Isaalang-alang ito sa kabaligtaran ng "paglalagay ng lahat ng iyong mga itlog sa isang basket." Ang paglalaan ng iyong mga pamumuhunan sa iba't ibang klase ng pag-aari ay isang pangunahing diskarte upang mabawasan ang iyong panganib at potensyal na madagdagan ang iyong mga nadagdag.
Ano ang Paglalaan ng Asset?
Ang paglalaan ng Asset ay nangangahulugang pagkakalat ng iyong mga pamumuhunan sa iba't ibang klase ng pag-aari. Malawak na nagsasalita, nangangahulugan ito ng isang halo ng stock, bono, at seguridad sa cash o pera sa merkado.
Sa loob ng tatlong klase na ito ay may mga subclass:
- Mga malalaking stock na stock: Ang mga namamahagi na inilabas ng mga kumpanya na may capitalization ng merkado na higit sa $ 10 bilyon na mga stock na Mid-cap: Ang mga namamahagi na inilabas ng mga kumpanya na may malaking kapital na merkado sa pagitan ng $ 2 bilyon at $ 10 bilyon na stock na maliliit na cap: Ang mga kumpanya na may capital capitalization na mas mababa sa $ 2 bilyon. Ang mga pagkakapantay-pantay na ito ay may posibilidad na magkaroon ng mas mataas na peligro dahil sa kanilang mas mababang pagkatubig. Mga internasyonal na seguridad: Anumang seguridad na inisyu ng isang dayuhang kumpanya at nakalista sa isang banyagang palitan Mga umuusbong na merkado: Mga security na inilabas ng mga kumpanya sa pagbuo ng mga bansa. Ang mga pamumuhunan na ito ay nag-aalok ng isang mataas na potensyal na pagbabalik at isang mataas na peligro, dahil sa kanilang potensyal para sa peligro ng bansa at ang kanilang mas mababang likido. Nakapirming-kita na mga seguridad: Ang mataas na rate ng mga bono sa korporasyon o gobyerno na nagbabayad sa may-hawak ng isang itinakdang halaga ng interes, pana-panahon o sa kapanahunan, at ibabalik ang punong-guro sa pagtatapos ng panahon, ang mga security na ito ay hindi gaanong pabagu-bago at mas mababa sa peligro kaysa sa mga stock. Pamilihan ng pera: Ang mga pamumuhunan sa panandaliang utang, karaniwang isang taon o mas kaunti, ang mga perang papel sa Treasury (T-bills) ay ang pinaka-karaniwang pamumuhunan sa pera ng pera.Ang mga mapagkakatiwalaang pamumuhunan sa real estate (REIT): Ang mga pagbabahagi sa isang mamumuhunan ng mga mortgage o pag-aari
Mga Key Takeaways
- Ang iyong mainam na paglalaan ng pag-aari ay ang paghahalo ng mga pamumuhunan, mula sa pinaka-agresibo hanggang sa pinakaligtas, na makakakuha ng kabuuang pagbabalik sa paglipas ng panahon na kailangan mo. Ang pagsasama ay kasama ang mga stock, bond, at cash o pera sa merkado ng seguridad.Ang porsyento ng iyong portfolio na iyong italaga sa ang bawat isa ay nakasalalay sa iyong time frame at ang iyong pagpapaubaya para sa panganib.Hindi ito isang desisyon sa isang beses. Bisitahin muli ang iyong mga pagpipilian paminsan-minsan upang makita kung natutugunan pa nito ang iyong mga pangangailangan at layunin.
Pag-maximize ng Return & Risk
Ang layunin ng paglalaan ng iyong mga ari-arian ay upang mabawasan ang panganib habang natutugunan ang antas ng pagbabalik na iyong inaasahan. Upang makamit ang layuning iyon, kailangan mong malaman ang mga katangian ng pagbabalik ng panganib sa iba't ibang mga klase ng pag-aari. Inihahambing ng figure sa ibaba ang panganib at potensyal na pagbabalik ng ilan sa kanila:
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Ang mga Equity ay may pinakamataas na potensyal na pagbabalik ngunit din ang pinakamataas na peligro. Ang mga panukalang batas sa Treasury ay may pinakamababang panganib dahil sinusuportahan sila ng gobyerno ng US, ngunit nagbibigay din sila ng pinakamababang pagbabalik.
Ito ang tradeoff return-return. Ang mga pagpipilian sa mataas na peligro ay mas angkop sa mga namumuhunan na may mas mataas na pagpapahintulot sa panganib. Iyon ay, maaari silang tumanggap ng malawak na swings sa mga presyo ng merkado. Ang isang mas batang mamumuhunan na may isang pangmatagalang account sa pamumuhunan ay maaaring asahan na mabawi sa oras. Ang isang mag-asawa na papalapit o sa pagreretiro ay maaaring hindi mapanganib ang kanilang naipon na kayamanan.
