Ang Fidelity Contrafund (FCNTX) ay ang pinakamalaking aktibong pinamamahalaang kapwa pondo sa buong mundo, na may higit sa $ 134 bilyon sa mga asset sa ilalim ng pamamahala (AUM) hanggang Oktubre.19, 2018. Ito ay kabilang sa pinakalawak na hawak na pondo ng 401 (k) mga plano at iba pang mga plano sa pagretiro. Ang Contrafund ay pinamamahalaan ng Fidelity Investments, ang pangalawang pinakamalaking kumpanya ng pondo ng mutual sa buong mundo na may higit sa $ 2.6 trilyon AUM noong Hulyo 31, 2018. Noong 1980s, ang Fidelity ay nakalakip sa tuktok na antas ng mga pondo sa pamamahala ng pamumuhunan kapag ang maalamat na tagapili ng stock na si Peter Pinangunahan ni Lynch ang Magellan Fund sa malaking tagumpay. Noong 1990s at lampas pa, ito ay naging William Danoff upang dalhin ang sulo bilang tagapamahala ng pondo para sa Fidelity Contrafund.
Layunin ng Pamumuhunan
Nang ito ay unang inilunsad noong 1967, ang pondo ay pinangalanang Contrafund para sa orihinal na layunin ng pamumuhunan, na kung saan ay kumuha ng kontrobersiyal na pananaw sa pamamagitan ng pamumuhunan sa mga stock na hindi pinapaboran o sektor. Dahil sinimulan ni Danoff ang pamamahala ng pondo, ang layunin nito ay nagbago sa simpleng pagkamit ng pagpapahalaga sa kapital sa pamamagitan ng pagpili ng mga mabuting stock ng paglago. Dahil sa napakalaking sukat ng pondo, malamang na ituon nito ang mga stock ng malakihan ng US na may mga halaga ng merkado na higit sa $ 10 bilyon. Ang mga tagapamahala ng pondo ay gumagamit ng pangunahing pagsusuri sa pangunahing pagsusuri upang makahanap ng mga kumpanyang pinaniniwalaan nila na mapangalagaan, sa itaas-average na paglago ng kita na hindi makikita sa presyo ng stock.
Investment manager
Sumali si William Danoff sa Fidelity noong 1986 bilang isang analyst ng securities at manager ng portfolio. Kinuha niya ang pamamahala ng Contrafund noong 1990 nang ito ay itinuturing na isang pondo ng kontribusyon. Unti-unting binago niya ang misyon ng pondo upang mamuhunan sa patas o undervalued, mahusay na pinamamahalaan, "best-of-breed" na mga kumpanya na may mahusay na mga prospect para sa paglago ng kita. Sa huling 25 taon, ang kanyang katapangan sa pagkuha ng stock ay nakakaakit ng higit sa $ 100 bilyon sa mga assets, na ginagawang ang Contrafund isa sa pinakamatagumpay na pondo ng paglago sa lahat ng oras. Nagtapos si Danoff mula sa Harvard University noong 1982 at nagpunta upang kumita ng master of arts degree at isang MBA mula sa University of Pennsylvania.
Mga Holdings ng Portfolio
Ang pondo ay namumuhunan lalo na sa mga malalaking stock ng US, ngunit mayroon itong maliit na bilang ng mga dayuhang security. Ang pondo ay pinapaboran ang sektor ng teknolohiya na may 36.64% na paglalaan ng Agosto 31, 2018, na sinundan ng mga stock service ng stock sa 22.66% at consumer cyclical sa 16.50%. Ang nangungunang limang holdings account para sa 25.46% ng portfolio at isama ang Amazon.com (NASDAQ: AMZN), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB), Berkshire Hathaway, Inc. (NYSE: BRK.A, BRK-B), Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT) at Alphabet, Inc. (NASDAQ: GOOGL).
Bottom Line
Ang Contrafund ay itinuturing na isang natitirang pangunahing paghawak para sa pangmatagalang, paglalagay ng oriented na mga portfolio ng pamumuhunan. Ang isang pangunahing may hawak na tulad ng Contrafund ay dapat magkaroon ng isang 30 hanggang 50% na paglalaan, depende sa abot-tanaw ng isang mamumuhunan at profile profile. Para sa isang higit na sari-saring stock portfolio, ang Contrafund ay dapat na mapunan ng isang pang-internasyonal na pondo ng stock dahil sa mababang mga hawak na dayuhan. Hanggang Agosto 31, 2018, ranggo ng Morningstar ang Contrafund bilang mababang peligro sa kategorya ng pondo nito, na kung saan ay malaking pag-unlad. Nangangailangan ito ng isang minimum na pamumuhunan ng $ 2, 500. Walang mga front-end na naglo-load o singil sa pagbebenta. Ang ratio ng gastos ay 0.74%, na isinasaalang-alang ng Morningstar sa ibaba ng average para sa kategorya ng pondo.
