Ayon sa Abril, 2012 Semi-Taunang Panlabas na Foreign Exchange Committee ng Foreign Exchange Committee, mayroong average na halos $ 4.3 bilyon na mga transaksiyon sa forex spot sa pang-araw-araw na batayan. Sa napakaraming mga kalahok - karamihan sa kanino ay nangangalakal para sa haka-haka na dahilan - ang pagkakaroon ng isang gilid sa merkado ng forex ay mahalaga. Ang pangunahing pagsusuri ay nagbibigay ng isang malawak na pagtingin sa mga paggalaw ng pares ng pera at teknikal na pagtatasa ay tumutukoy sa mga uso at tumutulong upang ibukod ang mga puntos sa pag-on. Ang mga tagapagpahiwatig ng damdamin ay isa pang tool na maaaring alertuhan ang mga mangangalakal sa matinding mga kondisyon at malamang na pagbabalik sa presyo, at maaaring magamit kasabay ng teknikal at pangunahing pagsusuri.
Mga Tagapagpahiwatig ng Pangungusap
Ang mga tagapagpahiwatig ng damdamin ay nagpapakita ng porsyento, o hilaw na data, kung gaano karaming mga trading o mangangalakal ang nakakuha ng isang partikular na posisyon sa isang pares ng pera. Halimbawa, ipagpalagay na may mga mangangalakal na nagtitinda ng isang pares ng pera; kung 60 sa kanila ay mahaba at 40 ay maikli, pagkatapos 60% ng mga mangangalakal ay mahaba sa pares ng pera.
Kapag ang porsyento ng mga kalakal o mangangalakal sa isang posisyon ay umabot sa isang matinding antas, ang mga tagapagpahiwatig ng sentimento ay naging kapaki-pakinabang. Ipagpalagay na ang aming nabanggit na pares ng pera ay patuloy na tumaas, at sa huli 90 sa 100 mangangalakal ang mahaba (10 ay maikli); kakaunti ang mangangalakal na naiwan upang patuloy na itulak ang takbo. Ang damdamin ay nagpapahiwatig na oras na upang simulan ang panonood para sa isang pagbaligtad ng presyo. Kung bumababa ang presyo at nagpapakita ng isang senyas na pinataas nito, ang negosyante ng sentimento ay pumasok sa maikli, sa pag-aakalang ang mga mahaba ay kailangang ibenta upang maiwasan ang karagdagang mga pagkalugi habang bumababa ang presyo.
Ang mga tagapagpahiwatig ng sentimento ay hindi eksaktong pagbili o nagbebenta ng mga signal. Maghintay para sa presyo upang kumpirmahin ang pagbabalik bago kumilos sa mga signal ng sentimento. Ang mga pera ay maaaring manatili sa matinding mga antas para sa mahabang panahon, at ang isang pag-iikot ay maaaring hindi kaagad makamit.
Ang "Extreme level" ay magkakaiba-iba mula sa pares hanggang pares. Kung ang presyo ng isang pares ng pera ay may kasaysayan na nabaligtad kapag ang pagbili ay umabot sa 75%, kapag ang bilang ng mga mahaba ay umabot sa antas na iyon, malamang na ang pares ay nasa isang matinding, at dapat kang magbantay para sa mga palatandaan ng isang pagbaliktad sa presyo. Kung ang isa pang pares ay may baligtad na kasaysayan kapag ang tungkol sa 85% ng mga mangangalakal ay maikli, pagkatapos ay magbabantay ka para sa isang baligtad sa o bago ang antas ng porsyento.
Ang mga tagapagpahiwatig ng damdamin ay nagmula sa iba't ibang mga form at mula sa iba't ibang mga mapagkukunan. Ang isa ay hindi kinakailangan mas mahusay kaysa sa isa pa, at maaari silang magamit kasabay ng isa't isa o mga tiyak na estratehiya ay maaaring maiayon sa impormasyong nakikita mo na pinakamadali upang bigyang kahulugan.
Pangako ng Mga Ulat sa Mangangalakal
Ang isang tanyag na tool na ginagamit ng mga negosyante sa futures ay naaangkop din sa mga mangangalakal sa forex. Ang Commitment of Traders (COT) ay pinakawalan tuwing Biyernes ng Commodity Futures Trading Commission. Ang data ay batay sa mga posisyon na gaganapin bilang ng nakaraang Martes, na nangangahulugang ang data ay hindi real-time, ngunit kapaki-pakinabang pa rin ito.