Ang patakaran ng hinlalaki ay ang isang mamumuhunan ay dapat na unti-unting mabawasan ang pagkakalantad sa panganib sa mga nakaraang taon, upang maabot ang pagretiro na may isang makatwirang halaga ng pera na nasaksak sa ligtas na pamumuhunan.
Ang mga Equity ay may pinakamataas na potensyal na pagbabalik ngunit din ang pinakamataas na peligro. Ang mga perang papel sa Treasury ay may pinakamababang panganib ngunit nagbibigay sila ng pinakamababang pagbabalik.
Ito ang dahilan kung bakit mahalaga ang pag-iba sa pamamagitan ng paglalaan ng asset. Ang bawat pamumuhunan ay may sariling mga panganib at pagbabagu-bago sa merkado. Inilalaan ng alokasyong panturo ang iyong buong portfolio mula sa pataas o pagbaba ng isang solong stock o klase ng mga mahalagang papel.
Kaya, habang ang bahagi ng iyong portfolio ay maaaring maglaman ng mas maraming pabagu-bago na mga security na pinili mo para sa kanilang potensyal ng mas mataas na pagbabalik, ang iba pang bahagi ng iyong portfolio ay nakatuon sa mas matatag na mga pag-aari.
Pagpapasya ng Ano ang Tama para sa Iyo
Dahil ang bawat klase ng pag-aari ay may sariling antas ng pagbabalik at panganib, dapat isaalang-alang ng mga namumuhunan ang kanilang panganib sa pagtaya, mga layunin ng pamumuhunan, oras ng pag-abot, at magagamit na pera upang mamuhunan bilang batayan para sa kanilang komposisyon ng pag-aari. Ang lahat ng ito ay mahalaga bilang hitsura ng mga namumuhunan upang lumikha ng kanilang pinakamainam na portfolio.
Ang mga namumuhunan na may isang mahabang oras ng abot-tanaw at mas malaking kabuuan upang mamuhunan ay maaaring kumportable sa mataas na peligro, mataas na mga pagpipilian sa pagbalik. Ang mga namumuhunan na may mas maliit na kabuuan at mas kaunting mga tagal ng oras ay maaaring mas gusto ang mababang-panganib, mababang pagbabalik na mga alokasyon.
Upang gawing mas madali ang proseso ng paglalaan ng asset para sa mga kliyente, maraming mga kumpanya ng pamumuhunan ang lumikha ng isang serye ng mga portfolio ng modelo, ang bawat isa ay binubuo ng iba't ibang mga proporsyon ng mga klase ng asset. Ang bawat portfolio ay nasiyahan sa isang partikular na antas ng pagpapaubaya sa panganib ng mamumuhunan. Sa pangkalahatan, ang mga portfolio ng mga modelo na ito ay mula sa konserbatibo hanggang sa napaka-agresibo.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Isang Konserbatibong Portfolio
Ang mga portfolio ng modelo ng konserbatibong pangkalahatan ay naglalaan ng isang malaking porsyento ng kabuuang sa mga mas mababang panganib na seguridad tulad ng mga naayos na kita at pera sa merkado ng pera.
Ang pangunahing layunin ng isang konserbatibong portfolio ay upang protektahan ang pangunahing halaga ng iyong portfolio. Iyon ang dahilan kung bakit ang mga modelong ito ay madalas na tinutukoy bilang "mga portfolio ng pangangalaga ng kabisera."
Kahit na ikaw ay napaka-konserbatibo at tinutukso na maiwasan ang buong merkado ng stock, ang ilang pagkakalantad sa mga stock ay makakatulong sa pag-offset ng inflation. Maaari mong mamuhunan ang bahagi ng equity sa mataas na kalidad na mga kumpanya ng asul-chip o isang pondo ng index.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Katamtamang Konserbatibong Portfolio
Ang isang modyul na konserbatibong portfolio ay gumagana para sa namumuhunan na nais na mapanatili ang karamihan sa kabuuang halaga ng portfolio ngunit nais na kumuha ng ilang panganib para sa proteksyon ng inflation. Ang isang karaniwang diskarte sa loob ng antas ng peligro na ito ay tinatawag na "kasalukuyang kita." Gamit ang diskarte na ito, pipili ka ng mga seguridad na nagbabayad ng isang mataas na antas ng dibidendo o pagbabayad ng kupon.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Moderately Agresibong Portfolio
Ang mga simpleng mga portfolio ng modelo ng agresibo ay madalas na tinutukoy bilang balanseng mga portfolio dahil ang komposisyon ng pag-aari ay nahahati nang halos pantay sa pagitan ng mga nakapirming-kita na mga security at equities. Ang balanse ay sa pagitan ng paglago at kita. Dahil ang mga simpleng agresibo na portfolio ay may mas mataas na antas ng peligro kaysa sa mga konserbatibong portfolios, ang diskarte na ito ay pinakamainam para sa mga namumuhunan na may mas mahabang oras na pang-abot-tanaw (sa pangkalahatan ay higit sa limang taon) at isang daluyan na antas ng pagpapaubaya sa panganib.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Isang Agresibong Portfolio
Ang mga agresibong portfolio ay higit sa lahat ay binubuo ng mga pagkakapantay-pantay, kaya ang kanilang halaga ay maaaring magbago nang malaki mula sa araw-araw. Kung mayroon kang isang agresibong portfolio, ang iyong pangunahing layunin ay upang makamit ang pangmatagalang paglago ng kapital. Ang diskarte ng isang agresibong portfolio ay madalas na tinatawag na isang "capital growth" na diskarte. Upang magbigay ng pag-iiba-iba, ang mga namumuhunan na may agresibong portfolio ay kadalasang nagdaragdag ng ilang mga naayos na kita na seguridad.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Isang Napaka-agresibong Portfolio
Ang napaka agresibo na mga portfolio ay binubuo halos sa buong stock. Sa isang agresibong portfolio, ang iyong layunin ay malakas na paglaki ng kapital sa isang mahabang abot-tanaw. Dahil ang mga portfolio na ito ay nagdadala ng malaki, ang halaga ng portfolio ay magkakaiba-iba sa maikling panahon.
