Ang closed-End Credit vs Open Line of Credit: Isang Pangkalahatang-ideya
Depende sa pangangailangan, ang isang indibidwal o negosyo ay maaaring gumawa ng isang form ng kredito na bukas o nakasara na. Ang pagkakaiba sa pagitan ng dalawang uri ng kredito ay higit sa lahat sa mga tuntunin ng utang at pagbabayad ng utang.
Natapos ang Credit-End
Kasama sa closed-end credit ang mga instrumento sa utang na nakuha para sa isang partikular na layunin at isang nakatakdang oras. Sa pagtatapos ng isang itinakdang panahon, ang indibidwal o negosyo ay dapat magbayad ng kabuuan ng pautang, kasama ang anumang mga bayad sa interes o mga bayarin sa pagpapanatili.
Ang mga karaniwang uri ng mga closed-end na mga instrumento sa kredito ay may kasamang mga utang at pautang sa kotse. Parehong mga pautang na kinuha para sa isang tiyak na tagal, kung saan ang consumer ay kinakailangan upang gumawa ng mga regular na pagbabayad. Sa mga pautang na tulad nito, kapag pinansyal ang isang pag-aari, ang institusyong nagpapalabas ay karaniwang mananatili ng ilang mga karapatan sa pagmamay-ari nito, bilang isang paraan ng paggarantiyahan sa pagbabayad. Halimbawa, kung ang isang customer ay nabigong magbayad ng isang auto loan, maaaring sakupin ng bangko ang sasakyan bilang kabayaran para sa default.
Ang pagkakaiba sa pagitan ng closed-end credit at open credit ay higit sa lahat sa mga tuntunin ng utang at pagbabayad ng utang.
Open-End Credit
Ang Open-end credit ay hindi pinaghihigpitan sa isang tiyak na paggamit o tagal. Ang mga account sa credit card, mga home equity line of credit (HELOC), at mga debit card ay lahat ng karaniwang mga halimbawa ng open-end credit (kahit na ang ilan, tulad ng HELOC, ay may mga natapos na panahon ng pagbabayad). Ang nagpalabas na bangko ay nagpapahintulot sa mamimili na gumamit ng mga hiniram na pondo kapalit ng pangako upang mabayaran ang anumang utang sa isang napapanahong paraan.
Hindi tulad ng closed-end credit, walang itinakdang petsa kung kailan dapat bayaran ng consumer ang lahat ng mga hiniram na kabuuan. Sa halip, ang mga instrumento sa utang na ito ay nagtatakda ng isang maximum na halaga na maaaring hiniram at nangangailangan ng buwanang pagbabayad batay sa laki ng natitirang balanse. Kasama sa mga pagbabayad ang interes, syempre.
Ang maximum na halagang magagamit upang makahiram, na kilala bilang ang umiikot na limitasyon ng credit, ay madalas na maaaring baguhin. Ang mga may-hawak ng account ay maaaring humiling ng isang pagtaas, o maaaring awtomatikong itaas ang tagapagpahiram bilang isang gantimpala sa isang tapat, responsableng customer. Maaari ring bawasan ng tagapagpahiram ang limitasyon kung ang marka ng kredito ng customer ay bumaba nang drastically o isang pattern ng hindi magandang pag-uugali sa pagbabayad. Ang ilang mga kumpanya ng card, tulad ng American Express at Visa Signature, ay pinapayagan ang karamihan sa mga cardholders na lumampas sa kanilang limitasyon kung sakaling magkaroon ng emerhensiya, o kung ang maliit na overdraft ay medyo maliit.
Linya ng utang
Ang isang linya ng kredito ay isang uri ng open-end credit. Sa ilalim ng isang linya ng kasunduan sa kredito, kumukuha ang consumer ng isang pautang na nagbibigay-daan sa pagbabayad para sa mga gastos gamit ang mga espesyal na tseke o, lalong, isang plastic card. Ang nagpalabas na bangko ay sumasang-ayon na magbayad sa anumang mga tseke na nakasulat sa o singil laban sa account, hanggang sa isang tiyak na halaga.
Ang mga negosyo, na maaaring gumamit ng mga assets ng kumpanya o iba pang collateral upang mai-back ang pautang, ay madalas na gumagamit ng ganitong uri ng kredito. Ang nasabing ligtas na mga linya ng kredito ay madalas na may mas mababang mga rate ng interes kaysa sa hindi ligtas na kredito, tulad ng mga credit card, na walang ganoong pagsuporta.
Mga Key Takeaways
- Kasama sa closed-end credit ang mga instrumento sa utang na nakuha para sa isang partikular na layunin at isang itinakdang dami ng oras.Open-end credit ay hindi pinaghihigpitan sa isang tiyak na paggamit o duration.A line of credit ay isang uri ng open-end credit.
