Bilang ang chipmaker na NVIDIA Corp. (NVDA) ay naghahangad upang mai-post ang pinakabagong mga resulta ng kita sa quarterly, inaasahan ng isang koponan ng mga toro na magbahagi ng higit sa 26% sa susunod na 12 buwan dahil sa isang pagpatay sa mga positibong driver, kabilang ang isang pagpapalawak ng data center ng negosyo at solidong mga prospect para sa bagong Volta gaming gaming nito.
"Si Nvidia, sa aming pananaw, ay isa sa ilang mga kumpanya sa aming semiconductor na saklaw na may pagkakalantad sa maramihang sekular na lumalagong mga end-market (ibig sabihin, ang PC Gaming, Datacenter, ADAS / AV), isang malalim at napapanatiling mapagkumpitensyang pag-ayos, at bilang isang resulta, isang margin / return profile na makabuluhang lumampas sa mga kapantay nito, "sumulat ng Goldman Sachs analyst na Toshiya Hari.
Ang pagsasara ng 1.2% noong Martes sa $ 256.95, ang NVDA ay sumasalamin sa isang 32.8% na nakakuha ng taon-sa-date (YTD) kumpara sa 6.9% na pagbabalik ng S&P 500 sa parehong panahon. Nadagdagan ng analyst ang kanyang target na presyo sa stock ng NVDA mula $ 310 hanggang $ 324.
Ang Mga Street Underestimates ng Gross Margin ng Chipmaker
Iminungkahi ng Goldman's Hari na ang Street ay pinapagaan ang parehong "Datacenter kita" ng NVIDIA at ang "pangkalahatang gross margin." Sa katunayan, isinulat niya na ang mga analyst ay "makabuluhang maling pag-modelo ng gross margin ni Nvidia." Habang ang Street ay pagtataya para sa isang data center gross margin na 64.3%, tinatantiya ng Goldman Sachs ang isang gross margin na 83.4%. Sa tatlong buwang panahon na nagtatapos sa Oktubre, inaasahan ng toro na ang kita ng data center ng NVIDIA ay tataas ang 20% quarter-over-quarter.
Habang inaasahan ni Hari na ang kita ng gaming sa Q3 ay tataas ang 7% sa huling quarter, sinabi niya na maaaring magkatulad sa pagtatantya na kung ilulunsad ng NVIDIA ang kanyang bagong graphics card line sa pagtatapos ng Agosto, "tulad ng naisip ng iba't ibang mga outlet ng balita."
NVIDIA ay nakatakda upang iulat ang mga resulta ng Q3 sa Agosto 16 pagkatapos ng pagsasara ng kampanilya. Habang ang kumpanya ay nai-post ng 10 magkakasunod na beat-and-itaas na mga tirahan, sinabi ni Goldman na ang oras na ito sa paligid ay maaaring "maingay" habang ang mga mamumuhunan ay nag-aalala sa kahinaan ng cryptocurrency, kita sa paglalaro at isang pag-iwas mula sa pag-atake ng virus sa Taiwan Semiconductor (TSM), tulad ng iniulat sa pamamagitan ng Barron's. Sa kabila ng potensyal na para sa malapit na pagkasumpungin, pinapanatili ng Goldman ang pangmatagalang bullish thesis sa stock ng NVDA.
