Talaan ng nilalaman
- Ang Paglabas ng Trading Robot
- AI para sa Ordinary Investor
- Naghahanap sa Hinaharap
- Serbisyo sa Client ng Automating
- Mga Gastos ng Pagbagsak sa Likod
Sa buong industriya, ang artipisyal na katalinuhan (AI) ay naging higit pa sa isang buzzword. Ang nauna nito - na ang mga makina ay maaaring ma-program upang mag-isip at kumilos na katulad ng mga tao, upang patuloy na matutunan at gamitin ang kaalamang iyon upang malutas ang mga masalimuot na mga problema - napatunayan na at ang teknolohiya ay maayos sa pag-ampon sa pangunahing.
Habang ang maraming mga kumpanya ay naging mabagal sa pag-ampon ng teknolohiya, dahil sa bahagi sa mga matarik na gastos sa pagpapatupad, ang AI at malalim na pag-aaral ay mabilis na lumilitaw sa industriya ng serbisyo sa pananalapi. Ang mga tagapayo sa pinansiyal at RIA, na na-buffet ng mga pagbabago sa industriya, ay nasa malaking peligro na maiiwan kung aalisin ang bagong pagbabago.
Mga Key Takeaways
- Ang teknolohiya ay palaging pinagtibay ng sektor ng pananalapi, mula sa orihinal na gripo ng gripo hanggang sa batay sa screen na trading at electronic marketplaces. Ngayon, ang artipisyal na intelihente (AI) ay nasa gilid ng pagpupulong ng mga serbisyo sa pananalapi, kasama ang mga makina na maaaring 'matuto' at umangkop sa ang kanilang sariling.Most ng AI na ginamit ngayon ay kabilang sa mga propesyonal sa Wall Street, ngunit hinuhulaan ng mga analyst ng industriya na malapit na itong magawa sa tinguhang pinapayuhan ng pinansiyal na tagapayo.Tulong sa suporta ng customer, back-office, at iba pang mga serbisyo ng kliyente kung saan tila ang AI ay halos lahat malamang na makakatulong, habang ang mga awtomatikong trading platform tulad ng robo-advisors ay may posibilidad na gumuhit sa mga pamantayang modelo ng pamumuhunan sa halip na AI.
Ang Paglabas ng Trading Robot
Sa higit sa $ 250 bilyon na kasalukuyang nasa ilalim ng pamamahala sa US, ang iba't ibang mga pag-aaral sa industriya ay hinuhulaan na ang halaga na pinamamahalaan ng mga robo-advisors ay patuloy na lumalaki sa isang mabilis na bilis. Sa isang punto, marami kahit na hinuhulaan na ang mga serbisyo ng robo ay mababawasan o mabubura ang pangangailangan ng mga tradisyunal na tagapayo.
Maliwanag, ang pagkawasak ng tagapayo sa pinansiyal na tao ay labis na nasobrahan. Habang ang robo-payo ay nakagambala sa industriya ng payo, hindi ito pinapalitan ng mga tao. Sa katunayan, ang teknolohiya ay karaniwang nagsilbi upang mapahusay ang paghahatid ng payo.
Halimbawa, kumuha ng alok ng Vanguard, Vanguard Personal Advisor Services. Ang platform ng Vanguard ay isang kumbinasyon ng teknolohiyang robo at payo ng tao at malawak na matagumpay sa mga tuntunin ng pagguhit ng mga assets. At ang pioneer ng robo-Namuhunan na si Betterment ay nag-aalok ngayon ng mga pagpipilian kung saan ang mga kliyente ay maaaring makipag-ugnay sa isang tagapayo ng tao pati na rin ang isang platform na nagpapahintulot sa mga tagapayo ng tao na gumamit ng platform ng Betterment para sa kanilang sariling mga kliyente.
Ang mga tagapayo ng Robo ay hindi gumagamit ng maraming Ai sa kanilang pagpapatupad hanggang ngayon. Sa katunayan, ang karamihan sa kanila ay awtomatiko ang mga diskarte sa portfolio na akma sa ilang bersyon ng modernong portfolio teorya (MPT) at bumuo ng mga naka-optimize na passive index na portfolio. Pagkatapos ay patuloy nilang ini-scan at muling pagbalanse ang mga portfolio ng kliyente ngunit ang diskarte sa pamumuhunan ay hindi alam ng anumang uri ng pag-aaral ng makina. Pa rin, ang mga kumpanyang ito ay naghahanap ng mga paraan upang magamit ang AI upang mapahusay ang MPT sa pamamagitan ng mga diskarte tulad ng matalinong beta na pamumuhunan.
