Ang Chartered Financial Analyst ay isa sa mga pinaka hinahangad at kilalang mga kredensyal sa pamayanan ng pananalapi. Ang programa ay kilalang-kilala para sa mataas na rate ng pag-aakit, antas ng kahirapan, at pangako sa oras na kinakailangan upang matagumpay na maipasa at makuha ang coveted na pagtatalaga ng CFA. Gayunpaman, para sa sinumang naghahanap upang magsimula ng isang trading day career, ang pang-agham na diskarte ng programa ng CFA sa pagsusuri ng pamumuhunan ay maaaring tila higit sa mga posibilidad na may mabilis na mundo ng haka-haka. Habang ang CFA ay hindi nangangahulugang kinakailangan para sa isang karera sa pangangalakal sa araw, ang kayamanan ng impormasyon na natutunan sa pamamagitan ng CFA program ay hindi hahadlang sa isang potensyal na negosyante sa araw, at maaari itong magsilbing karagdagang tool sa kanilang arsenal upang harapin ang mga hamon ng pag-navigate sa mga merkado.
Ang CFA Kurikulum at Karera
Ang programa ng CFA ay kilala para sa kanyang mahigpit na pang-akademikong at masusing pagtatanghal ng mga tool at pamamaraan na kinakailangan upang maging isang analista sa pananalapi. Tatlong antas ng pagsusulit ng CFA ay dapat makumpleto, kasama ang apat na taon ng naaangkop na karanasan sa trabaho upang kumita ng pagtatalaga ng Chartered Financial Analyst. Ang pagkasira ng tatlong mga antas ng pagsusulit sa CFA ay ang mga sumusunod:
|
Paksa ng Paksa |
Antas I |
Antas II |
Antas III |
|
Pamantayan sa Etikal at Propesyonal |
15 |
10-15 |
10-15 |
|
Mga Paraan ng Dami |
12 |
5-10 |
0 |
|
Ekonomiks |
10 |
5-10 |
5-10 |
|
Pag-uulat at Pagsusuri ng Pinansyal |
15 |
10-15 |
0 |
|
Pananalapi ng Corporate |
10 |
5-10 |
0 |
|
Equity Investments |
11 |
10-15 |
10-15 |
|
Nakapirming Kita |
11 |
10-15 |
15-20 |
|
Mga derivatibo |
6 |
5-10 |
5-10 |
|
Mga Alternatibong Pamumuhunan |
6 |
5-10 |
5-10 |
|
Pamamahala sa portfolio at Kayamanan sa Pagpaplano |
6 |
5-15 |
35-40 |
|
Kabuuan |
100 |
100 |
100 |
Tulad ng nakikita mo, ang antas ng kurikulum sa Antas I ay sumasakop sa isang pantay na pantay na bigat ng mga paksa na may diin sa etika (na nasa buong tatlong antas) at pag-uulat at pagsusuri sa pananalapi (FRA).
Ang FRA sa Antas I ay nakatuon sa pag-aaral ng mga term, pamamaraan, at pagsusuri ng mga pahayag sa pananalapi tulad ng iniulat ng isang kumpanya. Inilalagay nito ang saligan para sa pagsusuri ng equity, mga pagtataya, at pamamahala ng portfolio sa mga sumusunod na antas. Habang ang Antas I ay sumasaklaw sa isang malawak na hanay ng mga pinansiyal na mga paksa, ang Antas II ay nagpapalawak sa mga pangunahing paksa ng Antas I na may diin sa pagpapahalaga ng mga assets.
Sa wakas, ang Antas III ay binubuo ng paglalapat ng lahat na nasaklaw sa huling dalawang antas upang pamahalaan ang isang portfolio na binubuo ng maraming mga klase ng asset na matagumpay. Ang diin na ito sa pamamahala ng portfolio ay maliwanag sa pamamagitan ng katotohanan na ang pinakapopular na pagpipilian ng karera ng mga may hawak ng charter ng CFA ay sa tagapamahala ng portfolio (22%), na may mga mananaliksik ng pananaliksik na darating sa pangalawa (15%). Kapansin-pansin na ang mga negosyante ay nakompromiso lamang ng 3% ng lahat ng mga may hawak ng charter.