Ang pagbibigay kahulugan sa aktwal na mga pahayagan na inilabas ng Commodity Futures Trading Commission ay maaaring nakalilito, at medyo ng isang sining. Samakatuwid, ang pag-chart sa data at pagbibigay kahulugan sa mga antas na ipinakita ay isang madaling paraan upang masukat ang sentimyento sa pamamagitan ng mga ulat ng COT.
Nagbibigay ang Barchart.com ng isang madaling paraan upang mag-tsart ng data ng COT kasama ang isang partikular na tsart ng presyo ng futures. Ipinapakita ng tsart sa ibaba ang Daily Daily Euro FX (Disyembre, 2012) na kontrata sa futures na may idinagdag na tagapagpahiwatig ng Traders Line Chart. Ang data ng COT ay hindi ipinapakita bilang isang porsyento ng bilang ng mga mangangalakal maikli o mahaba, ngunit sa halip bilang bilang ng mga kontrata na maikli / mahaba.
Larawan 1. Araw-araw na Patuloy na Disyembre Euro FX futures
Ang mga malalaking spekulator (berdeng linya) ay nangangalakal para sa kita at ang mga tagasunod sa uso. Ang mga komersyal (pulang linya) ay gumagamit ng mga pamilihan sa futures upang sakupin, at, samakatuwid, ay mga mangangalakal na kontra sa uso. Tumutok sa mga malalaking spekulator; habang ang mga mangangalakal na ito ay may malalim na bulsa hindi nila makatiis na manatili sa pagkawala ng mga trading nang matagal. Kapag napakaraming mga spekulator ang nasa parehong panig ng merkado, mayroong isang mataas na posibilidad ng isang baligtad.
Sa paglipas ng panahon na ipinakita, kapag ang mga malalaking spekulator ay maikli ang tungkol sa 200, 000 mga kontrata, hindi bababa sa sumunod na isang panandaliang rally. Hindi ito isang tiyak o "mas kaunting oras" na matinding antas at maaaring magbago sa paglipas ng panahon.
Ang isa pang paraan upang magamit ang data ng COT ay upang maghanap ng mga cross-over. Kapag ang mga malalaking spekulator ay lumipat mula sa isang maikling maikling posisyon sa isang mahabang mahabang posisyon (o kabaligtaran), kinukumpirma nito ang kasalukuyang takbo at nagpapahiwatig na mayroon pa ring silid upang ilipat.
Larawan 2: Lingguhan na Patuloy na Disyembre Euro FX futures
Habang ang paraan ng cross-over ay madaling kapitan ng pagbibigay ng ilang maling signal, sa pagitan ng 2010 at 2012 maraming malalaking galaw ang nakuha gamit ang pamamaraan. Kapag ang mga speculators ay lumipat mula sa net maikli hanggang net haba, hanapin ang presyo ng futures ng euro, at sa pamamagitan ng pagpapalawak ng EUR / USD, upang pahalagahan. Kapag ang mga speculators ay lumipat mula sa net mahaba sa net short, hanapin ang presyo ng mga futures at mga kaugnay na pares ng pera upang mabawasan.
Mga Pananaw na Buksan ang Interes
Ang merkado ng forex ay "over-the-counter" kasama ang mga independiyenteng broker at mangangalakal sa buong mundo na lumilikha ng isang hindi sentralisadong lugar ng pamilihan. Habang ang ilang mga broker ay naglalathala ng lakas ng tunog na ginawa ng kanilang mga order sa kliyente, hindi ito inihambing sa dami o bukas na data ng interes na makukuha mula sa isang sentralisadong palitan, tulad ng isang palitan ng futures.
Ang mga istatistika ay magagamit para sa lahat ng mga kontrata sa futures na ipinagpalit, at ang bukas na interes ay makakatulong sa sukat na sentimento. Ang bukas na interes, na tinukoy lamang, ay ang bilang ng mga kontrata na hindi pa naayos at nananatiling bukas na posisyon.
Kung ang pares ng pera ng AUD / USD ay mas mataas ang trending, ang pagtingin upang buksan ang interes sa mga futures ng Australia ay nagbibigay ng karagdagang pananaw sa pares. Ang pagtaas ng bukas na interes habang tumataas ang presyo ay nagpapahiwatig ng trend ay malamang na magpatuloy. Ang pag-level off o pagtanggi ng bukas na interes ay nagpapakilala sa pagtaas ng pagtaas ng kamay.
