Ano ang Panganib sa Pagganyak?
Ang peligro ng pagkawasak ay ang posibilidad ng isang indibidwal na nawalan ng malaking halaga ng pera sa pamamagitan ng pamumuhunan, pangangalakal o sugal, hanggang sa kung saan hindi na posible na mabawi ang mga pagkalugi o magpatuloy. Ang panganib ng pagkawasak ay karaniwang kinakalkula bilang isang posibilidad ng pagkawala, na kilala rin bilang "posibilidad ng pagkawasak."
Ang pag-unawa sa Panganib ng Ruin
Ang panganib ng pagkawasak ay maaaring matukoy sa pamamagitan ng advanced na pagmomolde sa pananalapi at ipinahayag bilang isang posibilidad. Ang pagiging kumplikado ng metodikong pamamaraan ng pananalapi na kasangkot sa pagkalkula ng peligro ng pagkawasak ay karaniwang nakasalalay sa bilang at iba't ibang mga pamumuhunan na kasangkot sa isang komprehensibong portfolio ng kalakalan. Sa pangunahing mga termino, ang peligro ng pagkawasak sa pagsusugal at pamumuhunan ay hindi naiiba dahil nakasalalay sa kung gaano karaming mga taya (pamumuhunan) ang inilalagay at kung magkano ang kapital doon upang magkaroon ng posibilidad na pagkalugi. Ang pangunahing pagkakaiba sa pagiging ang pamumuhunan ay hindi zero-sum na taya. Ang bawat pamumuhunan ay may iba't ibang mga profile ng peligro at mga probabilidad sa pagbabayad, na may ilang mga panganib sa lahat ng kapital at ilang ginagarantiyahan ang pagbabalik ng prinsipyo anuman ang pagganap.
Pagkontrol sa Panganib ng Ruin
Ang konsepto ng pag-iba-iba ay binuo, sa bahagi, upang mabawasan ang panganib ng pagkasira. Ang mga maramihang portfolio portfolio ay maaaring maging lubhang mahirap na bumuo ng mga diskarte sa pamamahala ng peligro dahil sa walang hanggan na bilang ng mga sitwasyon na kasangkot sa mga pamumuhunan sa kabuuan ng isang portfolio. Ang ilang mga pamumuhunan, tulad ng mga bono at pondo, ay may isang mahusay na deal ng makasaysayang data upang payagan para sa malawak na pagsusuri ng posibilidad na ibinigay ng isang malawak na hanay ng mga parameter. Ang iba tulad ng mga pasadyang derivatibo ay madalas na natatangi at kung minsan mahirap na maayos na pag-aralan para sa pagkakalantad. Sa itaas nito, palaging mayroong mga itim na mga kaganapan sa itim na maaaring tumaas kahit na ang pinaka kumplikadong modelo ng pamamahala sa peligro. Para sa kadahilanang ito, ang karamihan sa mga namumuhunan ay umaasa sa mga modelo ng paglalaan ng asset na namuhunan sa isang antas ng antas ng kapital sa walang panganib o napakababang panganib na mga asset habang kumukuha ng mas mataas na panganib na taya sa ibang mga lugar ng isang portfolio.
Ang mga programa ng pamamahala sa peligro ay maaaring ipasadya sa mamumuhunan at uri ng mga pamumuhunan na kasangkot. Ang mga programa sa pamamahala ng peligro ay magkakaiba-iba sa mga disiplina na may ilang mga karaniwang kasanayan sa industriya ng pananalapi na binuo para sa pamamahala ng pamumuhunan, seguro, kapital ng venture at iba pa. Ang pamamahala sa peligro ng institusyon ay karaniwang kinakailangan ng regulasyon para sa lahat ng mga uri ng mga senaryo ng pamumuhunan sa industriya ng pananalapi at pinakamahusay na kasanayan tulad ng aktibong pagsubaybay sa mga lugar tulad ng katapat na panganib ay malawakang ginagamit. Ang personal na pamamahala ng peligro sa isang portfolio ng pamumuhunan, gayunpaman, ay madalas na hindi mapapansin o hindi mabilang.
