Ang mahigpit na napanood ng stock proxy ng India, ang Nifty 50 Index, ay nagbalik ng isang pagkabigo sa 1.8% sa taong ito, sa ilalim ng pagsasaayos ng iShares MSCI emerging Markets ETF (EEM) at SPDR S&P 500 ETF (SPY). Sa nakaraang tatlong buwan lamang, ang index ay bumagsak ng 7.10%.
Pati na rin ang pagharap sa panggigipit mula sa pagtaas ng trade spat sa pagitan ng Estados Unidos at China, ang mga stock ng India ay nagbebenta nang agresibo matapos na dagdagan ng gobyerno ang singil sa buwis sa mga dayuhang portfolio mamumuhunan (FPIs) sa Union Budget noong Hulyo 5. Ayon sa Economic Times, ang mga nagbebenta sa ibang bansa ay umatras ng 225 bilyon na rupe ng mga Indian ($ 3.1 bilyon) mula sa lokal na merkado mula noong araw ng badyet.
Sa isang pagkilos na nahuli ang mga tagamasid sa merkado nang medyo sa pamamagitan ng sorpresa matapos ang palengke ng India malapit na Biyernes, inihayag ng Ministro ng Pananalapi na si Nirmala Sitharaman ang pag-alis ng singil sa buwis sa mga FPI pati na rin ang mga namumuhunan sa domestic at pagpabilis ng isang $ 10 bilyon na iniksyon na kapital sa mga bangko na pinatatakbo ng estado upang maiangat ang consumer damdamin at pag-offset ng pagbagal ng paglago ng ekonomiya. "Ang anunsyo ng Biyernes ay isang punto para sa domestic market. Maaaring maging mas mabuti kung ang mga global na kadahilanan ay akomodasyon din, " sinabi ni Sunil Sharma, punong opisyal ng pamumuhunan sa Sanctum Wealth Management sa Mumbai sa Reuters.
Ang mga negosyante ay maaaring makakuha ng access sa mga stock ng India gamit ang tatlong pondo na ipinagpalit ng mga palitan (ETF) na nakabalangkas sa ibaba. Mula sa isang teknikal na paninindigan, ang bawat pondo ay nag-rally mula sa napakahalagang suporta noong Biyernes at nakumpleto ang isang bihirang ngunit maaasahang pagbabalik-tanaw na pattern ng tsart ng tatlong-bar na kandila na kilalang isang inabandunang sanggol na nagsenyas ng isang bagong pagtaas. Suriin natin ang mga detalye ng bawat ETF at magtrabaho sa maraming mga sitwasyon sa pangangalakal.
iShares MSCI India ETF (INDA)
Nabuo noong 2012, ang iShares MSCI India ETF (INDA) ay naglalayong magbigay ng magkatulad na pagbabalik sa MSCI India Index - isang benchmark na binubuo ng nangungunang 85% ng mga kumpanya sa merkado ng India security. Ang pinansiyal na mga pinansiyal na pondo, na naglalaan ng halos 25% ng portfolio nito sa sektor na sensitibo sa patakaran ng pananalapi at piskal. Ang mga nangungunang indibidwal na weight weightings ay kinabibilangan ng Reliance Industries Limited (RELIANCE.NS) sa 11.30%, Housing Development Finance Corporation Limited (HDFC.NS) sa 10.54% at Infosys Limited (INFY) sa 8.71%. Ang ETF ay naniningil ng isang middling 0.64% pamamahala ng bayad, habang ang isang 0.03% average na pagkalat at pang-araw-araw na paglilipat ng higit sa 3.3 milyong pagbabahagi ay nagbibigay ng maraming pagkatubig. Kinokontrol ng INDA ang mga pag-aari ng $ 5.11 bilyon, nag-aalok ng ani na 1.75% at nagbalik -3.49% YTD hanggang sa Agosto 26, 2019. Ang pondo ay bumaba ng higit sa 7% noong nakaraang buwan lamang.
Ang mga pagbabahagi ng INDA ay umusad sa loob ng isang apat na punto na bumababang channel mula noong kalagitnaan ng Mayo, na nagtatag ng malinaw na mga lugar ng suporta at paglaban. Ang presyo ng pondo ay lumaki ng higit sa 2% mula sa mas mababang takbo ng channel ng channel sa itaas-average na dami ng Biyernes na maaaring kumilos bilang isang katalista para sa karagdagang pagbili sa mga kasunod na sesyon ng pangangalakal. Ang mga nakakuha ng posisyon ay dapat maghanap ng paglipat sa tuktok na takbo ng channel sa $ 35 na antas. Ipatupad ang pamamahala sa peligro sa pamamagitan ng paglalagay ng isang order ng pagkawala ng pagkawala sa ilalim ng mababang buwang ito sa $ 30.93 at susugan ito sa breakeven point kung ang presyo ay tumaas sa itaas ng 200-araw na simpleng paglipat ng average (SMA).