Mga Prinsipyo at Diskarte sa Pangangalakal sa Araw
Ang pangangalakal sa araw ay haka-haka sa kalikasan at sinasakop ang pinakamaikling oras ng oras kung ihahambing sa mga negosyante at swinging. Dahil ang mga negosyante sa araw na bihirang (kung dati) ay humawak ng kanilang mga posisyon sa magdamag, dapat silang magkaroon ng isang masusing pag-unawa sa data at presyo ng data at teknikal na pagsusuri. Dahil sa teknikal na pagtatasa 'all-sumasaklaw sa likas na katangian, ang mga negosyante sa araw ay madaling lumipat sa pagitan ng mga klase ng asset, hangga't ang mga pag-aari na ito ay sumunod sa mga overarching na batas ng supply at demand. Sa gayon, ang mga negosyante sa araw ay maaaring makaramdam ng medyo komportable na mga katumbas na trading, derivatives, at forex. Ang ilang mga karaniwang diskarte na ginagamit ng mga negosyante sa araw ay kinabibilangan ng:
- Mga candlestick : Ang mga mangangalakal sa Araw ay karaniwang gumagamit ng mga diskarte sa pag-chart ng candlestick sa kanilang pagsusuri sa pagitan ng 30 segundo hanggang limang minuto. Bukod dito, ang mga negosyante sa araw ay karaniwang sinusunod ang mga pattern ng kandelero tulad ng mga dojis at mga martilyo (senyales ng isang pagbabalik sa takbo), "mga pagbubutas" na mga pattern, at "napuspos" na mga pattern. Mga Average na Paglipat: Depende sa istilo ng negosyante, maaaring mayroong maraming mga gumagalaw na average na nagtatrabaho upang matukoy ang takbo ng isang stock. Ang isang pangkaraniwang paggamit ng parehong simple at exponential na paglipat ng mga average ay ang kanilang mga crossovers, para sa parehong bumili at nagbebenta ng mga signal at gamit ang mga gumagalaw na average bilang mga gabay sa suporta at paglaban. Ang mga tagapagpahiwatig at Oscillator: Ang gumagalaw na average na tagpo ng pagkakaiba-iba (MACD), Bollinger Bands, at ang relatibong lakas index (RSI) ay karaniwang mga tagapagpahiwatig na maaaring humantong upang bumili at magbenta ng mga signal. Mga pattern at Suporta at Paglaban: Ang mga negosyante sa araw ay maaaring gumamit ng anuman sa iba't ibang uri ng mga pattern na karaniwang sa pagsusuri sa teknikal. Karaniwang mga pattern na ginamit isama ang ulo at balikat, tasa at hawakan, bandila / pennants, at doble at triple tops at ibaba. Ang suporta at paglaban ay maaaring kalkulahin sa isang bilang ng mga paraan, ngunit ang pinakakaraniwang ginagamit na pamamaraan ay ang mga Fibonacci retracement at pivot point.
Ang CFA at Day Trading
Tulad ng araw na ginagamit ng mga mangangalakal ang teknikal na pagsusuri na halos eksklusibo bilang kapalit ng mga pundasyon, wala ring oras upang alamin ang "bakit" sa likod ng isang paggalaw ng isang asset sa loob ng nasabing maikling oras, o may pangangailangan, dahil binibigyang diin ng teknikal na pagsusuri na ang lahat ng impormasyon tungkol sa ang asset ay naipakita sa presyo at dami nito. Ang kurikulum ng CFA ay sumusunod sa isang kaibahan na pilosopiya, na may mabibigat na diin sa masigasig na pangunahing pananaliksik na nakatuon patungo sa pamamahala ng portfolio - isang mundo kung saan ang kalakalan ng nasabing maikling panahon ay hindi hinihikayat o tinanggap din sa pangkalahatan.
Bukod dito, ang lahat ng impormasyong ipinakita sa mga materyales ng CFA ay lubusang sinaliksik o napatunayan at binuo sa pamamagitan ng empirical na paraan. Ang kurikulum ng CFA ay binubuo ng matigas na agham at mga kalkulasyon na nakatuon sa mga data na layunin. Ang pagsusuri sa teknikal ay napapailalim sa likas na katangian at kontrobersyal sa bisa nito. Kahit na ito ay hindi sasabihin na hindi epektibo, ang pagsusuri sa teknikal ay maaaring matingnan bilang isang sining, taliwas sa agham ng CFA kurikulum.