Ang sumusunod na talahanayan ay nagpapakita kung paano ang bukas na interes ay karaniwang isinalin para sa isang kontrata sa futures.
Larawan 3: Bukas na Pakahulugan ng Interes
Ang data pagkatapos ay dapat mailapat sa merkado ng forex. Halimbawa, ang lakas sa futures ng euro (kahinaan ng dolyar ng US) ay malamang na patuloy na itulak ang EUR / USD na mas mataas. Ang kahinaan sa futures ng Japanese yen (lakas ng dolyar ng US) ay malamang na itulak ang USD / JPY na mas mataas.
Ang dami ng futures at bukas na impormasyon ng interes ay magagamit mula sa CME Group at magagamit din sa pamamagitan ng mga platform ng kalakalan tulad ng TD Ameritrade's Thinkorswim .
Posisyon Sumaryo sa pamamagitan ng Broker
Upang magbigay ng transparency sa over-the-counter forex market, maraming mga forex brokers ang naglalathala ng pinagsama-samang porsyento ng mga mangangalakal o mga trading na kasalukuyang mahaba o maikli sa isang partikular na pares ng pera.
Ang data ay natipon lamang mula sa mga kliyente ng broker na iyon, at samakatuwid ay nagbibigay ng isang microcosmic view ng sentimento sa merkado. Ang pagbabasa ng damdamin na inilathala ng isang broker ay maaaring o hindi katulad sa mga numero na inilathala ng iba pang mga broker. Ang mga maliliit na broker na may kaunting mga kliyente ay mas malamang na tumpak na kumatawan sa damdamin ng buong merkado (na binubuo ng lahat ng mga broker at mangangalakal), habang ang mga mas malaking broker na may mas maraming kliyente ay bumubuo ng isang mas malaking piraso ng buong merkado, at samakatuwid ay malamang na magbigay ng isang mas mahusay na indikasyon ng pangkalahatang damdamin.
Maraming mga broker ang nagbibigay ng isang tool ng damdamin sa kanilang website nang walang bayad. Suriin ang maraming mga brokers upang makita kung magkatulad ang pagbabasa ng sentimento. Kapag ang maraming mga broker ay nagpapakita ng matinding pagbabasa, malamang na ang isang pag-iikot ay malapit na. Kung ang mga numero ng sentimento ay naiiba nang malaki sa pagitan ng mga broker, kung gayon ang ganitong uri ng tagapagpahiwatig ay hindi dapat gamitin hanggang sa magkahanay ang mga numero.
Ang ilang mga online na mapagkukunan ay nakabuo din ng kanilang sariling mga tagapagpahiwatig ng sentimento. Halimbawa, ang DailyFx , naglathala ng isang libreng lingguhang speculative Sentiment Index (SSI), na sinamahan ng pagsusuri at mga ideya kung paano ikalakal ang data.
Ang Bottom Line
Ang mga tagapagpahiwatig ng sentimento sa Forex ay dumating sa maraming mga form at mula sa maraming mga mapagkukunan. Ang paggamit ng maramihang mga tagapagpahiwatig ng damdamin kasabay ng pangunahing at teknikal na pagsusuri ay nagbibigay ng isang malawak na pagtingin sa kung paano ang mga mangangalakal ay mapaglalangan sa merkado. Ang mga tagapagpahiwatig ng damdamin ay maaaring alertuhan ka kapag ang isang pagbabalik ay malamang na malapit - dahil sa isang matinding pagbabasa ng damdamin - at maaari ring kumpirmahin ang isang kasalukuyang kalakaran. Ang mga tagapagpahiwatig ng sentimento ay hindi bumili at nagbebenta ng mga signal sa kanilang sarili; hanapin ang presyo upang kumpirmahin kung ano ang ipinapahiwatig ng sentimento bago kumilos sa pagbabasa ng sentimento sa pagbabasa. Ang pagkawala ng mga trading ay nangyayari pa rin kapag gumagamit ng sentimento - ang mga matinding antas ay maaaring magtagal sa loob ng mahabang panahon, o ang isang pagbaligtad ng presyo ay maaaring mas maliit o mas malaki kaysa sa pagpapahiwatig ng pagbabasa.
