Twine pagsusuri

Itinatag ng storied financial firm na si John Hancock, noong 2014, Nagbibigay ang Twine ng mga plano sa pag-iimpok at mga serbisyo sa pamumuhunan sa algorithm sa pamamagitan ng mga tanggapan ng San Francisco at Boston. Ang mga bagong kliyente ay nagdeposito ng mga pondo sa mga indibidwal na taxable account, na may isang $ 5 na minimum na kinakailangan para sa pagtitipid at isang $ 100 na minimum na kinakailangan para sa awtomatikong pamumuhunan. Ang pangunahing draw ng Twine ay ang pagiging simple ng karanasan ng gumagamit. Pinapanatili ka ng twine na nakatuon ka sa pagkamit ng iyong nakasaad na layunin at maiwasan ang pag-distract sa iyo ng mga detalye kung paano aktwal na nagtatrabaho ang robo-advisor upang suportahan ka.

Mga kalamangan

• Madaling set-up

• Kumita ng interes ang cash

• Sinuportahan ni John Hancock

Cons

• Mahina dokumentasyon

• Walang mga listahan ng ETF o mutual fund

• Walang Android app

• Walang pag-aani ng buwis

Pag-setup ng Account

0.9

Ang pagsisimula ng isang account sa Twine ay mabilis at madali. Nagpasok ka lamang ng isang e-mail address at password upang ma-access ang mga pahina ng account, pag-set up ng mga paulit-ulit na deposito para sa isang cash savings o account sa pamumuhunan. Pinili mo ang iyong mga layunin sa pamumuhunan mula sa isang listahan ng paglalaba o pumili ng mga pasadyang layunin. Ang bawat layunin ay bumubuo ng isang konserbatibo, katamtaman, o agresibong portfolio pagkatapos mong sagutin ang mga katanungan sa mga antas ng pag-aari, pagpapaubaya sa panganib, paghawak ng mga tagal at iba pang personal na data.

Maaari ka ring pumili ng isang kasosyo para sa mga nakabahaging layunin, na bumubuo ng isang pinagsamang interface ng account na pinagsasama ng hypothetically ang mga pondo ng kasosyo sa isang solong account. Gayunpaman, ito ay isang proseso lamang sa harap sapagkat ang bawat kasosyo ay nagpapanatili ng isang indibidwal na account sa brokerage sa katotohanan. Nangangahulugan ito na ang bawat tao ay nagpapanatili ng kanilang pag-access sa mga pondo na idineposito nila at ang proporsyonal na pagbabalik sa kapital na iyon.

Habang ang proseso ng pag-setup ay simple, hindi mo makita kung anong uri ng mga ari-arian ang nasa loob ng portfolio hanggang sa tunay na pondohan mo ang isang account. Nagdulot ito ng rating ng Twine para sa pag-setup ng account nang malaki na sa aming pakiramdam na ito ay isang kakulangan ng transparency.

Pagtatakda ng Layunin

2.4

Ang twine ay tumatagal ng isang diskarte na tiyak sa layunin sa platform nito, ngunit hindi ito nag-aalok ng marami sa paraan ng paggabay, mga calculator o mga tool. Maaari mong suriin ang mga transaksyon at kamag-anak na istatistika ng pagganap sa iyong mga pahina ng pamamahala ng account. Nag-aalok ang twine ng mga rekomendasyon tungkol sa mga antas ng pagpopondo batay sa pag-unlad patungo sa mga target sa oras, ngunit may kaunting mga tool sa setting ng layunin maliban sa mga generic na katanungan sa oras ng pag-set-up. Ang pamamaraan ng pasulong na pagsubok na sumusukat sa pag-unlad ng layunin ay gumagamit ng makasaysayang pagbabalik sa pagitan ng 0.7% at 6.0%. Ang kamag-anak na kakulangan ng suporta sa setting ng layunin ay pinagsama ng katotohanan na hindi ka maaaring makipag-usap nang direkta sa isang tagapayo ng tao.

Mga Serbisyo sa Account

3.3

Ang pagpopondo ng iyong account ay nangangailangan ng pag-log in sa interface ng pamamahala ng account at pag-set up ng mga kinakailangang paulit-ulit na mga deposito mula sa isang naka-link na bank account. Maaaring humiling ang mga pag -draw ng ilang mga pag-click sa interface ng account, ngunit ang pagtanggap ng mga pondo ay tumatagal ng pito hanggang sampung araw ng negosyo, na mas mabagal kaysa sa average ng industriya. Ang mga indibidwal na may-hawak ng account ay hindi maaaring gumamit ng margin o humiram mula sa account, at ang platform ay hindi nag-aalok ng mga serbisyo sa pagbabangko.