Samakatuwid, ang negosyante sa araw ay mas mahusay na ihain upang malaman ang mga nuances ng teknikal na pagsusuri nang diretso mula sa dalubhasang mga mapagkukunan na nakikitungo sa bagay na ito at aktwal na pangangalakal sa araw (o pangangalakal ng sim), bilang kabaligtaran sa pagsisikap na ihasa ang kanilang mga bapor sa pamamagitan ng mga materyales na CFA. Ang CFA ay naglalaan ng isang napakaliit (at pangunahing) seksyon sa pagsusuri ng teknikal sa Antas ko lamang.
Bukod dito, may mga tiyak na mahahalagang konsepto na dapat maunawaan ng isang negosyante na maaari lamang matutunan sa pamamagitan ng aktwal na mga day trading o mapagkukunan na nakatuon sa mga konsepto na ito. Ang kurikulum ng CFAI, habang hindi kapani-paniwalang lubusan sa materyal nito, ay hindi lamang magkaroon ng oras upang isama ang lahat ng mga karaniwang konsepto na ang mga negosyante sa araw ay maaaring makatagpo sa pang-araw-araw na batayan, tulad ng stock scalping, maikling pisilin, mataas na dalas na pananalapi at mga katangian ng mga algorithm ng kalakalan, mga panganib sa pin ng opsyon, at pagkasumpungin sa paligid ng mga petsa ng pag-expire ng pagpipilian, pagsusuri sa antas ng II, at mga paglalagay ng pangkalahatang pagkakasunud-sunod.
Pinakamahalaga, ang CFA ay nangangailangan ng isang inirekumendang pangako ng 300 oras ng pag-aaral sa bawat antas upang maipasa ang bawat pagsusulit, pati na rin ang apat na taon ng naaangkop na karanasan sa trabaho. Kung nakatuon ka upang maging isang matagumpay na negosyante sa araw, ang mga 900+ na kabuuang oras, kasama ang mga taon ng karanasan, ay mas mahusay na ihain ang pangangalakal sa araw at pag-aralan ang mga materyales na direktang naaangkop sa day trading kumpara sa pagsusulit sa CFA, lalo na sa paunang pagsusuri yugto ng karera ng isang tao.
Ang Pakinabang ng isang CFA para sa mga Mangangalakal sa Araw
Bagaman ang mga negosyante sa araw ay maaaring napakahusay na nasa kabaligtaran ng spectrum ng pananalapi mula sa mga tagapamahala ng portfolio at analyst, ang CFA ay naglalaman ng isang kayamanan ng impormasyon tungkol sa mga pinansiyal na paksa, at ang sobrang impormasyong ito ay hindi maaaring maging hadlang. Ang sinumang negosyante na nais maging isang mag-aaral ng mga pamilihan ay maaaring makahanap ng hindi kapani-paniwala na halaga sa mga materyales ng CFA na maaaring agad na maidagdag sa kanilang repertoire ng kanilang kalakalan o bilang isang sanggunian upang gabayan ang kanilang paggawa ng desisyon.
Halimbawa, kung ang isang ulat ng kita ay inilabas sa pre-market, ang negosyante sa araw ay maaaring gumamit ng alinman sa mga pamamaraan ng FRA mula sa CFA upang maunawaan kung paano ito maglalaro para sa stock sa araw. Bukod dito, ang matagumpay na pagkumpleto ng mga pagsusulit sa CFA ay maaaring magpakita ng kaalaman ng negosyante ng isang malawak na hanay ng mga konsepto sa pananalapi na maaaring mapabilib ang hinaharap na mga employer o mentor.
