Mga Pangunahing Kilusan
Hindi ko planong gumastos ng mas maraming oras sa ngayon sa Chart Advisor sa bitcoin, ngunit ang pagkasumpong sa presyo ng cryptocurrency sa nakalipas na 24 na oras ay nagkakahalaga ng ilang karagdagang talakayan. Kahit na para sa mga negosyante na hindi crypto, mahalaga ito dahil maaaring makaapekto sa stock market sa mga hindi inaasahang paraan.
Ang rate ng palitan ng bitcoin hanggang US dolyar (BTC / USD) ay bumaba ng higit sa 12% ngayon, na may $ 1, 800 sa mga pagkalugi na nangyayari kagabi sa loob ng isang panahon ng 10 minuto. Tulad ng nabanggit ko kahapon, ang mas malapit na bitcoin ay nakarating sa mga naunang mataas sa pagitan ng $ 14, 000 at $ 19, 000, mas malamang na para sa mga namumuhunan na may hawak na pagkalugi upang ma-trigger ang isang sell-off. Ito ay isang kababalaghan na madalas nating nakikita sa mga stock ng penny na pana-panahong "pumunta hyperbolic."
Ang pagbebenta ng magdamag ay tila may potensyal na pinalala ng mga teknikal na outages sa Coinbase, Inc., isa sa malaking palitan ng bitcoin. Aaminin ko ang pagkakaroon ng isang pag-aalinlangan na bias laban sa bitcoin bilang isang pera dahil ang pagkasumpungin ay napakataas. Sa isip, ang isang daluyan ng palitan ay pinakamahusay kapag mayroon itong medyo matatag at maaasahang halaga sa katamtamang term.
Kung ikaw man o hindi ay isang tagahanga ng mga sentral na pondo na batay sa mga bangko na ginamit ng mga pangunahing reserbang pera - ang dolyar ng US (USD), euro (EUR), Japanese yen (JPY), British pound (GBP), atbp. ay mas maliit at nagaganap sa isang mas mahabang panahon kaysa sa BTC. Hindi iyon nangangahulugang ang mga cryptocurrencies ay hindi pagpunta sa pinagtibay nang mas malawak para sa palitan, ngunit ito ay aabutin ng ilang sandali bago mangyari iyon.
Kahit na hindi ka interesado sa mga cryptocurrencies, ang rally ng bitcoin ay dapat ding subaybayan. Mayroong maraming mga kumpanya sa stock market na ginagamit bilang isang proxy para sa bitcoin, kasama na ang NVIDIA Corporation (NVDA) at Advanced Micro Device, Inc. (AMD), na ang pag-indayog ng pataas at pag-down ng pera. Ang mga kumpanyang ito ay gumagawa ng mga prosesor na ginagamit ng "mga minero ng bitcoin" upang lumikha ng mas maraming supply ng bitcoin, at ang kanilang presyo ng pagbabahagi ay tumataas at bumagsak tulad ng mga gumagawa ng kagamitan sa pang-industriya sa panahon ng pag-boom ng gintong 2001 hanggang 2012.
Hindi rin ako mag-abala sa pag-uusap tungkol sa maraming stock ng penny na nagbago ang kanilang mga pangalan upang maisamantala ang kahibangan ng bitcoin sa nakalipas na dalawang taon (ubo, Long Blockchain Corp, ubo), ngunit marahil ay maaari din silang mag-spike at mag-crash sa pera.
Ang aralin dito ay ang mga namumuhunan sa tech ay dapat isama ang ilang pagsusuri sa merkado ng bitcoin kapag sinusuri ang anumang mga posisyon sa sektor ng semiconductor. Kahit na hindi direktang kasangkot sa proseso ng pagmimina ng bitcoin, ang iba pang mga kumpanya ay malamang na makikinabang o magdusa kasama ang NVIDIA at AMD bilang mga whipsaws sa merkado.
Tulad ng nakikita mo sa mga sumusunod na tsart, ang NVIDIA ay sinusunod nang malapit sa bitcoin sa mga malalaking pagtanggi noong nakaraang taon at kamakailan ay naging mas mataas dahil ang bitcoin ay nakakuha ng higit sa $ 8, 000 na marka, kung saan maraming mga minero ang nakakakuha ng higit sa breakeven. Ipinakita ko ang tsart bilang isang porsyento upang mas mahusay na mailarawan ang kaugnayan. Kung ang pag-ikot ng crypto-siklab ng galit na ito ay bumagsak nang maaga, maaari naming makita ang mga semiconductor at mga tagagawa ng processor na tama nang tama, na pinatataas ang panganib ng pinakabagong pagganap ng sektor.
