margin ay minarkahan ng isang 21% na taon-sa-pagtaas ng taon, na nagpapahiwatig na ang kakayahang kumita sa higanteng fast food ay maaaring lumago nang maayos sa bagong dekada.
Ang post-news surge ay nag-mount ng harmonic resistance sa.618 retracement ng 2015 sa 2018 downtrend na malapit sa $ 560, na hinuhulaan na ang kapangyarihan ng pagbili ay maaaring punan ang puwang ng Nobyembre 2015 na malapit sa $ 630. Ang rally ay sa wakas ay sinisipsip ang pintuan sa isang gulo na panahon na nagsimula noong 2015 sa mga buong bansa na mga ulat ng mga may sakit na mga customer habang itinatakda ang yugto para sa mga natamo na sa kalaunan ay maaaring maipakita ang buong-panahon na mataas sa $ 700.
CMG Long-Term Chart (2006 - 2019)
TradingView.com
Ang kumpanya ay naging pampubliko bilang isang spinoff ng McDonald's Corporation (MCD) noong Enero 2006, na nagbubukas sa kalagitnaan ng $ 40s at bumababa sa isang saklaw ng pangangalakal na sumira sa baligtad noong Marso. Mabilis itong natigil sa kalagitnaan ng $ 60s nang mas maaga sa isang 2007 breakout na nakakaakit ng malakas na momentum sa pagbili ng interes, pagdaragdag ng mga puntos sa isang mabilis na tulin sa Disyembre na mataas sa $ 155.49. Iyon ay minarkahan ang pinakamataas na mataas para sa natitirang dekada, nangunguna sa isang pagbagsak na pinabilis sa pagbagsak ng pang-ekonomiyang 2008.
Ang pagtanggi ay pinutol sa pagbubukas ng pag-print ng IPO, na bumababa ang stock sa isang buong oras na mababa sa $ 36.86 noong Nobyembre habang minarkahan ang isang makasaysayang pagkakataon sa pagbili, nangunguna sa isang alon ng pagbawi na nagtipon ng singaw noong 2010. Natapos nito ang isang pag-ikot ng biyahe sa 2007 na mataas at sinira noong Setyembre, na pumapasok sa isang malakas na takbo ng takbo na higit sa doble ng halaga ng stock sa 2012 na tugatog sa $ 442.40. Ang isang 2013 breakout sa itaas na antas ay naayos sa isang mas mababaw na tilapon ngunit nagpatuloy upang magdagdag ng mga puntos sa Agosto 2015 sa buong oras na $ 758.61.
Ang mga kwento tungkol sa mga customer na may sakit ay kumakalat sa pamamagitan ng pinansiyal na media tulad ng wildfire sa buwan na iyon, na nag-udyok ng isang mabilis na 50% gupit bago sumali sa isang basing pattern na nagbunga ng isang solong malusog na bounce, nangunguna sa isang 2017 breakdown na bumagsak ng stock sa 2012 na suporta sa paligid ng $ 250 noong Pebrero 2018. Nakakuha mula noong oras na ito ay muling nag-uli ng higit sa dalawang-katlo ng multi-taong downtrend habang ang akumulasyon ay bumalik sa malusog na antas.
Ang magdamag na rally ay nag-sign din ng isang pangunahing breakout sa itaas ng tatlong-taong kabaligtaran na ulo at balikat na pattern ng basing (berdeng linya), na bumubuo ng isang sinusukat na target na paglipat sa itaas ng 2015 na mataas. Samantala, ang buwanang stokastika osileytor ay lumusot sa isang pagbili ng ikot na hindi pa naabot ang antas ng labis na hinihinuha, na hinuhulaan ang kamag-anak na lakas sa ikalawang quarter. Kinuha nang magkasama, ang mga ito ng mga elemento ng bullish ay nagsasabi sa amin na ang stock ay sa wakas ay masira sa isang mataas na oras.
CMG Short-Term Chart (2017 - 2019)
TradingView.com
Ang nasa-balanse na dami (OBV) na tagapagpahiwatig ng akumulasyon-pamamahagi ay umangat na ngayon sa pinakamataas na mataas mula noong Disyembre 2015 matapos ang paghagupit sa isang buong panahon na mas mababa sa isa at kalahating taon na ang nakalilipas. Ang mabilis na pag-iipon ng mga ito nang maayos para sa karagdagang mga nadagdag na maaaring kalaunan ay tumaas sa isang buong pag-bid ng momentum. Gayunpaman, kakailanganin pa rin ang malaking pagbili ng kapangyarihan para sa pagsukat ng dami upang makumpleto ang isang pag-ikot ng biyahe sa mataas na Agosto 2015, na nai-post nang sabay-sabay bilang presyo.
Gayunpaman, ang stock ay nakakuha na ng halos 200 puntos at tumaas ng higit sa 50% sa nakaraang pitong linggo, na nagtatakda ng lahat ng uri ng mga panandaliang overbought signal. Ang ganitong uri ng vertical na pagkilos ay bumubuo ng kasiyahan ng shareholder, madalas na nag-trigger ng mga pag-iling at mga whipsaws na idinisenyo upang paghiwalayin ang mahina na mga kamay mula sa kanilang pera. Bilang isang resulta, ang halo-halong pagkilos ay maaaring umunlad sa mga sesyon kasunod ng malaking pambungad na pag-print ng umaga, na tinanggihan ang madaling kita sa mga bagong minted bulls.
Ang Bottom Line
Ang stock ng Chipotle ay nakatakda upang buksan ang 10% na mas mataas kaysa sa pagsasara ng pagsasara ng huling gabi kasunod ng isang torrid buy-the-news reaksyon sa malusog na kita sa ika-apat na quarter at isang bullish 2019 na pananaw.
