Ang mga biglaang paglilipat ay nangyayari sa likas na katangian at maihatid ito nang maayos. Ang balbon na palaka ay pumutok sa mga buto ng daliri nito at lumilikha ng matalim na mga kuko kapag nanganganib. Mayroon akong isang simpleng pagtingin sa merkado: upang malaman ang direksyon ng merkado, sundin ang malaking pera. Kapag nagbago ito ng isang dime, bigyang-pansin.
Noong nakaraang linggo, sinabi ko, "Sa data ng nakaraang linggo, maaaring mabago ko ang aking tune sa panandaliang bullish." Habang naghahanda ako dalawang linggo na ang nakalilipas para sa isang -5% market dip, nagbago ang data, na sinasabi na ang malaking pera ay bibilhin. At kapag binili ng mga malalaking mamumuhunan, madalas na nauuna ito sa isang pagtakbo ng toro. Una, sinabi ng data, "maghanda para sa kaguluhan, " ngunit pagkatapos ay mabilis itong lumipat. Naghahanap ng libu-libong mga stock araw-araw, kapag nagbabago ang data - lumipat ka.
Natutuwa ako na ginawa namin - dahil ang merkado ay napunit ng malaking pagbili ng pera - partikular na mga maliit na cap na may bahay. Tingnan ang tsart na ito:
FactSet
Sa nakaraang linggo, ang pagbebenta ay hindi na nakabili ng limang linggo. Karaniwan, ang pagbebenta ay clumpy at tumatagal ng isang habang. Pagkatapos, nalulunod ito at lumalaki ang pagbili. Ang siklo ay paulit-ulit na inuulit.
Ano ang hitsura ng malaking pagbili at pagbebenta? Ang aking pananaliksik firm ay tumitingin sa 5, 500 stock bawat araw. Gumagamit kami ng mga algorithm upang magsalin sa data at matukoy ang mga malalaking mamumuhunan - pondo ng pensiyon, pondo ng bakod, atbp - paglipat ng pera sa loob at labas ng merkado nang abnormally. Para sa pagiging simple: kapag ang dami ng stock at pagkasumpungin ng stock, ay lumilikha ng mga senyas. Sa isang normal na uptrending market, inaasahan namin ang mas maraming mga mamimili kaysa sa mga nagbebenta. Ito ay makatuwiran at ganito ang hitsura:
www.mapsignals.com
Ngunit kung ang pagbebenta ay darating at kukuha ng kontrol, ganito ang hitsura:
www.mapsignals.com
Pagkatapos inaasahan namin ang mga presyo ng pababang merkado. Ano ang cool na ito ay madalas na nagbebenta ng mga pagbagsak ng isang pagbagsak. Ang ibig sabihin, ang pagbebenta ay maaaring mangyari sa ilalim ng ibabaw habang ang mga malalaking mamumuhunan ay nagtatapon ng mga stock, ngunit ang mga index ay maaari pa ring mag-rally . Nakita ko ulit ito at oras. Iyon ang dahilan kung bakit mahalaga na panoorin kung ano ang ginagawa ng pinakamalaking namumuhunan. Tulad ng sinabi ni Louis Navellier, "Mas gugustuhin mong maging ang ilong ng aso kaysa sa buntot."
Ang isang pares ng mga linggo na ang nakalilipas, nang sinabi ng data na asahan ang isang paglubog ng humigit-kumulang 5%, mabuti na maging handa. Ngunit ang pagbagsak ay hindi dumating, at kung ano ang malaking pagbili - mula saanman. Ito ang shift noong nakaraang linggo:
www.mapsignals.com
Sinabi ng bagong impormasyon na ang mga mamimili ay narito at inaasahan ang "up-volatility." Ang Mapsignals Big Money Index ay tumigil sa pagbagsak at baligtad:
www.mapsignals.com
Nasaan na tayo ngayon? Malaki ang pagbili noong nakaraang linggo. Nabago ang kwento nang magsimula ang mga signal ng pagbili noong Miyerkules, Setyembre 4. Simula noon, ang iShares Russell 2000 ETF (IWM) ay tumaas ng 6.41%. Ito ay kahawig ng isang napakaginhawa… isang masamang baligtad.
