Ano ang Pamamahala ng Advisory?
Ang terminong pamamahala ng advisory ay tumutukoy sa pagkakaloob ng propesyonal, personalized na gabay sa pamumuhunan. Pinapayagan ng mga serbisyo ng pamamahala ng pagpapayo ang mga pribadong indibidwal na kumunsulta sa mga propesyonal sa pamumuhunan bago gumawa ng mga pagbabago sa kanilang mga portfolio. Ang mga propesyonal sa pamamahala ng pagpapayo ay may kadalubhasaan sa isa o higit pang mga lugar ng pamumuhunan at nagbibigay ng gabay na naaayon sa tiyak na sitwasyon ng isang indibidwal.
Mga Key Takeaways
- Ang pamamahala ng pagpapayo ay ang pagkakaloob ng propesyonal, isinapersonal na gabay sa pamumuhunan, karaniwang para sa isang bayad.Individual, independiyenteng mga koponan, o isang pangkat ng mga propesyonal sa loob ng isang pribadong bangko, pamamahala ng pamumuhunan ng firm, o espesyalista na butones ng pagpapayo ay maaaring magsagawa ng pagpapayo sa pamamahala.Key roles sa advisory Kasama sa pamamahala ang mga tagapayo sa pananalapi, mga tagapamahala ng portfolio, mga banker ng pamumuhunan, at mga tagapamahala ng pamumuhunan. Sinusuri ng mga propesyonal sa pamamahala ng pamamahala ang mga personal na sitwasyon ng kanilang mga kliyente, matukoy ang pinakamahusay na mga klase ng pag-aari, subaybayan ang pagganap ng pamumuhunan, magbigay ng gabay, at muling pagbalanse ng mga portfolio.
Pag-unawa sa Pamamahala ng Advisory
Ang pamamahala ng pagpapayo ay nagsasangkot sa pamamahala at pagpaplano ng mga portfolio ng pamumuhunan, karaniwang para sa isang bayad. Ang mga indibidwal na namumuhunan na humihingi ng payo sa pamumuhunan ay hahanapin ang mga serbisyo ng isang tagapayo sa tagapayo o isang kompanya ng pamamahala sa pagpapayo. Ang mga indibidwal, isang independiyenteng koponan, o isang pangkat ng mga propesyonal sa loob ng isang pribadong bangko, firm management investment, o espesyalista na advisory boutique ay maaaring magsagawa ng pamamahala ng advisory. Ang mga pangunahing tungkulin sa larangan ng pamamahala ng pagpapayo ay kinabibilangan ng:
- Mga tagapayo sa Pinansyal: Ang mga propesyonal na ito ay nagbibigay ng patnubay at payo sa pananalapi kabilang ang pamamahala ng pamumuhunan, pagpaplano ng buwis at pag-aari. Mga tagapamahala ng portfolio: Ang pangkat na ito ay binubuo ng isa o higit pang mga tao na namuhunan sa anumang bilang ng at namamahala sa pang-araw-araw na kalakalan ng portfolio upang mai-maximize ang pagbabalik. mga tagabangko: Ang mga banker na ito ay tumutulong sa mga kliyente sa korporasyon na makahanap ng mga mapagkukunan ng kapital para sa mga deal sa negosyo, at nagbibigay din ng pagsusuri at gabay.Investment advisors: Ang mga kliyente na bumabalik sa mga tagapayo sa pamumuhunan ay tumatanggap ng lubos na dalubhasang payo at gabay para sa pagpaplano ng pamumuhunan at pinansiyal.