S&P 500
Ang mga alalahanin tungkol sa kalakalan ay tila humila sa S&P 500 kahapon, na humahantong sa isang negatibong malapit. Ang pagganap ngayon ay medyo mas mahusay, ngunit ang mga pag-uusap sa pagitan ng Pangulo ng Tsino na si Xi at Pangulong Trump sa mga pagpupulong ng G-20 sa susunod na dalawang araw ay pa rin ang pinakamahalagang X-factor na nakakaimpluwensya sa mga presyo
Habang nananatiling maingat ako na walang kinikilingan sa neutral sa sarili kong bias habang naghahanda ang mga mamumuhunan para sa panahon ng kita sa ikalawang quarter, patuloy akong nababahala na ang pangmatagalang ani ay hindi pa naging mas mataas. Tulad ng nakikita mo sa mga sumusunod na tsart, ang S&P 500 at ang 10-taong pagkakalaki ng ani ng Treasury sa nakaraang dalawang buwan ay nagpapatuloy. Dahil ang mga ani ay naging matigas ang ulo, nababahala ako na, nang walang positibong balita sa kalakalan ngayong katapusan ng linggo, ang pagkakaiba-iba ay babalik sa pagkakahanay sa pamamagitan ng isang pagbagsak sa mga presyo ng equity sa halip na isang spike sa ani.
:
Ang Hinaharap ng Cryptocurrency sa 2019 at Higit pa
Bond ETFs Malalapit na Record Inflows bilang Investors Hedge Stock Plunge
Demokratikong debate sa Patakaran sa Pangkabuhayang Pangkalikasan sa Pang-impostor
Mga Tagapagpahiwatig sa Panganib - Mga Pera na Ligtas na Haven
Ang isa sa mga paraan na suriin ng mga namumuhunan ang peligro sa merkado ay sa pamamagitan ng mga ligtas na may pera na pera tulad ng Swiss franc o Japanese yen. Kung ang mga pera na iyon ay tumataas ang halaga, ang mga namumuhunan ay maaaring maging hedging at naghahanda para sa isang pagbagsak. Sa kabaligtaran, kung ang mga pera na ligtas na may proteksyon ay nagkakahalaga, ang mga ito ay ginagamit bilang isang mapagkukunan ng mga pondo para sa mga mapanganib na mga ari-arian o hindi lamang hinihingi bilang isang bakod. Alinmang paraan, ang mga bumabagsak na pera sa ligtas na ligtas ay karaniwang isang magandang tanda para sa mga stock.
Sa ngayon, mukhang mahirap malaman kung ang mga ligtas na may dalang pera ay tumataas o bumabagsak dahil karaniwang inihahambing ito sa dolyar, na nagkakahalaga ng halaga sa buong lupon mula noong anunsyo ng Fed noong nakaraang linggo. Gayunpaman, maaari mong tingnan ang isa pang mga pera sa pamamagitan ng "pagtawid" sa kanila ng isang bagay na iba sa dolyar.
Halimbawa, sa sumusunod na tsart, inihambing ko ang British pound (GBP) sa Japanese yen (JPY), at negatibo ang takbo, na nangangahulugang ang yen ay nagpapalakas laban sa pounds. Nakakatulong ito dahil natatanggal ang dolyar mula sa pagsusuri hangga't maaari at kinukumpirma na ang mga ligtas na may pera ay hinihiling pa rin.
Sa aking karanasan, ang ganitong uri ng pagsusuri ay kapaki-pakinabang din sa pag-tior ng isang bagong pagpasok sa bullish sa mga stock. Tulad ng mga merkado ng bono, ang mga halaga ng pera ay madalas na mangunguna sa isang pagbabago sa mga presyo ng stock. Samakatuwid, kung sisimulan nating makita ang isang pagbabago kung saan ang halaga ng yen o franc ay nagsisimula na makabuluhang humina kumpara sa iba pang mga reserbang pera tulad ng pounds o euro, maaari itong mag-sign ng isang maagang paglipat sa mga stock.
:
Kung Ano ang Kailangang Alam ng mga Mangangalakal sa Forex Tungkol sa Yen
Ano ang Kalakal ng Pagdadala ng Pera?
3 Mga Merkado na Panoorin Pagkatapos Matugunan ni Trump Xi
Bottom Line - Mga Pakikipag-usap sa Kalakal ay Maaaring Magpalit ng Pagbili
Ang merkado ay matatag ngunit mabaho habang ang S&P 500 ay nakikibaka laban sa antas ng paglaban ng mga naunang mataas at maliit na takip na underperform. Ang mga panukala ng peligro ay nagbibigay pa rin ng maingat na pag-iingat, at maraming pagsakay sa ilang pag-unlad sa mga talakayan sa kalakalan ngayong katapusan ng linggo.
Habang ang mga hindi kilalang hango sa merkado ay malaki, sa palagay ko ang pagbubukas ng iyong mga pagpipilian nang bukas (inilaan ng pun) ay may katuturan na ngayon. Ang paglago ay positibo pa rin, at kung mayroong mabuting balita mula sa pulong ng G-20, inaasahan kong gagamitin iyon ng mga namumuhunan at ang patakaran ng patakaran sa pananalapi ng Fed bilang isang dahilan upang bumili pabalik sa lalong madaling panahon.
