Kahit na maaaring naiisip ng industriya ng pamumuhunan kung hindi man, ang pamumuhunan para sa iyong pagretiro ay hindi kailangang maging mahirap. Gayunpaman, maraming mga tao ang bumaling sa mga tagapayo ng pamumuhunan para sa tulong. Sa kasamaang palad, dahil sa kung paano nabayaran ang mga tagapayo, maaaring magkaroon ng alitan sa pagitan ng kung ano ang pinakamahusay para sa kanila at kung ano ang pinakamahusay para sa kanilang mga kliyente. Ang mga pondo ng life-cycle ay nag-aalok ng isang mabubuting solusyon. Narito susuriin kung ano ang mga pondong ito, ihambing ang iba't ibang mga at sa wakas tumingin sa ilang mga isyu upang isaalang-alang bago gamitin ang mga pondong ito para sa iyong portfolio ng pagreretiro.
Ano ang Mga Bangko sa Life-Cycle?
Ang mga pondo ng life-cycle ay ang pinakamalapit na bagay na mayroon sa industriya ng pondo para sa pagreretiro na walang bayad. Ang mga pondo ng life-cycle, na tinukoy din bilang "pondo na batay sa edad" o "pondo ng target-date, " ay isang espesyal na lahi ng balanse na pondo. Ang mga ito ay isang uri ng pondo ng mga pondo na nakaayos sa pagitan ng equity at nakapirming kita. Ang nakikilala na tampok ng pondo ng buhay-siklo ay awtomatikong inaayos ang pangkalahatang paglalaan ng asset upang maging mas konserbatibo habang papalapit ang iyong inaasahang petsa ng pagretiro. Habang ang mga pondo ng buhay-ikot ay halos ilang sandali, nakakuha sila ng katanyagan. Maraming mga 401 (k) ang plano sa US na nag-aalok sa kanila.
Pangkalahatang-ideya: Vanguard
Upang makakuha ng isang mas mahusay na pag-unawa sa kung paano gumagana ang mga pondong ito, tingnan natin ang Vanguard Target Retirement 2025 Fund. Target ng pondong ito ang mga taong naglalayong magretiro sa loob ng lima hanggang 10 taon ng 2025. Hanggang sa Pebrero 29, 2011, ang mix ng asset para sa pondong ito ay ang mga sumusunod.
Sa paghahambing, ang Vanguard Target Retirement 2015 Fund ay may isang mas konserbatibo na halo ng asset na may mas nakapirming kita at naglalaman ng isa pang klase ng pag-aari: mga security na protektado ng inflation
TINGNAN: Mga Proteksyon na Protektado-Proteksyon - Ang Nawawalang Link
Mga Pagkakaiba-iba: Pagkatiwalaan vs. Vanguard
Habang ang lahat ng mga pondo ng buhay-buhay ay magkatulad sa konsepto, maaari silang maayos at mapanatili nang naiiba. Kapag namimili para sa isang buhay na pondo sa buhay mayroong ilang mahahalagang salik kung saan ikumpara ang iba't ibang mga pondo. Upang makatulong na matukoy kung alin ang pinakamainam para sa iyo, inihahambing namin ang Fidelity at Vanguard - ang dalawang pinakamalaking supplier ng mga pondong ito. Parehong may iba't ibang mga estilo ng pamamahala para sa kanilang mga pondo.
Ang katapatan ay nag-aalok ng aktibong pinamamahalaang mga pondo, habang ang Vanguard ay gumagamit ng passively pinamamahalaang pondo. Ang parehong mga estilo ay umaangkop at nag-apela sa iba't ibang uri ng mga namumuhunan, ngunit ang aming punto dito ay ang pagkakaiba sa bayad ay maaaring maging materyal. Halimbawa, ang Fidelity Freedom 2025 ay may isang ratio ng gastos na 0.73% habang ang Vanguard Target Retirement Fund 2025 ay may MER na 0.18%. Na katumbas ng pagkakaiba ng $ 550 bawat taon para sa bawat $ 100, 000 na namuhunan.
Tandaan din na ang Fidelity ay nagtayo sa isang karagdagang 0.10% taunang singil sa annuity, habang wala si Vanguard. Sa madaling salita, ang namumuhunan sa Fidelity ay tinamaan ng dalawang ratios ng gastos. Kapag nagpasya kang mamuhunan sa isang mas mahal na pondo, tiyaking alamin kung ang halaga ng mas mataas na halaga ay sulit. Iyon ay, tanungin ang iyong sarili kung ang pondo na may mas mataas na gastos ay malamang na magbabalik kaysa sa kung ano ang i-save mo sa pamamagitan ng pagpunta sa isang mas murang pondo.