Kung saan ang AI ay higit na laganap sa Wall Street kung saan inilagay ito ng mga propesyonal sa pangangalakal ng kalakalan upang magamit ang modelo ng ekonomiya at merkado at upang mahulaan kung ano ang mangyayari sa malapit na panahon. Ginagamit din ng mga high-frequency trading (HFT) ang AI upang makabuo ng bago at mga diskarte sa pangangalakal ng nobela na nagpapatakbo sa scale ng millisecond. Kapag ginagamit ng mga mangangalakal ang AI sa kanilang HFT algorithm, ang mga sistemang pangkalakal ay umangkop sa kanilang sarili sa pagbabago ng mga kondisyon ng merkado na nangyayari sa ibaba ng antas ng pang-unawa ng tao, at madalas na hindi ginagamit ng mga mangangalakal ang mga ito o ang mga engineer ng software na nagtayo ng mga bot na ito ay talagang alam kung ano ang nangyayari sa ilalim ng hood o kung bakit ginagawa ng HFT algo kung ano ang ginagawa nito!
AI para sa Ordinary Investor
Maraming mga ETF ang namuhunan sa sektor ng AI (mga kumpanya na kasangkot sa pagbuo o paggamit ng AI) ngunit hindi gumagamit ng AI sa kanilang proseso ng pagpili ng portfolio. Mag-ingat na tandaan kung aling diskarte ang ginagamit ng isang ETF bago bumili.
Ang "Artipisyal na ETF" ay mga intelihenteng mga ETF na pinili at pinamamahalaan ng mga programa ng computer na sumusunod sa mga panuntunan sa pag-set at pag-aralan ang mga pondo upang mahanap ang pinakamahusay na mga performer sa loob ng mga hadlang ng ibinigay na mga patakaran. Mula noong 2017 maraming mga iba't ibang mga artipisyal na intelektwal na ETF ang nagsimula at mahusay na ginagawa nila laban sa natitirang mga merkado ng pondo. Ang manipis na manipis na bilang ng mga stock na nagagawa nilang pag-aralan ay nagbibigay sa kanila ng kalamangan sa mga matalinong pinamamahalaang matalinong ETF.
Ang isang halimbawa ay ang "AI Powered ETF" (NASDAQ: AIEQ). Mula sa prospectus ng pondo, sinabi nito: "Ang AIEQ ay gumagamit ng artipisyal na katalinuhan upang pag-aralan at kilalanin ang mga stock ng US na pinaniniwalaang may pinakamataas na posibilidad ng pagpapahalaga ng kapital sa susunod na 12 buwan, habang ipinapakita ang pagkasumpungin na katulad ng pangkalahatang merkado ng US. Ang modelo ay nagmumungkahi ng mga timbang na batay sa ang potensyal na pagpapahalaga sa kapital at ugnayan sa iba pang mga kasama na kumpanya, napapailalim sa isang 10% na cap sa bawat hawak. Ito ay nagkakahalaga na tandaan na habang ang AIEQ ay umaasa nang malaki sa kanyang dami ng modelo, ang pondo ay aktibong pinamamahalaan, at hindi sumusunod sa index."
Maaga pa upang sabihin kung ang mga pondo na pinalakas ng AI tulad ng AIEQ ay matalo ang mas malawak na merkado sa katagalan.
Naghahanap sa Hinaharap
Maraming haka-haka tungkol sa kung ano ang susunod na hangganan ng AI ay lilipas sa Wall Street at sa industriya ng pinansiyal na pinapayuhan. Marami ang naniniwala na ang susunod na hakbang ay para sa AI na mas mahusay na mapadali ang pamamahala ng relasyon ng mga tagapayo kumpara sa paggawa ng mga desisyon sa pangangalakal. Bilang isang halimbawa, ang isang tagapayo ay maaaring gumamit ng AI sa isang pulong ng kliyente upang tawagan ang tukoy na impormasyon ng kliyente at modelo ang pagganap ng mga potensyal na rekomendasyon, isang gawain na dati ay kumuha ng isang koponan ng mga analista ng ilang oras o higit pa.