Ipinapakita sa talahanayan sa ibaba kung saan ang malaking pagbili at pagbebenta noong nakaraang linggo. Ipinapakita ang dilaw kapag 25% o higit pa sa isang sektor uniberso ang binili. Malaki ang bibilhin! Ang Tech, mga industriya, pagpapasya, telecom, pinansiyal, staples, real estate, materyales, at (halos) pangangalaga sa kalusugan ay nakakita ng hindi normal na pagbili. Iyon ay halos buong merkado. Ang mga antas ng enerhiya ay labis na nalulumbay na kailangan muna namin ang mas mataas na presyo upang gumawa ng mga teknikal na pagbili ng mga signal - kaya huwag asahan na ngayon pa lamang.
www.mapsignals.com
Ngunit tingnan ang nag-iisang dilaw na nagbebenta: tech din. Paano tayo magkakaroon ng parehong pagbili at pagbebenta ng tech? Ito ay isang pag-ikot. May isang hindi kasiya-siya sa ilang mga stock na may mataas na paglipad. Tinatawag sila ng media na "momentum stock, " aka stock na high-beta. Ang mga stock na ito ay higit na malaki kaysa sa isang benchmark index.
Isipin na ang stock ng XYZ ay nasa 40% habang ang S&P 500 ay hanggang 20%. Iyon ay isang beta ng 2: isang stock na mataas na beta. Ang software ay naging isang pangunahing nagwagi sa mga nakaraang buwan. Ang pangkat ay may ilan sa mga pinakamahusay na stock sa labas doon. Iyon ay hanggang sa huling Lunes. Halos 70% ng nagbebenta ng impormasyon tech ay nasa software.
Kaya, ang reversion hypothetically ay ganito ang hitsura: Ako ay isang manager ng pera. Malakas akong mahaba ang mga stock na may mataas na beta dahil napalaki nila. Bilang isang halamang-bakod, ang mga maiikling stock ko na hindi kapani-paniwala sa parehong lugar ng paglago. Sa gayon pinapanatili ko ang balanse sa aking portfolio, na parehong mahaba at maikling stock.
Bigla, may nagbabago, at ang mga mangangalakal ay nag-liquidate ng mga stock na may mataas na beta at takpan ang shorts. Ang masikip na kalakalan ay nagdudulot ng isang dash para sa exit. Malinaw na noong nakaraang linggo: magbenta ng software at bumili ng maliliit na takip. Pagkatapos ay napagtanto mo na ang mga negosyante ng algo ay kumain na ng iyong tanghalian. Ang mga kompanyang pangkalakal na nakabase sa computer ay gumanti sa mga nanosecond, hindi oras o araw. Ang mga tao ay hindi maaaring makipagkumpetensya, at ang sapilitang pagpuksa ay nangyayari, pinapanatili ang mga natamo o pagkalugi.
Ngunit walang mali sa maraming mga stock ng software - sila lamang ang nagwagi. Kapag kailangan mo ng kita, kinukuha mo ang pinakamalaki sa mabilis na pagguho. Marami ang mga kahanga-hangang kumpanya. Isipin ang isang LED sa harap ng pintuan ng iyong bahay. Lunes. sabi nito "Halaga = $ 500, 000." Martes, sinabi nito na "Halaga = $ 400, 000." Bakit? Ang iyong bahay ay nasa pinakamahusay na kapitbahayan na walang krimen sa pinakamahusay na sona ng paaralan. Ang katotohanan na ang iyong kapitbahay ay nahulog sa mahirap na oras at dapat magbenta ay hindi dapat makaapekto sa halaga ng iyong bahay sa isang magdamag, di ba? Ngunit ganyan ito sa mga merkado ng stock. Kaya't maging mapagmasid ang mga deal, dahil nasa labas sila.
Sinabi ng data na asahan ang isang pagbagsak ngunit mabilis na nagbago. Ang matalinong umangkop at mabuhay. Sinabi ni Stephen Hawking: "Ang talino ay ang kakayahang umangkop sa pagbabago."
Ang Bottom Line
Kami (Mapsignals) ay patuloy na nagiging bullish sa mga pantay-pantay na US sa pangmatagalang panahon, at nakikita namin ang anumang pullback bilang isang pagkakataon sa pagbili. Ang mga mahina na merkado ay maaaring mag-alok ng mga benta sa mga stock kung ang isang mamumuhunan ay pasyente.
