Maraming mga mamumuhunan ang nagsuri ng mga stock batay sa kanilang mga batayan - tulad ng kanilang kita, pagpapahalaga o mga kalakaran sa industriya - ngunit ang pangunahing mga kadahilanan ay hindi palaging makikita sa presyo ng merkado. Nilalayon ng pagtatasa ng teknikal upang mahulaan ang mga paggalaw ng presyo sa pamamagitan ng pagsusuri sa makasaysayang data, pangunahin ang presyo at dami.
Tumutulong ito sa mga mangangalakal at mamumuhunan na mag-navigate sa agwat sa pagitan ng intrinsikong halaga at presyo ng merkado sa pamamagitan ng pag-agaw ng mga diskarte tulad ng statistic analysis at pag-uugali sa ekonomiya. Tinutulungan ng pagsusuri ng teknikal ang gabay sa mga mangangalakal sa kung ano ang malamang na mangyari sa ibinigay na nakaraang impormasyon. Karamihan sa mga namumuhunan ay gumagamit ng parehong teknikal at pangunahing pagsusuri upang makagawa ng mga pagpapasya.
Piliin ang Tamang Diskarte
Mayroong dalawang magkakaibang paraan upang lapitan ang teknikal na pagsusuri: ang top-down na diskarte at ang diskarte sa ilalim. Kadalasan beses, ang mga panandaliang mangangalakal ay kukuha ng isang top-down na diskarte at ang mga pangmatagalang mamumuhunan ay kukuha ng isang mas mababang pamamaraan.
- Nangungunang-Down. Ang top-down na diskarte ay isang pagsusuri ng macroeconomic na tumitingin sa pangkalahatang ekonomiya bago nakatuon sa mga indibidwal na security. Ang negosyante ay unang tutok sa mga ekonomiya, kung gayon ang mga sektor, at pagkatapos ay ang mga kumpanya sa kaso ng mga stock. Ang mga mangangalakal na gumagamit ng pamamaraang ito ay nakatuon sa mga nakuhang term na mga nakuha kumpara sa pangmatagalang pagpapahalaga. Halimbawa, ang isang negosyante ay maaaring interesado sa mga stock na nakabasag mula sa kanilang 50-araw na average na paglipat bilang isang pagkakataon sa pagbili. Bottom-Up. Ang diskarte sa ibaba ay nakatuon sa mga indibidwal na stock kumpara sa isang view ng macroeconomic. Ito ay nagsasangkot ng pag-aaral ng isang stock na tila sa kawili-wiling kawili-wili para sa mga potensyal na entry at exit point. Halimbawa, ang isang mamumuhunan ay maaaring makahanap ng isang undervalued stock sa isang downtrend at gumamit ng teknikal na pagsusuri upang makilala ang isang tukoy na punto ng pagpasok kapag ang stock ay maaaring maibaba. Humahanap sila ng halaga sa kanilang mga pagpapasya at nilayon na magkaroon ng matagal na pagtingin sa kanilang mga kalakalan. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang: Naipaliwanag ang Bottom-Up at Top-Down Investing .)
Bilang karagdagan sa mga pagsasaalang-alang na ito, mas gusto ng iba't ibang uri ng mga mangangalakal gamit ang iba't ibang mga anyo ng pagsusuri sa teknikal. Ang mga negosyante sa araw ay maaaring gumamit ng mga simpleng trendlines at mga tagapagpahiwatig ng dami upang gumawa ng mga pagpapasya, habang ang mga negosyante sa swing o posisyon ay mas gusto ang mga pattern ng tsart at teknikal na mga tagapagpahiwatig. Ang mga negosyante na bumubuo ng mga awtomatikong algorithm ay maaaring magkaroon ng ganap na magkakaibang mga kinakailangan na gumagamit ng isang kumbinasyon ng mga tagapagpahiwatig ng dami at mga teknikal na tagapagpahiwatig upang himukin ang paggawa ng desisyon.
Mga Diskarte sa Teknikal na Pagtatasa Para sa mga nagsisimula
Paano magsimula
Mayroong limang pangunahing hakbang upang makapagsimula sa pagtatasa ng teknikal.
1. Kilalanin ang isang diskarte sa teknikal na pagsusuri o bumuo ng isang sistema ng pangangalakal.
Ang unang hakbang ay upang makilala ang isang diskarte o bumuo ng isang sistema ng kalakalan. Halimbawa, ang isang negosyante ng baguhan ay maaaring magpasya na sundin ang isang gumagalaw na diskarte sa average na crossover, kung saan susubaybayan niya ang dalawang gumagalaw na average (50-day at 200-day) sa isang partikular na kilusan ng presyo ng stock.
