Malawakang kinikilala bilang pinakatanyag na mamumuhunan sa buong mundo, na may isang stellar pang-matagalang track record upang mai-back up ang pagtatasa na iyon, ang mga pahayag ni Warren Buffett ay nararapat na makakuha ng isang mahusay na pansin, at ang iba ay paulit-ulit na subukang subukan ang kanyang mga pamamaraan at inaasahan ang kanyang mga gumagalaw. Ang taunang pagpupulong ng kanyang Berkshire Hathaway inc. (BRK-A) ay darating sa Sabado, Mayo 5, at ang mga mamumuhunan ay sabik na i-parse ang kanyang mga puna para sa mahalagang pananaw. Bilang paghihintay sa pagpupulong na iyon, si Bhumika Gashti, na namuno ng isang koponan ng mga analyst ng pananaliksik sa Credit Suisse AG, ay iniisip na ang mga stock na ito ay maaaring kabilang sa mga pamantayan ng Buffett, ayon sa Barron's: Ulta Beauty Inc. (ULTA), O'Reilly Automotive Inc. (ORLY), Cognizant Technology Solutions Corp. (CTSH), CDW Corp. (CDW), Centene Corp. (CNC) at Universal Health Services Inc. (UHS). (Para sa higit pa, tingnan din: Mga Batas na Nagbubuhay Ni Warren Buffett Ni .)
Ano ang ginagawa nila
Ang Ulta ay isang tindero ng mga produktong pampaganda na may mga in-store salon. Ang O'Reilly ay isang tindero ng mga bahagi ng auto, tool at accessories na nagbibigay din ng iba't ibang mga serbisyo ng diagnostic at pagkumpuni. Nag-aalok ang Cognizant ng impormasyon sa pagkonsulta sa teknolohiya at mga serbisyo sa outsource. Nagbibigay ang CDW ng mga serbisyo ng teknolohiya ng impormasyon tulad ng cloud computing at data center optimization. Ang Centene ay kasangkot sa pangangasiwa ng iba't ibang mga programa ng pangangalaga sa kalusugan na in-sponsor ng gobyerno. Pinamamahalaan ng Universal ang mga ospital at iba pang mga sentro ng pangangalaga sa kalusugan.
Mga Detalye ng istatistika
Para sa anim na stock na nabanggit sa itaas, narito ang kanilang mga nakuha sa presyo sa nakaraang limang taon at para sa taon-sa-petsa hanggang Abril 30, pati na rin ang kanilang pasulong na mga rati ng P / E, bawat Yahoo Finance:
- Ulta: + 186% 5 taon, + 12.1% YTD, 19.8x P / EO'Reilly: + 39%, + 6.5%, 15.0xCognizant: + 155%, + 15.5%, 16.0xCDW: + 306%, + 2.9%, 13.6xCentene: + 370%, + 7.6%, 13.3xUniversal Health: + 74%, + 0.8%, 11.0x
Ang mga pagbabahagi ng Berkshire Hathaway ay umaabot ng 120% sa nakaraang 10 taon, kung saan ang oras ng S&P 500 Index (SPX) ay tumaas ng 92%. Sa nakalipas na limang taon, ang kani-kanilang mga numero ay 85% at 66%, habang ang YTD sila ay -2.3% at -1.0%. Ang kasalukuyang pasulong na P / E para sa Berkshire stock ay 20.2, bawat Yahoo Finance, habang ang S&P 500 ay 17.0, bawat kalkulasyon ng Birinyi Associates tulad ng iniulat ng The Wall Street Journal. Tandaan na sinimulan ng CDW ang pangangalakal noong Hunyo 27, 2013, at ang kinita nitong limang taon ay kinakalkula mula sa petsa na iyon. (Para sa higit pa, tingnan din: Isipin Tulad ni Warren Buffett .)
Pagpapanatiling Ito Simple
"Tunay na naging katamtaman si Buffett sa mga panahong ito; bumibili talaga siya ng mga magagandang kumpanya sa magagandang presyo, " tulad ng quote ni Barron na Gashti. Ginugulo niya ang kanyang pamantayan sa pagpili para sa mga stock sa mga kadahilanang ito, bawat Barron: mataas na nagbabalik sa equity (ROE), mataas na pagbabalik sa mga natatawang asset, pare-pareho ang kapangyarihan ng kita, ang kakayahang makitungo sa inflation, maliit o walang pag-load ng utang, mababang stock valuations, mahusay na pamamahala, at mga negosyo na madaling maunawaan.
Ang lahat ng nasa anim na stock ay kwalipikado bilang pagiging nasa madaling maunawaan na mga negosyo. Bawat Yahoo Finance, ang lahat maliban sa Ulta ay mayroong mga ratios sa p / E sa merkado, at lahat ay inaasahan na mag-post ng buong taon 2018 EPS na nakuha ng 20% o higit pa, bawat pagtatantya ng pinagkasunduan. Ang mga mababang ratios ng PEG ay inaalok ng O'Reilly (0.85), CDW (0.96), at Centene (0.86). Ang mga mataas na ROE ay kabilang sa Ulta (33%), O'Reilly (99%), at CDW (52%). Mababa o walang pangmatagalang utang na katangian ng Ulta at Cognizant.
Higit pang mga Potensyal na Mga Target
Ang Berkshire Hathaway ay humawak ng halos $ 116 bilyon na cash at panandaliang pamumuhunan sa pagtatapos ng 2017. Sa kanilang sariling pagtatangka na mag-apply ng mga pamantayan sa pamumuhunan ni Buffett, ang CNBC ay may sariling listahan ng mga posibleng mga target para sa kanya mas maaga sa taong ito. Kabilang dito ang: Illinois Tool Works Inc. (ITW), Campbell Soup Co (CPB), mga bahagi ng General Electric Co (GE), AmeriSourceBergen (ABC) at Southwest Airlines Co (LUV).
Gumagana ang Illinois Tool ay "isang under-the-radar-screen stalwart na may isang solidong daloy ng cash, " bawat CNBC. Ang industriya ng pagkain ay pinagsama-sama, at ang Buffett-back Kraft-Heinz Co (KHC) ay isang lohikal na tagamit para sa Campbell, sabi ng CNBC. Nabanggit na ni Buffett na kaya niyang bilhin ang nagugulo na GE sa kabuuan nito, ngunit iniisip ng CNBC na ang negosyong pagpapaupa sa eroplano ay maaaring ang pinakamahusay na angkop para sa Buffett, na maasahin ang mabuti sa industriya ng eroplano. Samantala, ang Southwest ay may solidong cash flow, mahusay na pamamahala at isang domestic focus, tala ng CNBC. Ang AmeriSourceBergen ay isang nangungunang tagapamahagi ng mga parmasyutiko, at naobserbahan ng CNBC na magkakasya ito sa pakikipagsosyo upang mabawasan ang mga gastos sa kalusugan ng empleyado na sumali si Buffett sa Amazon.com Inc. (AMZN) at JPMorgan Chase & Co. (JPM).
