Ang mga namumuhunan na naghahanap ng pagkakalantad sa sektor ng teknolohiya ay may malawak na hanay ng mga ETF o mga kapwa pondo mula sa kung saan pipiliin. Mayroong higit sa 50 mga ETF na inaalok sa kategorya at higit sa dalawang beses sa maraming mga kapwa pondo.
Ang mga pondo ng sektor ng teknolohiya ay sumasaklaw sa isang malawak na hanay ng mga kumpanya na nakikibahagi sa pagbibigay ng iba't ibang mga kalakal at serbisyo, kabilang ang mga tagapagbigay ng serbisyo sa Internet, mga kagamitan sa network at mga nagbibigay ng serbisyo, mga tagagawa ng mobile device at mga nagbibigay ng serbisyo, mga tagagawa ng semikondaktor at mga kumpanya ng software.
Narito ang paghahambing ng dalawang malawak na gaganapin na pondo ng index sa kategorya, isang pondo ng Vanguard mutual at isang ETF mula sa State Street Global Advisers.
Teknolohiya Piliin ang Sektor SPDR ETF
Ang Technology Select Sector SPDR ETF (NYSEARCA: XLK) ay inilunsad ng State Street Global Advisers noong 1998. Ito ang pinakalawak na gaganapin na sektor ng teknolohiya na ETF, na may kabuuang mga ari-arian na $ 11.8 bilyon. Sinusubaybayan ng ETF na ito ang S&P Technology Select Sector Index, isang subset ng S&P 500 Index na idinisenyo upang salamin ang pangkalahatang pagganap ng mga kumpanya na ipinagpalit sa publiko sa sektor ng teknolohiya. Ang pondo ay gumagamit ng isang diskarte sa pagtitiklop, pamumuhunan sa parehong mga pagkakapantay-pantay, at sa parehong proporsyon, bilang pinagbabatayan na indeks.
Ang mga kumpanya ng serbisyo ng software at IT ay namumuno sa portfolio, na nagkakaloob ng 42.5% ng mga ari-arian, na sinundan ng mga kumpanya sa mga kompyuter, telepono at mga negosyo sa teknolohiya ng hardware, at pagkatapos ng mga serbisyo ng telecommunications. Ang pondo ay may hawak na karamihan ng mga stock na may malaking cap, sa isang portfolio na binubuo ng higit sa 70 na mga pagkakapantay-pantay. Ang mga nangungunang paghawak ng pondo ay kinabibilangan ng Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL), Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB), AT&T, Inc. (NYSE: T) at Alphabet, Inc. (NASDAQ: GOOGL). Sama-sama, ang limang holdings account para sa 41.15% ng kabuuang portfolio. Ang portfolio ng turnover ng portfolio ay isang mababang 5%.
Ang ratio ng gastos para sa ETF na ito ay 0.14%, na mas mababa sa average na kategorya ng 0.53%. Ang ani ng dibidendo ng pondo ay 1.85%.
Ang limang taong average na pondo ng taunang pagbabalik ay 10.99%, higit na napapabago ang average na kategorya ng 7.68%. Ang rate ng Morningstar na ito ay ETF bilang mababang panganib, na may mas mataas na average na pagbabalik.
Vanguard Information Technology Idx Adm
Ang isa sa pinakalawak na pondo ng sektor ng teknolohiya na kapwa ay ang Vanguard Information Technology Idx Adm (VITAX), na inilunsad ng Vanguard noong 2004, na may $ 8.3 bilyon sa mga assets. Sinusubaybayan ng pondo ang MSCI US Investable Market Index / Impormasyon sa Teknolohiya 25/50, isang index na binubuo ng mga maliliit na stock na napili upang kumatawan sa pagganap ng mga kumpanya ng trademark na impormasyon ng teknolohiya (IT). Gumagamit din ang pondong ito ng isang paraan ng pagtitiklop, na may hawak na magkaparehong mga stock, sa parehong mga sukat na lumilitaw ang mga ito sa pinagbabatayan na indeks.
Ang portfolio ng pondong ito ay mas malaki kaysa sa ng State Street ETF, na may kabuuang higit sa 350 na mga hawak. Gayunpaman, ang mga nangungunang mga paghawak ay tiyak na pareho, kasama ang Apple, Microsoft at Facebook, at ang nangungunang limang mga paghawak ng account para sa 40.41% ng kabuuang portfolio, napakalapit sa porsyento para sa nangungunang limang paghawak ng ETF. Ang karamihan sa mga account ng holdings ng pondo para sa mas mababa sa 0.2% ng kabuuang mga namuhunan na portfolio ng portfolio. Ang ratio ng turnover ng portfolio ay sobrang mababa sa 3% lamang.
Ang ratio ng gastos para sa Vanguard Information Technology Idx Adm ay napakababa din, sa 0.1%, kumpara sa average na kategorya ng 1.46%. Nag-aalok ang pondo ng ani ng dividend na 1.37%.
Ang limang taong average annualized return ay 10.28%, na pinalaki ang average na kategorya ng 7.14%. Ang rate ng Morningstar ay nagbibigay ng pondo bilang nag-aalok ng higit sa average na pagbabalik na may mababang panganib, ang parehong mga rating tulad ng mga para sa ETF.
Mga Pakinabang at Kakulangan
Ang mga ETF at mga pondo ng isa't isa ay may kani-kanilang pakinabang at kawalan. Ang mga ETF ay mas madaling maipagpalit dahil ipinagpapalit nila ang mga palitan tulad ng stock na namamahagi, habang ang mga pondo ng isa't isa ay mabibili lamang at maibebenta sa kanilang mga pagtatapos na mga presyo. Ang mga pondo ng Mutual ay nag-aalok ng kalamangan ng kakayahang bumili ng pagbabahagi nang walang komisyon. Ang parehong uri ng pondo ay nag-aalok ng maliliit na mamumuhunan ng mga pakinabang ng kakayahang bumili ng mababang bilang ng mga pagbabahagi. Nang hindi isinasaalang-alang ang mga pondo na maaaring gaganapin sa mga account na may pakinabang sa buwis, ang mga ETF ay karaniwang isang mas mahusay na pamumuhunan sa buwis. May posibilidad din silang magkaroon ng makabuluhang mas mababang mga ratio ng gastos kaysa sa mga pondo ng magkasama, bilang isang paghahambing ng mga kategorya ng average sa kasong ito, 0.53% kumpara sa 1.46%, malinaw na nagpapakita.
Paghahambing ng Dalawang Pagpipilian sa Pondo
Ang isang paghahambing ng dalawang partikular na pondo na ito ay nagpapakita sa kanila na maging katulad sa karamihan, kung wala ang pondo na mayroong matibay na kalamangan kaysa sa isa pa. Ang Vanguard Information Technology Idx Adm mutual fund ay nakakakuha ng isang bahagyang gilid dahil sa mas mababang ratio ng gastos nito na 0.1% kumpara sa 0.14% ng ETF, at bahagyang mas mababa ang ratio ng turnover ng portfolio. Gayunpaman, ang Technology Select Sector SPDR ETF's five-year average annualized return ay halos isang buong porsyento na mas mataas, 10.99% kumpara sa 10.28%, at ang ETF ay nag-aalok ng isang mas mataas na ani ng dividend, 1.85% kumpara sa 1.37% para sa Vanguard mutual fund. Ang isang pagpipilian sa pagitan ng dalawang partikular na pondo na ito ay malamang na bumababa sa isang kagustuhan para sa alinman sa mas malawak na portfolio ng kapwa pondo o ang mas puro portfolio ng ETF.