Ang twine ay kasalukuyang nagbabayad ng 1.05% sa magdamag na cash na naipasok sa mga instrumento na naaprubahan ng FDIC. Sinasabi ng platform na ito ay inilaan upang makamit ang isang tukoy na layunin sa pananalapi, hindi makakatulong sa iyo sa isang komprehensibong plano sa pananalapi, kaya sinasalamin ito ng mga handog sa serbisyo. Sa unang tingin, mukhang hindi mo mabubuksan ang pagretiro, pag-iimpok sa kolehiyo, o iba pang mga account na nakakuha ng buwis, ngunit sinabi ng brosur ng ADV na ang iyong account ay nakarehistro bilang isang IRA kung pipiliin mo ang pagretiro bilang iyong layunin. Gayunpaman, walang kakayahang ilipat ang isang umiiral na account sa Twine, na kung saan ay isang pangunahing pag-aalis.

Mga Nilalaman ng Portfolio

2.4

Ang mga algorithm ng twine, tulad ng karamihan sa mga robo-advisors, ay sundin ang mga modernong patakaran ng teorya ng Portfolio (MPT) para sa paglikha at pag-populasyon ng iyong portfolio. Ang system ay bumubuo ng isang konserbatibo, katamtaman, o agresibong portfolio bilang tugon sa iyong data ng profile. Ang pagkakalantad ay kinukuha lamang sa pamamagitan ng mga ETF at mga pondo ng magkasama, na walang mga indibidwal na stock, direktang mga nakapirming kita na produkto, o mga kumpanya na may kamalayan sa lipunan. Ang pag-unlad patungo sa iyong mga layunin ay bumubuo ng mga rekomendasyon ng system sa mga antas ng pagpopondo, kung para sa isang indibidwal o samahan, at ang mga pagsasaayos ng profile ay maaari ring baguhin ang pagkategorya ng iyong portfolio.

Nag-aalok ang mga portfolio ng mga nakaabang na pagbabalik na batay sa "hindi pangkaraniwang mabuti, " "malamang" at "hindi pangkaraniwang masamang" pagganap; ang halaga na nais mamuhunan ng mga kliyente; at kung magkano ang kanilang maiambag sa bawat buwan. Ang bawat portfolio ay nagbabago din ng mga alokasyon bilang tugon sa napiling panahon ng paghawak at oras na natitira upang makamit ang nakasaad na layunin.

Halimbawa, ang isang agresibong portfolio na may isang oras ng abot-tanaw hanggang sa limang taon ay naglalaan ng 70% o higit pa sa merkado ng pera at bono ng mga ETF, na may stock ETF na binubuo ng iba pang 30%. Ang isang oras na abot-tanaw na mas malaki kaysa sa limang taon ay nag-aangat sa paglalaan ng stock sa 80%, kasama ang labi sa merkado ng pera at mga pondo ng bono. Ang pag-rebalancing sa iyong portfolio ay na-trigger ng mga deposito, pag-alis, o mga pagbabalik na ginagamit upang mapanatili ang target na paglalaan para sa portfolio sa panahong iyon.

Sa kasamaang palad, hindi namin mahanap ang dokumentasyon tungkol sa mga pool ng ETF o kapwa pondo na ginagamit upang magtayo ng mga portfolio. Ito ay minarkahan ng isang pangunahing pag-aalis dahil ang mga gastos na nauugnay sa ETF ay hindi nasasaklaw sa bayad sa programa, pinipilit ka na magkaroon ng mga nakatagong gastos na ito. Mahirap ring sabihin kung ang John Hancock at Twine ay nakikinabang sa pinansiyal mula sa kanilang hindi natuklasang pool pool, na nagtataas ng isang potensyal na salungatan ng interes.

Pamamahala ng portfolio

3.2

Ang Twine ay hindi nag-aalok ng maraming impormasyon o detalye sa kung ano ang nangyayari sa likod ng mga eksena sa iyong account sa pamamahala. Ang interface ng pamamahala ng account ay nagpapakita sa iyo ng mga karaniwang sukatan ng pagganap na detalyado ang napapanahon na pagganap ng portfolio na nasira ng layunin. Ang iba't ibang mga pananaw sa account ay nagpapakita ng kasalukuyang halaga ng merkado, kita, isang grap na nagtatampok ng mga potensyal na pagbabalik, at mga antas ng pagpopondo ng deposito.

