Ano ang Kakayahang Kumita?
Ang pagkamit ng potensyal ay tumutukoy sa mga potensyal na nakuha mula sa mga pagbabayad ng dibidendo at mga shareholders ng pagpapahalaga ng kapital na maaaring kumita mula sa paghawak ng stock. Sa madaling salita, ipinapakita nito ang pinakamalaking posibleng kita na maaaring gawin ng isang korporasyon. Ito ay madalas na ipinapasa sa mga namumuhunan sa anyo ng mga dibidendo. Ang posibleng paglaki ng mga kita na maaaring mabuo para sa bawat bahagi ng natitirang bahagi ng isang partikular na stock.
Ang kakayahang kumita ay maaaring masukat sa isang kita bawat bahagi (EPS), pagbabalik sa mga assets (ROA) o pagbabalik sa equity (ROE) na batayan. Minsan pinipili ng mga kumpanya na ipasa ang paglago na ito sa mga namumuhunan sa anyo ng mga dibidendo.
Paano Kumita ang Mga Potensyal na Gumagawa
Bilang karagdagan sa pagsusuri ng mga potensyal na paglago ng kita, mga analyst, mamumuhunan, tagapamahala ng portfolio, at mga potensyal na nagpapakuha ay karaniwang tumingin sa isang potensyal ng sektor ng stock o industriya na may kaugnayan sa iba pang mga kadahilanan tulad ng presyo, sa pamamagitan ng pagkalkula ng presyo sa mga kita (P / E) ratio. Kadalasan, mas mataas ang ratio, mas malaki ang potensyal ng kita. Ang pang-unawa na ang isang naibigay na stock ay may mas mataas na potensyal na pagkikita na may kaugnayan sa iba pang mga seguridad ay may posibilidad na mapabilis ang presyo ng stock na iyon.
Bagaman ang potensyal na paglago ng kita ay maaaring maging sanhi ng pagtaas ng presyo ng stock, hindi ito kinakailangan na isalin sa mas mataas na kasalukuyang mga dividend dahil maaaring mapili ng pamamahala ng kumpanya sa halip na muling mabuhay ang mga kita nito sa negosyo. Ang isang kumpanya na lumabas sa isang makabagong bagong produkto ay maaaring may mas mataas na potensyal na pagkamit sa hinaharap bilang isang resulta, ngunit ang inaasahang kita ay maaaring hindi isalin sa aktwal na kita sa loob ng ilang oras.
Ang halaga ng merkado ng isang kumpanya ay maaaring at magbago para sa mga kadahilanan na hindi nauugnay sa potensyal na pagkamit nito. Halimbawa, sa mga panahon ng "panganib-off" sa mga merkado kapag ang pagbabago ng pang-unawa sa panganib ay nag-aatubili sa mga namumuhunan sa pagtaya sa anuman kundi ang pinakaligtas na mga pag-aari. Ang parehong dinamikong maaaring gumana nang baligtad sa mga oras ng pag-iintindi sa sentimento.
Mga Key Takeaways
- Ang pagkakaroon ng potensyal ay ang inaasahang baligtad na maaaring asahan ng isang namumuhunan mula sa paghawak ng isang pamumuhunan sa mga tuntunin ng kabuuang pagbabalik (ang mga kita sa kabisera kasama ang mga dibidendo at mga daloy ng salapi).Ang mga pangunahing tagapag-analisa ay gumagamit ng pagsusuri ng ratio upang makalkula ang mga potensyal na pagkita ng isang kumpanya para sa mga namumuhunan. Ang mga potensyal na kita ay magkakaiba-iba sa industriya at maaari ring maging idiosyncratic sa pagitan ng mga kumpanya sa loob ng parehong industriya.
Pag-aaral ng kakayahang Kumita
Maraming mga kadahilanan ang dapat isaalang-alang kapag pinahahalagahan ang potensyal na pagkamit ng stock. Ang halaga ng mga intangibles tulad ng intelektwal na pag-aari at equity equity, magbahagi ng mga plano sa pagbili, mga pagtataya sa kita, at pagbabahagi ng merkado bilang karagdagan sa pamamahala ng acumen, panganib ng regulasyon, at sentimyento ng pangkalahatang mamumuhunan - lahat ay naglalaro kapag sinusuri o pagpapasya kung o hindi mamuhunan sa isang stock o kumuha ng isang kumpanya.
Ang potensyal na pagkamit ay naiiba sa pamamagitan ng industriya, kaya mahalaga na isaalang-alang kung saan ang isang stock ng stock na may kaugnayan sa mga kapantay ng industriya nito sa pamamagitan ng pagsusuri ng mga comp, o mga paghahambing. At ang paghahambing ng potensyal na pagkamit ng isang kumpanya sa nakaraang pagganap ay maaaring magpakita sa iyo kung paano nagbago ang potensyal na paglago nito sa paglipas ng panahon.
Pangunahing pagsusuri gamit ang mga ratios sa pananalapi na nakuha mula sa mga pahayag sa pananalapi ng isang kumpanya ay ang batayan para sa pag-unawa sa potensyal na pagkamit.
