Ang sistematikong peligro, o peligro sa pamilihan, ay ang pagkasumpungin na nakakaapekto sa maraming industriya, stock, at pag-aari. Ang sistematikong peligro ay nakakaapekto sa pangkalahatang merkado at mahirap mahulaan. Hindi tulad ng panganib na unsystematic, ang pag-iba ay hindi makakatulong upang makinis ang sistematikong peligro, sapagkat nakakaapekto ito sa isang malawak na hanay ng mga pag-aari at seguridad. Halimbawa, ang Great Recession ay isang anyo ng sistematikong panganib; ang pagbagsak ng ekonomiya ay nakaapekto sa merkado sa kabuuan.
Beta at pagkasumpungin
Ang Beta ay isang sukatan ng pagkasumpungin ng stock na may kaugnayan sa merkado. Sinusukat nito ang pagkakalantad ng panganib ng isang partikular na stock o sektor na may kaugnayan sa merkado. Kung nais mong malaman ang sistematikong panganib ng iyong portfolio, maaari mong kalkulahin ang beta nito.
- Ang isang beta ng 0 ay nagpapahiwatig na ang portfolio ay uncorrelated sa merkado.A beta na mas mababa sa 0 ay nagpapahiwatig na gumagalaw ito sa kabaligtaran ng merkado.A beta sa pagitan ng 0 at 1 ay nagpapahiwatig na gumagalaw ito sa parehong direksyon ng merkado, kasama ang mas mababa pagkasumpungin.A beta ng 1 ay nagpapahiwatig na ang portfolio ay lilipat sa parehong direksyon, magkaroon ng parehong pagkasumpungin at sensitibo sa sistematikong panganib.A beta na mas malaki kaysa sa 1 ay nagpapahiwatig na ang portfolio ay lilipat sa parehong direksyon tulad ng merkado, na may mas mataas na magnitude, at napaka sensitibo sa sistematikong panganib.
Ipagpalagay na ang beta ng portfolio ng mamumuhunan ay 2 na may kaugnayan sa isang malawak na index ng merkado, tulad ng S&P 500. Kung ang merkado ay tataas ng 2%, sa gayon ang portfolio ay karaniwang tataas ng 4%. Gayundin, kung ang merkado ay bumababa ng 2%, ang portfolio sa pangkalahatan ay bumababa ng 4%. Ang portfolio na ito ay sensitibo sa sistematikong peligro, ngunit ang panganib ay maaaring mabawasan sa pamamagitan ng pag-upo.