Larawan ni Julie Bang © Investopedia 2019
Ibigay ang iyong mga Allocations
Ang mga modelong portfolio at mga estratehiya na sumama sa kanila ay maaaring mag-alok lamang ng isang maluwag na gabay. Maaari mong baguhin ang mga proporsyon upang umangkop sa iyong sariling mga indibidwal na pangangailangan sa pamumuhunan. Kung paano mo pinakahusay ang mga modelo sa itaas ay nakasalalay sa iyong mga pangangailangan sa pinansya sa hinaharap para sa kapital at sa uri ng mamumuhunan ka.
Halimbawa, kung nais mong magsaliksik ng iyong sariling mga kumpanya at maglaan ng oras sa pagpili ng stock, marahil ay hahatiin mo pa ang bahagi ng mga pantay na bahagi ng iyong portfolio sa mga subclasses ng stock. Sa pamamagitan nito, makakamit mo ang isang dalubhasang potensyal na pagbabalik ng panganib sa loob ng isang bahagi ng iyong portfolio.
Gayundin, ang porsyento ng portfolio na iyong italaga sa cash at mga instrumento sa merkado ng salapi ay depende sa dami ng pagkatubig at kaligtasan na kailangan mo.
Ang mga namumuhunan na walang mga alalahanin sa pagkatubig at may mas mataas na pagpapahintulot sa panganib ay magkakaroon ng isang mas maliit na bahagi ng kanilang portfolio sa loob ng mga instrumento.
Pagpapanatili ng Iyong Portfolio
Habang nagpapasya ka kung paano ilalaan ang iyong portfolio, maaari kang pumili ng isa sa ilang mga pangunahing diskarte sa paglalaan. Ang bawat isa ay nag-aalok ng isang iba't ibang mga diskarte batay sa oras ng mamumuhunan, mga layunin, at pagpapaubaya sa panganib.
Kapag ang iyong portfolio ay tumatakbo at tumatakbo, mahalaga na magsagawa ng isang pana-panahong pagsusuri. Kasama rito ang pagsasaalang-alang kung paano nagbago ang iyong buhay at iyong pinansiyal na pangangailangan. Isaalang-alang kung oras na upang baguhin ang bigat ng iyong mga assets.
Kahit na ang iyong mga priyoridad ay hindi nagbago, maaari mong makita na ang iyong portfolio ay kailangang muling timbangin. Iyon ay, kung ang isang moderately agresibong portfolio ay nag-rack up ng maraming mga nakuha mula sa mga stock kamakailan, maaari mong ilipat ang ilan sa mga kita sa mas ligtas na pamumuhunan sa merkado ng pera.
Ang Bottom Line
Ang paglalaan ng Asset ay isang pangunahing prinsipyo ng pamumuhunan na tumutulong sa mga mamumuhunan na ma-maximize ang kita habang binabawasan ang panganib. Ang iba't ibang mga diskarte sa paglalaan ng pag-aari na inilarawan sa itaas ay sumasaklaw sa isang malawak na hanay ng mga istilo ng pamumuhunan, na nag-akomodar sa magkakaiba-iba ng pagpapaubaya sa panganib, mga frame ng oras, at mga layunin.
Kapag napili mo ang isang diskarte sa paglalaan ng asset na tama para sa iyo, tandaan na suriin ang iyong portfolio nang pana-panahon upang matiyak na pinapanatili mo ang iyong inilaang paglalaan at sinusubaybayan pa rin ang iyong mga pangmatagalang layunin sa pamumuhunan.