Hindi gumanap ng twine ang regular na naka-iskedyul na pag-rebalancing. Sa halip, ang pagbalanse ay nangyayari bilang reaksyon sa mga pag-alis o pag-deposito, pagbabago ng mga antas ng asset, at oras na naiwan sa pagsasakatuparan ng layunin. Ang mga rebalance ay naghahangad na mabawasan ang pamumuhunan sa labis na inilaang mga klase ng asset habang pinatataas ang mga pamumuhunan sa mga under-allocate na klase ng asset. Hindi ka maaaring humiling ng pagbabalanse o gumawa ng mga pagbabago sa mga ETF o mga kapwa pondo na kinuha para sa mga portfolio. Kulang din ang twine sa pag-aani ng buwis na pagkawala ng buwis na inaalok ng marami sa mga katunggali nito.

Karanasan ng Gumagamit

2.8

Karanasan sa Mobile

Nag-aalok ang Twine ng isang madaling mabasa, mobile na handa na website at iOS mobile app na nagtatampok ng mga pinahusay na tampok sa pamamahala ng account. Walang Android mobile app, na magiging problema para sa maraming mga gumagamit na binibigyan ang bahagi ng buong merkado sa Android. Nagbibigay ang iOS app ng biometric at two-factor na pagpapatotoo.

Karanasan sa Desktop

Naglalaman ang website ng ilang mga link na nagtatampok ng mga pangunahing tampok ng account, nagpapaliwanag ng mga serbisyo, at ibunyag ang mga kinakailangan sa ligal. Na-hit mo ang isang paywall / pagpopondo ng hadlang nang mabilis kapag nagsisimula ang proseso ng pag-set up ng account, na tinatanggihan ang isang kinakailangang hitsura sa kalidad ng talatanungan at mga paglalaan ng system na nabuo ng system. Walang mga tool sa pagpaplano o calculator, at ang karamihan sa mahahalagang impormasyon ay inilibing sa loob ng mga FAQ na pahina.

Serbisyo sa Customer

2.5

Tulad ng maraming tila mga detalye, ang impormasyon ng contact ay nakatago sa mga FAQ. Ang link ng suporta ay magdadala sa iyo sa isang applet ng Twine Support Center, na may isang simpleng form ng pagpasok ngunit walang address, numero ng telepono, e-mail, o live na mga link sa chat. Ang iba pang mga pahina ng FAQ ay may kasamang numero ng telepono at e-mail address, ngunit ang lahat ng mga "makipag-ugnay sa amin" na link na bukas sa form ng pahina ng entry. Ang karagdagang pagsusuri ay nakilala ang mga oras ng serbisyo ng customer sa pagitan ng 9:00 hanggang 5 ng hapon, Lunes hanggang Biyernes. Maramihang mga tawag na inilagay sa numero ng walang toll na ginawa ng agarang pakikipag-ugnay sa isang kinatawan ng serbisyo sa customer. Ang address ng kumpanya ay natagpuan sa loob ng advisory fine print at wala pa.

Edukasyon at Seguridad

3

Ito ay nagkakahalaga na muling tandaan na ang Twine ay hindi tatak ang sarili nito bilang isang magkakaibang platform upang pamahalaan ang iyong buhay sa pananalapi. Nais nitong maging iyong solusyon para sa pag-save at pamumuhunan para sa tinukoy na mga layunin na may mga itinakdang mga takdang oras. Ang makitid na pokus na ito ay natural na nililimitahan kung magkano ang inilalagay ng Twine sa mga mapagkukunan nito. Nagtatampok ang website ng isang pangkaraniwang blog na may 29 na mga artikulo sa ilalim ng apat na mga heading, ngunit ang nilalaman ay pangunahing nakatuon sa mga kwentong tagumpay ng gumagamit at walang pag-andar sa paghahanap upang makakuha ng mabilis na impormasyon sa mga kinakailangang paksa. Ang pinaka-kapaki-pakinabang na materyales ay napapanahon, kahit na ang mga malawak na brush na tutorial ay kulang sa dami ng mga tool na kinakailangan upang matulungan ang panandaliang pagpaplano ng layunin at pangmatagalang pagpaplano sa pananalapi.

Ang twine ay ligtas at bumabagay sa pinakamahusay na kasanayan para sa industriya ng robo-advisory. Gumagamit ang site ng 256-bit SSL encryption at nagbibigay ng malinaw na nakasaad na patakaran sa privacy. Ang pag-log in sa iyong pamamahala ng account ay nangangailangan ng pagpapatunay na two-factor sa pamamagitan ng isang text message. Hawak ng Apex Clearing Corporation ang lahat ng mga pondo ng kliyente, na nagbibigay ng pag-access sa seguro ng Seguridad Investor Protection Corporation (SIPC) at labis na seguro. Siniguro ng FDIC na ang cash account ay tumatakbo ng hanggang $ 250, 000 bawat account, habang ang mga account sa pamumuhunan ay siniguro ng SPIC laban sa mga pagkalugi na natamo dahil sa mga nabigo na mga broker (hindi pagkawala dahil sa paggalaw ng merkado) hanggang sa $ 500, 000.