Ang mga negosyante na nagtatrabaho sa mga propesyonal na kumpanya ay maaari ding gumamit ng ekonomiya, pagpapahalaga sa equity, at mga nakapirming konsepto ng kita upang magkaroon ng kahulugan ang mga order na natanggap nila mula sa mga koponan sa pamamahala ng portfolio. Ang mga tool mula sa kurikulum ng CFA ay maaari ding magamit ng mga negosyante sa araw upang magsagawa ng masigasig na pananaliksik sa equity para sa mga pamumuhunan na sumasaklaw sa mas mahabang panahon, at kahit na ang pinaka-die-hard technician ng merkado ay maaaring makahanap ng mga konsepto na kaayon sa kanilang mga paniniwala, tulad ng saklaw ng CFA ng pinansiyal na pananalapi.
Ang Bottom Line
Ang programa ng CFA ay nakatuon sa pagsasagawa ng masigasig na pananaliksik sa iba't ibang klase ng pag-aari, na makikita sa karamihan ng mga may-hawak ng charter na hinahabol ang mga karera sa mga pamamahala sa portfolio o mga posisyon sa pananaliksik. Sa kabaligtaran, ang mga negosyante sa araw ay walang kaunting oras upang magsagawa ng pananaliksik, at hindi rin sila nababahala sa mga pangunahing kaalaman sa likod ng paggalaw ng isang asset. Samakatuwid, ang programa ng CFA ay maaaring mukhang mabagal at matibay kumpara sa mabilis na mundo ng mga tsart at kaguluhan na nagtataguyod ang araw ng negosyante. Gayunpaman, dahil sa masusing pagpapakita ng CFA ng mga paksang pinansiyal, maaari itong maging kapaki-pakinabang sa mga negosyante sa araw na ituloy ang Charter ng CFA, lalo na para sa mga paglilipat sa karera sa hinaharap, o upang makakuha ng maraming kaalaman tungkol sa mga merkado.
Paghambingin ang Mga Account sa Pamumuhunan × Ang mga alok na lilitaw sa talahanayan na ito ay mula sa mga pakikipagsosyo kung saan tumatanggap ng kabayaran ang Investopedia. Paglalarawan ng Pangalan ng TagabigayMga Kaugnay na Artikulo
CFA
Ano ang Inaasahan Sa Exam ng CFA Level II
MBA
MBA o CFA: Alin ang Mas mahusay para sa isang Karera sa Pananalapi?
Mga Karera sa Tagapayo sa Pinansyal
Dapat Ka Bang Kumuha ng CFA, MBA O Pareho?
CFA
Isang Panimula Sa Ang Pagtatalaga ng CFA
Payo sa Karera
Anong mga uri ng posisyon ang maaaring hawakan ng Chartered Financial Analyst?
CFA
Ano ang Inaasahan sa CFA Level I Exam
Mga Kasosyo sa LinkKaugnay na Mga Tuntunin
Ang Ginagawa ng Chartered Financial Analysts Ang isang chartered financial analyst ay isang propesyonal na pagtatalaga na ibinigay ng CFA Institute na sumusukat sa kakayahan at integridad ng mga financial analyst. higit pang Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) Kahulugan na Chartered Alternative Investment Analyst (CAIA) ay isang pagtatalaga sa pinansiyal na pagtatalaga ay maaaring kumita upang ipakita ang kakayahan sa pagsusuri ng mga di-tradisyonal na mga pag-aari. higit pa CFA Institute Ang CFA Institute ay isang pang-internasyonal na samahan na nagsisilbi sa mga propesyonal sa pamamahala ng pamumuhunan na may mga programang pang-edukasyon, etikal at sertipikasyon. higit pang Chartered Life Underwriter (CLU) Ang isang chartered life underwriter (CLU) ay isang propesyonal na pagtatalaga para sa mga indibidwal na nais na dalubhasa sa seguro sa buhay at pagpaplano ng estate. higit pang Kahulugan ng Teknikal na Analyst Isang teknikal na analyst, o technician, ay isang tagapagpananaliksik sa seguridad na nagsusuri ng mga pamumuhunan batay sa mga nakaraang presyo ng merkado at mga tagapagpahiwatig ng teknikal. higit pang kahulugan ng pattern Ang isang pattern, sa mga term sa pananalapi, ay isang natatanging pormasyon sa isang tsart ng teknikal na pagsusuri na nagreresulta mula sa paggalaw ng mga presyo ng seguridad. higit pa