Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A) Chief Executive Officer Warren Buffett ay nagsasabing siya ay gumagawa ng isang $ 58 bilyon na pangmatagalang pusta sa tatlong mga stock na napakalakas na tumama sa mas malawak na merkado at patuloy na nahaharap sa mga pangunahing isyu sa paglago. Sa isang taunang liham sa mga shareholders na inilabas noong Sabado, ipinapahiwatig na ang "Oracle ng Omaha" ngayon ay nagmamay-ari ng halos $ 18 bilyon sa pinagsama stock ng mga kumpanya ng pananalapi na American Express Co (AXP) at Goldman Sachs Group Inc. (GS), kapwa mayroon nang matulis na nakulong sa S&P 500 sa loob ng limang taon. Samantala, ang konglomerote ngayon ay nagmamay-ari ng $ 40 bilyon sa Apple Inc. (AAPL), na kung saan ay hindi rin napapabagsak ang mas malawak na merkado sa nagdaang panahon dahil ang mga namumuhunan ay takot sa pagbagal ng pagbebenta ng iPhone.
Isang Recordty Record para sa 3 Buffett Stocks
(1-Year Performance, 5-Taon na Pagganap)
- Apple; -2.3%, 130.1% Goldman Sachs; -25.9%, 17.8% American Express; 7.4%, 17.7% S&P 500; 3.8%, 51.5%
Mga Pondo sa Buffett Favors
Sa huling inaasahang tala ng katapusan ng linggo, sinabi ng maalamat na mamumuhunan at bilyunaryo na philanthropist na siya at ang kanyang matagal na kasosyo sa negosyo na si Charlie Munger ay hindi tinitingnan ang kanilang mga hawak na "bilang isang koleksyon ng mga simbolo ng ticker - isang pagpapanatili sa pananalapi na wakasan dahil sa mga pagbagsak ng ' Street, 'inaasahang pagkilos ng Federal Reserve, posibleng mga pag-unlad sa politika, mga pagtataya ng mga ekonomista o kung ano pa man ang maaaring maging paksa du jour."
Sa halip, tiningnan nina Buffett at Munger ang kanilang mga hawak bilang "isang pagpupulong ng mga kumpanya na bahagyang pagmamay-ari natin at na, sa isang bigat na batayan, ay kumikita ng halos 20% sa net na nasasalat na kapital ng equity na kinakailangan upang patakbuhin ang kanilang mga negosyo. Ang mga kumpanyang ito, din, kumita ng kanilang kita nang hindi gumagamit ng labis na antas ng utang, "sumulat si Buffett. Ang karaniwang mga pamumuhunan sa stock ng Berkshire Hathaway ay lumago mula sa $ 170.54 bilyon sa halaga ng merkado sa katapusan ng 2017, hanggang $ 172.75 bilyon sa pagtatapos ng nakaraang taon.
Sa kabila ng pagdurusa ng malaking pagkalugi salamat sa kanyang pamumuhunan sa nakabalot na pagkain na higanteng Kraft Heinz Co (KHC), ang namumuhunan sa halaga ay matatag sa kanyang pangmatagalang diskarte, naiiwan ang hindi gaanong phased ng mga panandaliang mga pag-setback.
Apple
Matapos ang isang matagal na panahon ng paglago, ngayon ay pinipigilan ng Apple ang presyon mula sa isang decelerating na merkado ng smartphone, na nakita bilang isang pangunahing banta sa presyo ng stock ng kumpanya sa pangmatagalang. Habang ang titan na batay sa Cupertino na tech titan ay nadoble sa software at serbisyo sa pamamagitan ng mga segment tulad ng Apple Music at ang App Store, nananatiling nababahala ang tungkol sa katulin ng paglipat na ito, na binigyan ng higit sa kalahati ng kabuuang tuktok na linya ng Apple ay nagmula sa tinapay-at- negosyo ng mantikilya Gayunpaman, patuloy na pinupuri ni Buffett ang Apple at ang CEO nito na si Tim Cook, na tandaan noong nakaraang taon na bibilhin niya nang buo ang kumpanya kung kaya niya. Sa isang panayam kamakailan sa CNBC, nabanggit niya na hindi siya nakatuon sa mga benta ng Apple sa susunod na quarter o sa susunod na taon, ngunit sa halip na "daan-daang daan, daan-daang, daan-daang milyon-milyong mga tao na halos nabubuhay ang kanilang buhay sa pamamagitan nito."
Pag-play ng Pananalapi
Ang mga pagbabahagi ng Goldman Sachs ay nahulog sa teritoryo ng bear market habang ang bangko ay nagpupumilit na pag-iba-ibahin at mapalakas ang kita sa mga pangunahing segment. Upang kuskusin ang asin sa sugat, ang panganib ng Wall Street ay nasa panganib tungkol sa papel nito sa 1MBD Malaysian bond scandal, na maaaring magresulta sa maraming bilyun-bilyong dolyar sa mga multa.
Ang American Express, na tumaas sa mga nakaraang taon, ay nagkaroon ng mas mahusay na oras sa 2018 dahil nahaharap ito sa pagtaas ng kumpetisyon mula sa mga malalaking kakumpitensya tulad ng Visa Inc. (V) at MasterCard Inc. (MA), pati na rin ang mas maliit na mga karibal. Ang kumpanya ay nagpapatupad sa isang bilang ng mga madiskarteng inisyatibo, tulad ng mga elektronikong paraan ng pagbabayad at mga bagong pakikipagtulungan.
Tumingin sa Unahan
Sa kabila ng pag-ibig ni Buffett para sa Apple, ang kanyang diskarte sa pamumuhunan na pinapaboran ang mga industriya ng legacy at mayroon siyang kasaysayan na umiwas sa tech. Kahit na sa pag-flop ng Kraft Heinz, na nag-ambag ng isang $ 2.7 bilyon na pagkawala sa Berkshire sa 2018, sinabi ng mamumuhunan na habang siya ay nag-bayad sa posisyon sa 2015, wala siyang plano na ibenta. Sa mga higanteng tech tulad ng Amazon.com Inc. (AMZN) at Microsoft Corp (MSFT) na namumuno sa S&P 500 sa mga tuntunin ng halaga ng merkado, dapat itong hindi sorpresa sa mga namumuhunan na ang Berkshire ay nabigong sumunod sa malawak na index ng merkado.