Mga Komisyon at Bayad

2.5

Ang pagpepresyo ng twine ay maaaring medyo mapanlinlang, na nagpapayo na babayaran mo ang "25-sentimo bawat buwan para sa bawat $ 500 sa account, " na isinasalin sa isang medyo mataas na 0.60% bawat taon. Ang mga materyales sa marketing ay "walang nakatagong bayad, " ngunit ang pinong pag-print ay nagsasabi na ang mga bayarin sa ETF at ilang mga komisyon ay hindi saklaw sa ilalim ng programang payo. Bilang karagdagan, ang singil ng Apex para sa mga paglilipat ng wire at paglilipat ng iyong account sa ibang broker. Ang modelo ng negosyo ay nagmumungkahi na ang Apex ay nakakakuha ng pagbabayad para sa daloy ng order kapag pinoproseso ang Twine transaksyon, ngunit walang pagsisiwalat sa kung sino ang mananatili sa kapital na iyon.

Ang Twine ay Magandang Pagkasyahin Para sa Iyo?

Ang twine ay maaaring maging isang perpektong akma para sa mga batang mamumuhunan na naghahanap upang makatipid ng pera para sa isang tiyak na layunin. Madali mong buksan ang isang account at pondohan ito nang regular, habang pinagkakatiwalaan ang mga algorithm sa rebalancing at paglalaan ng paglalaan ng asset habang papalapit ang target na petsa. Siyempre, ang pagiging simple na ito ay magiging kaakit-akit sa higit pa sa mga batang mamumuhunan. Sa kabila ng medyo mataas na bayad sa isang napakataas na puwang na mapagkumpitensya, ang Twine ay maaaring larawang inukit ang isang angkop na lugar kung saan mas nakikipagkumpitensya ito sa mga account sa pag-iimpok sa bangko kaysa sa mga tagabigay ng pamamahala ng kayamanan. Bukod dito, ang koneksyon ni Twine kay John Hancock ay walang alinlangan na aliwin ang maraming mga namumuhunan na konserbatibo na kung hindi man ay hindi isinasaalang-alang na payagan ang isang robo-tagapayo na pamahalaan ang kanilang pera.

Iyon ay sinabi, mas may karanasan o mausisa na namumuhunan ay patayin ng kakulangan ng detalyadong impormasyon. Ang mas mahusay na mga pagsisiwalat sa pamamahala ng account ay maaaring makatulong na mabawasan ang pagkabigo na ito, at maaaring dumating sa oras. Kahit na may mas matibay na impormasyon at mapagkukunan, gayunpaman, ang Twine ay kailangan pa ring gumawa ng isang mas mahusay na trabaho sa pagtanggal ng mga hadlang sa kliyente. Ang kakulangan ng isang Android app ay isang seryosong pangangasiwa, tulad ng kakulangan ng pag-aani ng pagkawala ng buwis kapag pinag-uusapan natin ang mas matagal na pag-iimpok at pamumuhunan sa mga nabubuwirang account. Hanggang sa malutas ang mga isyung ito, maaari kang makahanap ng mas mahusay na mga pagpipilian sa pag-save at awtomatikong pamumuhunan sa mga kakumpitensya ng Twine.

Pamamaraan

Ang Investopedia ay nakatuon sa pagbibigay ng mga namumuhunan ng walang pinapanigan, komprehensibong mga pagsusuri at mga rating ng mga robo-advisors. Ang aming mga pagsusuri sa 2019 ay ang resulta ng anim na buwan ng pagsusuri sa lahat ng mga aspeto ng 32 platform ng robo-advisor, kabilang ang karanasan ng gumagamit, mga kakayahan sa setting ng layunin, mga nilalaman ng portfolio, gastos at bayad, seguridad, karanasan sa mobile, at serbisyo sa customer. Nakolekta namin ang higit sa 300 puntos ng data na tumimbang sa aming sistema ng pagmamarka.

Ang bawat robo-advisor na sinuri namin ay hiniling na punan ang isang 50-point survey tungkol sa kanilang platform na ginamit namin sa aming pagsusuri. Marami sa mga robo-advisors ang nagbigay sa amin ng mga in-person demonstrations ng kanilang mga platform.

Ang aming koponan ng mga dalubhasa sa industriya, na pinamumunuan ni Theresa W. Carey, ay nagsagawa ng aming mga pagsusuri at binuo ang pamamaraang pinakamahusay sa industriya para sa pagraranggo ng mga platform ng robo-advisor para sa mga namumuhunan. Mag-click dito upang basahin ang aming buong pamamaraan.