Habang marami sa mga programa sa pagpaplano sa pinansya ngayon ang nag-aalok ng mga kakayahan na ito, ang paglaki ng AI ay magsisilbi lamang upang mapalawak ang analytical at mahuhulaan na kapangyarihan ng software. Ito ay pinalaki ng malalim na mga kakayahan ng pagkatuto ng AI, na mapapaginhawa ang mga tagapayo na kinakailangang gampanan ang marami sa pagmamanman o pangkalakal na pagmamanman at pang-administratibong mga gawain na kasalukuyang sumasakop sa isang mahalagang bahagi ng kanilang oras. Halimbawa, ang isang sistema na nakabase sa AI ay maaaring mag-set-up upang subaybayan ang mga portfolio ng kliyente at magpadala ng senyas sa tagapayo kapag ang mga paglalaan ay nahuhulog sa labas ng ilang mga parameter.
Habang ang AI ay maaaring isipin na matanggal ang ilang mga tungkulin para sa mga tagapayo ng tao o mga tauhan ng suporta, ang mga kakayahan ng analitikal na AI ay malamang na magreresulta sa paglago ng mas dalubhasa, mga interpretasyong papel din. Ang pag-aampon ng Artipisyal na Intelligence ay magpapalaya sa oras ng tagapayo para sa nadagdagan na mga aktibidad na nakaharap sa kliyente: malamang na ang mga tagapayo ay nais na hayaan lamang ang kanilang mga system na maglagay ng data at pagsusuri nang direkta sa isang kliyente nang walang ilang pagsusuri sa output na ito.
Serbisyo sa Client ng Automating
Malamang na marami sa iyong mga kliyente 'katanungan ay mga katanungan na maaaring hawakan ng isang katulong na hinimok ng AI, na ginagabayan ng mga parameter na iyong itinakda. Ang virtual na katulong na ito ay maaaring magsagawa ng isang pagsusuri ng tanong ng kliyente at may ilang mga iminungkahing alternatibong handa para sa iyo upang suriin at talakayin.
Ang sistemang ito ay maaaring itakda upang may patuloy na pagsusuri ng larawan sa pananalapi ng iyong kliyente, na nagmumungkahi ng mga pagpipilian habang ang sitwasyon ng kliyente ay nagbabago. Marahil mayroon silang isang pautang na maaaring mai-refinanced o nagkaroon ng kamakailang pagbabago sa batas sa buwis na mag-trigger ng system upang awtomatikong suriin ang epekto sa lahat ng iyong mga kliyente.
Katulad nito, kung mayroong isang makabuluhang pagbabago sa pamamahala ng isang kapwa pondo na ginagamit sa isa o higit pang mga portfolio ng kliyente, ang iyong katulong na nakabase sa AI ay maaaring mag-trigger ng isang alerto para sa tagapayo upang matukoy kung ang pondo ay dapat na mapanatili o papalitan.
Mga Gastos ng Pagbagsak sa Likod
Habang ang mga sitwasyong ito ay maaaring mukhang futuristic, marami sa kanila ang ipinatutupad ng mga higante sa industriya. Ang pagkahuli sa likod ng teknolohiya ay maaaring magdulot ng malaking peligro sa mga tagapayo, lalo na sa mga nagtatrabaho sa susunod na henerasyon ng mga tech-savvy millennial at Generation X kliyente. Ang mga henerasyong ito ay sinusubaybayan na magiging mga makikinabang ng pinakamalaking intergenerational transfer ng kayamanan sa kasaysayan at inaasahan na ang kanilang mga tagapayo ay makikipagtulungan sa kanila sa kanilang mga termino.
Habang ang AI at mga kaugnay na teknolohiya ay hindi pinalitan ng mga tagapayo sa pananalapi ng tao at malamang na gawin ito, mapapahusay ng AI ang mga kakayahan ng analytical ng tagapayo at automate ang isang bilang ng mga likas na gawain sa back-office, binabawasan ang mga gastos sa buong board. Ang AI at iba pang mga teknolohiya ay isang tool at mga tagapayo na nais na magpatuloy upang umunlad ay kailangang patuloy na manatili sa tuktok ng mga teknolohiyang ito at estratehikong isama ang mga ito sa kanilang mga kasanayan.