Direxion Araw-araw na MSCI India Bull 3x Shares (INDL)
Sa mga asset sa ilalim ng pamamahala (AUM) ng $ 66.93 milyon, Sinusubaybayan din ng The Direxion Daily MSCI India Bull 3x Shares (INDL) ang Indeks ng MSCI India ngunit naglalayong maghatid ng tatlong beses sa pang-araw-araw na pagganap nito. Halimbawa, kung ang benchmark ng pondo ay tumaas ng 1%, ang ETF na ito ay nagsisikap na bumalik sa 3%. Ang pagkamalantad na pagkakalantad ng pondo ay kasamang isang pang-araw-araw na dami ng dolyar na $ 2.7 milyon, na ginagawang isang angkop na instrumento para sa mga mangangalakal na kung ano ang isang agresibong bullish bet sa mga stock ng India. Dapat isaalang-alang ng mga mangangalakal ang paggamit ng mga limitasyong order kaysa sa mga order sa merkado upang labanan ang bahagyang mas malawak na 0.18% average na pagkalat ng ETF. Habang ang gastos ng gastos sa INDA na 1.38% ay hindi mura, nananatili itong kumpleto para sa isang geared fund na gumagamit ng mga derivate na produkto. Ang mga pagbalik sa higit pang mga pinalawig na panahon ay maaaring lumihis mula sa tinukoy na pagkilos dahil sa epekto ng compounding. Hanggang Agosto 26, 2019, ang pondo ay nagbubunga ng 0.90% at bumagsak ng higit sa 20% sa nakaraang buwan.
Ang presyo ng pagbabahagi ng INDL ay nanatiling nakatago sa isang saklaw ng pangangalakal sa unang dalawang buwan ng taon bago mas mataas ang 24% sa Marso. Sa nakaraang apat na buwan, ang presyo ng ETF ay nagbago sa loob ng isang pababang channel. Ang kamakailang pag-iikot sa mas mababang takbo ng pattern ay nagbibigay ng isang mahusay na peligro / gantimpala pagkakataon sa trading trading. Ang mga bumili dito ay dapat magtakda ng isang order na take-profit na malapit sa itaas na takbo ng channel habang nililimitahan ang downside na may tigil na nakaposisyon sa ilalim ng Aug.22 na mababa sa $ 49.35. Nag-aalok ang kalakalan ng isang ratio ng panganib / gantimpala ng 1: 5.6 ($ 19.20 na kita bawat bahagi / $ 3.45 na panganib bawat bahagi), sa pag-asang punan sa $ 52.80 na presyo ng pagsasara ng Biyernes.
WisdomTree India Earnings Fund (EPI)
Sinusubukan ng WisdomTree India Earnings Fund (EPI) na subaybayan ang pagganap ng WisdomTree India Earnings Index. Ginagawa ito sa pamamagitan ng pamumuhunan ng hindi bababa sa 95% ng napakalawak na $ 1.3 bilyong base ng asset sa mga security na bumubuo sa benchmark. Ang pondo, na inilunsad noong 2008, ay may hawak na mga equities ng India batay sa mga kita na maaaring mabili ng mga dayuhang mamumuhunan. Ang mga nangungunang 10 na hawak ng EPI ay nagdadala ng isang pinagsama-samang pagtimbang ng 45%, kasama ang Reliance Industries na kumukuha ng pangunahing paglalaan sa 10.27% Sa kabuuan, ang basket ng ETF ay may kasamang tungkol sa 350 na stock. Ang isang makitid na average na pagkalat ng 0.04% na sinamahan ng pang-araw-araw na dami ng halos 1.4 milyong namamahagi ay nagpapanatili ng mababang gastos sa pangangalakal. Sinisingil ng EPI ang taunang bayad sa pamamahala ng 0.85%, naglalabas ng isang 1.09% na dividend ani at umatras ng 8.63% sa nakaraang buwan ng Agosto 26, 2019.
Ang 200 SMA ay kumilos bilang isang mahalagang antas ng suporta noong Mayo, na may presyo na nagba-bounce mula sa lugar upang i-print ang isang mataas na YTD sa $ 26.66 noong Hunyo 3. Gayunpaman, mula sa oras na ito, ang presyo ng ETF ay bumagsak nang una bago maghanap ng sahig malapit sa ilalim ng takbo ng takbo ng isang pababang channel. Ang relasyong lakas ng kamag-anak (RSI) ay kamakailan lamang na nasubukan sa itaas ng nasasakupang teritoryo, na binibigyan ang pondo ng maraming silid upang masubukan ang mas mataas na presyo bago pagsasama. Ang mga nagsasagawa ng isang kalakalan ay dapat isipin ang tungkol sa paglabas ng 50% ng posisyon na malapit sa tuktok na takbo ng channel habang target ang overhead na pagtutol sa $ 26.50 para sa natitirang kalahati. Protektahan ang kapital sa pamamagitan ng paglalagay ng isang paghinto sa ilalim ng mababang Agosto sa $ 22.24.
StockCharts.com.