Para sa diskarte na ito, kung ang panandaliang 50-araw na average na paglipat ay higit sa pangmatagalang 200-araw na average na paglipat, nagpapahiwatig ito ng isang paitaas na takbo ng presyo at bumubuo ng isang signal ng pagbili. Ang kabaligtaran ay totoo para sa isang signal ng nagbebenta. (Para sa higit pa, tingnan ang: 4 Mga Karaniwang Aktibong Diskarte sa Pakikipagpalitan .)
2. Kilalanin ang mga nalalabi na security na naaangkop sa diskarte sa teknikal.
Hindi lahat ng mga stock o mga seguridad ay magkasya sa diskarte sa itaas, na kung saan ay mainam para sa lubos na likido at pabagu-bago ng stock na imbes na mahirap o matatag na stock. Ang iba't ibang mga stock o kontrata ay maaari ring mangailangan ng iba't ibang mga pagpipilian sa parameter - sa kasong ito, iba't ibang mga gumagalaw na average tulad ng isang 15-araw at average na paglipat ng average na 50-araw.
3. Hanapin ang tamang account ng broker para sa pagpapatupad ng mga trade.
Kunin ang tamang trading account na sumusuporta sa napiling uri ng seguridad (halimbawa, karaniwang stock, penny stock, futures, mga pagpipilian, atbp.). Dapat itong mag-alok ng kinakailangang pag-andar para sa pagsubaybay at pagsubaybay sa napiling mga teknikal na tagapagpahiwatig habang pinapanatili ang mababang gastos upang maiwasan ang pagkain sa kita. Para sa diskarte sa itaas, ang isang pangunahing account na may paglipat ng mga average sa mga tsart ng kandila ay gagana.
4. Pumili ng isang interface upang subaybayan at subaybayan ang mga trading.
Ang mga negosyante ay maaaring mangailangan ng iba't ibang mga antas ng pag-andar depende sa kanilang diskarte. Halimbawa, ang mga negosyante sa araw ay mangangailangan ng isang margin account na nagbibigay ng pag-access sa mga quote ng Antas II at kakayahang makita ang merkado. Ngunit para sa aming halimbawa sa itaas, ang isang pangunahing account ay maaaring mas kanais-nais bilang isang pagpipilian sa mas mababang gastos.
5. Kilalanin ang anumang iba pang mga aplikasyon na maaaring kailanganin upang maipatupad ang diskarte.
Maaaring may iba pang mga tampok na kinakailangan upang mai-maximize ang pagganap. Ang ilang mga mangangalakal ay maaaring mangailangan ng mga mobile na alerto o pag-access sa pangangalakal kahit saan, habang ang iba ay maaaring magamit ang mga awtomatikong sistema ng pangangalakal upang maisagawa ang mga trading sa kanilang ngalan. (Para sa higit pa, tingnan ang: Ang Pinakamahusay na Teknikal na Pagtatasa ng Trading sa Software .)
Mga Tip at Mga Panganib na Panganib
Ang trading ay maaaring maging mahirap, na nangangahulugang mahalaga na gawin ang iyong araling-bahay na lampas sa mga punto sa itaas. Ang ilan pang mga pangunahing pagsasaalang-alang ay kinabibilangan ng:
- Pag-unawa sa makatuwiran at pinagbabatayan na lohika sa likod ng teknikal na pagsusuri.Backtest diskarte sa pangangalakal upang makita kung paano nila ito gumanap sa nakaraan.Pagpapalit ng kalakalan sa isang demo account bago gumawa ng totoong kapital.Pagbabatid ng mga limitasyon ng teknikal na pagsusuri upang maiwasan ang mga kabiguan at sorpresa. Ang pagiging maalalahanin at nababaluktot tungkol sa scalability at mga kinakailangan sa hinaharap.Trying upang suriin ang mga tampok ng isang trading account sa pamamagitan ng paghingi ng isang libreng trial.Pagsimula ng maliit sa simula at lumalawak habang nakakuha ka ng karanasan.
Ang Bottom Line
Maraming mga mamumuhunan ang nag-gamit ng parehong pangunahing at teknikal na pagsusuri kapag gumagawa ng mga desisyon sa pamumuhunan mula sa pagsusuri ng teknikal ay tumutulong na punan ang mga gaps ng kaalaman. Sa pamamagitan ng pagbuo ng isang pag-unawa sa teknikal na pagsusuri, ang mga mangangalakal at mamumuhunan ay maaaring mapagbuti ang kanilang pangmatagalang pagbabalik na nababagay sa panganib, ngunit mahalagang maunawaan at isagawa ang mga pamamaraan na ito bago gumawa ng totoong kapital upang maiwasan ang mga pagkakamali. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang: Paghahalo ng Teknikal at Pangunahing Pagtatasa .)