Ang mga tagapayo sa pamumuhunan na nagtatrabaho para sa mga pangkat ng pamamahala ng advisory ay nakakatugon at nakikipagtulungan sa mga kliyente sa isang bilang ng mga kapasidad. Sinusuri nila ang abot-tanaw ng oras ng kliyente, mga layunin ng pagganap, at pagpapahintulot sa panganib upang matukoy kung aling mga klase ng asset ang pinaka-angkop na pamumuhunan. Ang mga tagapayo ay may pananagutan sa nakagawiang pagsubaybay sa pagganap ng pamumuhunan at madalas na isagawa ang mga order, at nagbibigay din ng gabay sa mga lugar ng paglalaan ng asset at muling pagsasaalang-alang sa portfolio. Pinoprotektahan ng portfolio ng portfolio ang isang mamumuhunan mula sa hindi kanais-nais na mga panganib at tinitiyak na ang pagkakalantad ng portfolio ay nananatili sa loob ng lugar ng kadalubhasaan ng manager.
Ang paglalaan ng Asset ay ang kasanayan ng pagbabalanse ng panganib at gantimpala sa loob ng isang portfolio ayon sa mga layunin ng isang indibidwal o patakaran ng isang institusyon. Ipinamahagi ng mga tagapamahala ang mga pondo ng portfolio sa tatlong pangunahing klase ng pag-aari: Equities, fixed-income, at cash at katumbas, kasama ang mga alternatibong pamumuhunan tulad ng pribadong equity at derivatives.
Dahil ang bawat klase ng asset ay nag-aalok ng iba't ibang mga antas ng panganib at pagbabalik, ang bawat isa ay kumikilos nang naiiba sa paglipas ng panahon. Ang mga namumuhunan ay maaaring gumamit ng iba't ibang mga paglalaan ng asset para sa iba't ibang mga layunin. Halimbawa, ang isang taong nagse-save para sa isang taon ng paglalakbay sa malapit na termino ay maaaring mamuhunan ng kanyang pagtitipid sa isang konserbatibong halo ng cash, sertipiko ng deposito (CD), at mga panandaliang bono. Ang isa pang indibidwal na nagse-save para sa isang pagbabayad sa isang mamahaling bahay-hindi bababa sa isang dekada ang layo-ay maaaring pag-iba-ibahin sa higit pang mga stock dahil mayroon siyang mas maraming oras sa paglabas ng mga panandaliang pagbabagu-bago ng merkado.
Advisory Management kumpara sa Discretionary Investment Management
Pinapayagan ng mga serbisyo ng pamamahala ng pagpapayo ang mga indibidwal na mapanatili ang buong kontrol sa kanilang mga portfolio at gumawa ng kanilang sariling mga desisyon sa pamumuhunan. Ang papel ng tagapayo ng pamumuhunan ay pangunahin upang mag-alok ng isang may kaalaman na opinyon. Kaya, habang ang isang tagapamahala ng yaman na nag-aalok ng mga serbisyo sa pagpapayo ay sumangguni sa kanyang mga kliyente at nagbibigay ng payo, ito ang kliyente na gumagawa ng tunay na mga desisyon sa pagbili at pagbebenta.
Sa pamamahala ng advisory, ang kliyente ang gumagawa ng tunay na desisyon sa pagbili at pagbebenta.
Ang pamamahala ng pamumuhunan ng diskriminaryo ay gumagana sa kabaligtaran. Sa disiplina na ito, ang manager ng propesyunal na kayamanan ay kumukuha ng higit na kontrol sa mga desisyon sa pamumuhunan. Para sa kliyente, ang diskarte sa pagpapasya ay mas hands-off, at angkop para sa mga hindi maaaring magkaroon ng karanasan o oras upang aktibong pamahalaan ang kanilang sariling mga portfolio. Ang pamamahala sa pamumuhunan ng diskriminary ay maaari lamang ibigay ng mga may mataas na karanasan sa mga propesyonal, na marami sa kanila ang may pagtatalaga ng Chartered Financial Analyst (CFA).
Habang ang mga tagapamahala ng advisory ay palaging gumugugol ng oras sa pag-unawa sa mga layunin at pag-aari ng kanilang mga kliyente, ito ay madalas na hindi masinsinang isang proseso tulad ng mga tagapamahala ng pagpapasya.
