Bagaman mayroong maraming mga paraan upang masukat ang pagkasumpungin ng isang naibigay na seguridad, ang mga analyst ay karaniwang tumingin sa pagkasumpungin sa kasaysayan. Ang pagkasumpungin sa kasaysayan ay isang sukatan ng nakaraang pagganap. Dahil pinapayagan nito para sa isang mas matagal na pagtatasa ng peligro, ang pagkasumpungin sa kasaysayan ay malawakang ginagamit ng mga analyst at mangangalakal sa paglikha ng mga estratehiya sa pamumuhunan.
Upang makalkula ang pagkasumpungin ng isang naibigay na seguridad sa Microsoft Excel, alamin muna ang takdang oras kung saan makalkula ang sukatan. Ang isang 10-araw na panahon ay ginagamit para sa halimbawang ito. Susunod, ipasok ang lahat ng pagsasara ng mga presyo ng stock para sa panahong iyon sa mga cell B2 hanggang B12 sa sunud-sunod na pagkakasunud-sunod, na may pinakabagong presyo sa ilalim. Tandaan na kakailanganin mo ang data sa loob ng 11 araw upang makalkula ang mga pagbabalik para sa isang 10-araw na panahon.
Sa haligi C, kalkulahin ang pagbabalik ng araw sa pamamagitan ng paghati sa bawat presyo sa pamamagitan ng pagsasara ng presyo ng araw bago at pagbabawas ng isa. Halimbawa, kung ang McDonald's (MCD) ay nagsara sa $ 147.82 sa unang araw at sa $ 149.50 sa ikalawang araw, ang pagbabalik sa ikalawang araw ay magiging (149.50 / 147.82) - 1, o.011, na nagpapahiwatig na ang presyo sa araw na dalawa ay 1.1% na mas mataas kaysa sa presyo sa araw ng isa.
Ang pagkasumpungin ay likas na nauugnay sa karaniwang paglihis, o ang antas kung saan naiiba ang mga presyo sa kanilang ibig sabihin. Sa cell C13, ipasok ang formula na "= STDEV.S (C3: C12)" upang makalkula ang karaniwang paglihis para sa panahon.
Tulad ng nabanggit sa itaas, ang pagkasumpungin at paglihis ay malapit na nauugnay. Maliwanag ito sa mga uri ng mga teknikal na tagapagpahiwatig na ginagamit ng mga namumuhunan upang mag-tsart ng pagkasumpungin ng stock, tulad ng Bollinger Bands, na batay sa pamantayan ng isang stock at ang simpleng paglipat ng average (SMA). Gayunpaman, ang makasaysayang pagkasumpungin ay isang taunang pigura, kaya upang mai-convert ang pang-araw-araw na standard na paglihis na kinakalkula sa itaas sa isang magagamit na sukatan, dapat itong dumami ng isang kadahilanan ng annualization batay sa panahong ginamit. Ang kadahilanan ng annualization ay ang square root ng gayunpaman maraming mga panahon na umiiral sa isang taon.
Ipinapakita sa talahanayan sa ibaba ang pagkasumpungin para sa McDonald's sa loob ng 10-araw na panahon:
Ang halimbawa sa itaas na ginamit araw-araw na mga presyo ng pagsasara, at mayroong 252 araw ng pangangalakal bawat taon, sa average. Samakatuwid, sa cell C14, ipasok ang formula na "= SQRT (252) * C13" upang mai-convert ang standard na paglihis para sa 10-araw na panahon na ito sa taunang pagkasumpungin sa kasaysayan.
Isang Pinasimple na Diskarte Upang Kalkulahin ang pagkasumpungin
Bakit Mahalaga ang Volatility sa mga Namumuhunan
Ang pagkasumpungin sa isang stock ay may masamang konotasyon, ngunit maraming mga negosyante at mamumuhunan ang naghahanap ng mas mataas na pagkasumpungin ng pamumuhunan upang makagawa ng mas mataas na kita. Pagkatapos ng lahat, kung ang isang stock o iba pang seguridad ay hindi gumagalaw, ito ay may mababang pagkasumpungin, ngunit mayroon din itong mababang potensyal upang makagawa ng mga kita ng kapital. Sa kabilang banda, ang isang stock o iba pang seguridad na may napakataas na antas ng pagkasumpungin ay maaaring magkaroon ng napakalaking potensyal na kita, ngunit ang panganib ng pagkawala ay lubos na mataas. Ang pag-time ng anumang mga trade ay dapat maging perpekto, at kahit isang tamang tawag sa merkado ay maaaring magtapos ng pagkawala ng pera kung ang malawak na presyo ng seguridad ng seguridad ay nag-trigger ng isang pagkawala ng pagkawala o tawag sa margin.
