Ano ang Paglilingkod sa Pautang?
Ang paghahatid ng pautang ay tumutukoy sa mga aspetong pang-administratibo ng isang pautang mula sa oras na magkalat ang nalikom hanggang sa mabayaran ang utang. Kasama sa paghahatid ng pautang ang pagpapadala ng buwanang mga pahayag sa pagbabayad at pagkolekta ng mga buwanang pagbabayad, pagpapanatili ng mga talaan ng mga pagbabayad at balanse, pagkolekta at pagbabayad ng buwis at seguro (at pamamahala ng mga pondo ng escrow at impound), pag-remit ng mga pondo sa may-hawak ng tala, at pagsunod sa mga delinquencies.
Ang paghahatid ng pautang bilang isang function ay maaaring isagawa ng bangko o institusyong pampinansyal na naglabas ng mga pautang, isang entity na hindi bangko na espesyalista sa paglilingkod sa pautang, o isang tagapaglingkod na nagpapatakbo bilang isang third-party vendor para sa institusyong pagpapahiram. Ang paghahatid ng pautang ay maaari ring sumangguni sa tungkulin ng nanghihiram na gumawa ng napapanahong pagbabayad ng punong-guro at interes sa isang pautang bilang isang paraan upang mapanatili ang pagiging kredito sa mga nagpapahiram at mga ahensya ng credit-rating.
Paano Gumagana ang Serbisyo ng Pautang
Ang paghahatid ng pautang ay ayon sa kaugalian na nakikita bilang isang pangunahing pag-andar na gaganapin sa loob ng mga bangko. Inisyu ng mga bangko ang orihinal na pautang, kaya't naiisip na responsable sila sa paghawak ng pangangasiwa ng utang. Iyon ay, siyempre, bago ang malawakang securitization ay nagbago sa likas na katangian ng pagbabangko at pananalapi sa pangkalahatan. Sa sandaling ang mga pautang — at mga utang sa partikular, ay na-repack muli sa mga seguridad at naibenta ang mga libro ng isang bangko, ang paglilingkod sa mga pautang ay napatunayang isang hindi gaanong kapaki-pakinabang na linya ng negosyo kaysa sa nagmula ng mga bagong pautang. Kaya ang bahagi ng paghahatid ng pautang na bahagi ng ikot ng buhay ng pautang ay nahiwalay mula sa pinagmulan at binuksan hanggang sa merkado. Dahil sa pagrekord ng pasanin ng paglilingkod sa pautang at ang pagbabago ng mga gawi at inaasahan ng mga nangungutang, ang industriya ay lalo na nakasalalay sa teknolohiya at software.
Ang paghahatid ng pautang ay ayon sa kaugalian ay isinasagawa ng mga nagpapahiram (malalaking bangko), ngunit mas maliit, mga manlalaro sa rehiyon at mga servicer ng hindi bangko ay lumipat sa puwang.
Serbisyo ng Pautang bilang isang Negosyo
Ang paghahatid ng pautang ngayon ay isang industriya sa at ng sarili nito. Ang mga servicer ng pautang ay binabayaran sa pamamagitan ng pagpapanatili ng isang medyo maliit na porsyento ng bawat pana-panahong pagbabayad ng pautang, na kilala bilang servicing fee o servicing strip. Ito ay karaniwang 0.25% hanggang 0.5% ng pana-panahong pagbabayad ng interes. Halimbawa, kung ang natitirang balanse sa isang mortgage ay $ 100, 000 at ang bayad sa serbisyo ay 0.25%, ang servicer ay may karapatang panatilihin (0.0025 / 12) x 100, 000) = $ 20 ng susunod na pana-panahong pagbabayad bago maipasa ang natitirang halaga sa may hawak ng tala.
Ang mga trading service sa pautang ay nasa pangalawang merkado katulad ng mga security na suportado ng mortgage (MBS). Ang pagpapahalaga sa paghahatid ng mortgage ay katulad ng pagpapahalaga sa mga piraso ng interes lamang ng MBS. Ang mga servikal na piraso ay napapailalim sa isang malaking panganib ng prepayment at may posibilidad na ipakita ang negatibong pagkakahawig.
Laki ng Market sa Paghahatid ng Pautang at Tren
Ang mga pautang ay ang malaking bahagi ng merkado ng paghahatid ng pautang, na kung saan ay nagkakahalaga ng trilyong dolyar na halaga ng mga pautang sa bahay, kahit na ang pag-alagad sa pautang ng mag-aaral ay isang napakaraming negosyo din. Hanggang sa 2018, tatlong kumpanya lamang ang may pananagutan sa pagkolekta ng mga pagbabayad sa 93% ng mga natitirang pautang ng mag-aaral na pag-aari ng gobyerno na nagkakahalaga ng $ 950 bilyon mula sa humigit-kumulang 30 milyong nangungutang. Samantala, ang kalakaran sa mga malalaking tagapagbigay ng pautang sa mortgage ay dahan-dahang lumayo sa palengke bilang tugon sa lumalaking alalahanin sa regulasyon. Sa kanilang lugar, ang mas maliit, mga panrehiyong bangko at mga servicer ng hindi bangko ay lumilipat sa kalawakan.
Serbisyo ng Pautang Matapos ang Mortgage Meltdown
Ang mortgage meltdown ay nagdala ng pagtaas ng pagsisiyasat sa pagsasagawa ng securitization at ang paglipat ng mga obligasyon sa paghahatid ng pautang. Bilang isang resulta, ang gastos ng paghahatid ng pautang ay nadagdagan kumpara sa mga antas ng pre-krisis, at palaging may potensyal para sa higit pang regulasyon. Ang mga servicer ng pautang ay may yakap na teknolohiya upang subukang mabawasan ang mga gastos sa pagsunod. Nagkaroon din ng isang pokus ng ilang mga bangko sa paghahatid ng kanilang sariling portfolio ng pautang upang mapanatili ang koneksyon sa kanilang mga kliyente sa tingi.