Ang Vanguard at Fidelity ay naiiba din sa bilang ng pinagbabatayan na pondo na ginagamit nila. Ang katapatan ay gumagamit ng 23 saligan na pondo ng isa't isa at ang Vanguard ay gumagamit ng tatlo. Ang pagkakaiba na ito ay isang bahagi ng paraan ng mga pondo na naka-benchmark: Ang mga pondo ng index ng Vanguard ay na-benchmark laban sa ilan sa mga pinakamalawak na index na magagamit, na sumasakop sa isang mas malawak na bahagi ng merkado. Halimbawa, ang benchmark ng Vanguard Total Stock Market Index Fund ay ang Wilshire 5000 Index, na kumakatawan sa 5, 000 kumpanya na ipinagpalit ng publiko sa US Ang pondo sa loob ng Vanguard Total Stock Market Index Fund ay magkasama humahawak ng halos 4, 000 ng mga stock na iyon.
Ang katapatan, tulad ng karamihan sa mga pondo ng equity ng Estados Unidos, gayunpaman, mga benchmark laban sa S&P 500, na humahawak ng 500 sa pinakamalaking kumpanya na ipinagpalit ng publiko sa US Upang maabot ang parehong antas ng pag-iiba tulad ng Vanguard Total Stock Market Index Fund, ang Fidelity life-cycle fund kailangang magdagdag ng mga maliliit at kalagitnaan ng takip na pondo, dagdagan ang bilang ng napapailalim na pondo.
Ang isa pang kadahilanan na dapat tandaan na lalong mahalaga para sa pagpaplano ng pagretiro ay ang pansin ng pondo ng cycle ng buhay sa inflation, na nagpapahiwatig ng pagpapanatili, sa ilang degree, isang posisyon sa mga pagkakapantay-pantay. Tinutugunan din ni Vanguard ang pangangailangang protektahan ang punong-guro ng ilan sa mga assets ng bono nito mula sa inflation na may proteksyon na protektado ng inflation, isang kategorya ng pondo ng bono na naglalayong mapanatili ang punong-punong-guro na pamumuhunan mula sa pag-aalis ng mga epekto ng implasyon.
Iba pang mga Pagsasaalang-alang
Habang ang mga pondong ito ay isang maginhawang opsyon para sa maraming mga namumuhunan sa tingian (ibig sabihin, one-stop shopping kasama ang pang-matagalang, walang pamamahala sa portfolio), hindi sila isang solusyon para sa lahat - ang parehong paglalaan ng asset ay hindi kinakailangang naaangkop sa lahat sa isang tiyak na edad. Tulad ng ipinakita sa paghahambing sa itaas, ang mga kumpanya ng pondo ng isa't isa mismo ay hindi sumasang-ayon sa kung ano ang nararapat na paglalaan ng pag-aari para sa isang taong nagretiro noong 2025. Pagkuha ng pagpapayo mula sa isang tagaplano na pinansyal na nakabatay sa bayad (na maaaring maging mas layunin dahil sa kanyang walang pinaratang bayad) ay maaaring maging isang mas mahusay na solusyon para sa ilang mga namumuhunan na nais na matiyak na ang halo ng kanilang portfolio ay angkop para sa kanila.
Gayundin, ang mga pondo ng life-cycle ay may katuturan lamang kung ang karamihan ng iyong mga pondo sa pagretiro ay nasa isa lamang sa mga pondong ito. Ang pagdaragdag ng anupaman ay maaaring baguhin ang iyong pangkalahatang paglalaan ng pag-aari at salungat ang buong saligan ng pamumuhunan sa mga pondo ng buhay-siklo.
Sa wakas, ang hinaharap na paglago ng mga pondo ng buhay-cycle ay talagang nakasalalay sa kanilang pagtanggap ng komunidad ng advisory ng pamumuhunan. Dahil sa kanilang pagiging simple, maraming mga tagapayo ang maaaring makaramdam ng banta dahil maaaring makita ng kanilang mga kliyente na hindi na sila nagdaragdag ng anumang halaga. Maaaring tanungin ng kanilang mga kliyente ang kanilang sarili, "Bakit kailangan ko ng isang piloto para sa aking portfolio ng pagreretiro, kapag maaari ko itong ilagay sa autopilot?"
Ang Bottom Line
Ang mga pondo ng buhay na cycle ay nakakuha ng katanyagan para sa kanilang kaginhawaan at pagiging simple - isang bagay na maaaring matigas na makahanap mula sa ilang mga tagapayo sa pamumuhunan. Maraming mga namumuhunan sa tingi ang nasasapian ng responsibilidad ng pamamahala ng kanilang portfolio ng pagreretiro at ng nakakagulat na bilang ng mga pagpipilian sa pamumuhunan na kinakaharap sa kanila. Ang mga pondo ng life-cycle ay ginagawang madali para sa mga namumuhunan na naghahanap ng solusyon na naghahatid ng pagiging simple, pokus at kapayapaan ng isip.
TINGNAN: Ang kalamangan at kahinaan ng Mga Pondong Buhay-Ikot ng Buhay
