Nabuhay nang buhay ang mga stock ng Russia sa unang kalahati ng 2019 pagkatapos ng limang taon na nagpupumilit na makakuha ng traksyon sa gitna ng mga parusa ng US, pagbagsak ng mga presyo ng langis, at isang hindi matatag na float ng ruble currency ng bansa na epektibong pinutol ang mga halaga ng equity sa kalahati. Ang RTS Index (RTS.RS), isang dolyar na denominasyong katumbas ng MOEX Russia Index, ay nakasara sa 1, 346.98 noong Huwebes, Hunyo 13, ang pinakamataas na pagtatapos nito mula Hulyo 15, 2014.
Ang katatagan ng bagong pinansiyal na katatagan ng Russia, kamakailan na pagpapahalaga sa pera, at diskwento sa mga pagpapahalaga sa equity ay nag-aalok ng mga mamumuhunan ng isang antas ng pagkakabukod laban sa patuloy na pag-igting sa kalakalan na nagbabanta sa pag-unlad ng pandaigdigang paglago ng ekonomiya. Bukod dito, ang patuloy na pamamahala ng Pangulong US na si Donald Trump sa Tsina sa patas na kalakalan ay nakatulong sa pagpapagaan ng takot sa mga bagong parusa ni Uncle Sam na inilagay sa Russia.
"Ang kawalan ng mga bagong parusa ay naging isang pangunahing driver para sa Russian ruble at bond, at iyon ay nag-trigger ng isang muling pagsusuri ng mga pagkakapantay-pantay, " sinabi ni Elena Loven, isang tagapamahala ng portfolio sa Swedbank, kay Bloomberg.
Ang mga negosyante ay maaaring makakuha ng pag-access sa mga stock ng bansa gamit ang tatlong pondong ipinagpalit ng Russia (ETF). Isaalang-alang natin ang bawat pondo at tukuyin ang isang angkop na punto ng pagpasok gamit ang pagtatasa ng teknikal.
Mga VanEck Vector Russia ETF (RSX)
Inilunsad noong 2007, ang VanEck Vectors Russia ETF (RSX) ay naglalayong masubaybayan ang presyo at pagganap ng MVIS Russia Index. Upang makamit ito, ang pondo ay namuhunan ng hindi bababa sa 80% ng base ng asset nito sa mga stock na bumubuo sa benchmark index. Nagbibigay ang RSX ng isang ikiling patungo sa mga sektor ng enerhiya at pangunahing materyales, na may kani-kanilang bigat na 40.76% at 22.38%. Ang mga pangunahing stock sa basket nito ng 29 na mga hawak ay kasama ang Public Joint-Stock Company Federal Hydro-Generating Company - RusHydro (RSHYY), Sberbank ng Russia (SBRCY), at PJSC LUKOIL (LUKOY). Ang pondo ay may mga ari-arian sa ilalim ng pamamahala (AUM) na $ 1.28 bilyon, nag-aalok ng isang nakakaakit na 4.45% na dividend ani, at nakalakip ng 21.55% sa taon, na pinalaki ang S&P 500 Index ng 6.2% sa parehong panahon ng Hunyo 14, 2019. Ang 0.65% pamamahala ng bayad sa ETF ay nakaupo sa linya kasama ang average na kategorya ng 0.68%.
Ang presyo ng RSX ay nakaukit ng isang dobleng ilalim sa pagitan ng Setyembre at Disyembre 2018 at mula nang patuloy na mas mataas sa teritoryo ng bull market teritoryo. Karamihan sa mga kamakailan-lamang, ang pagbabahagi ng RSX ay bumababa sa ilalim ng 50-araw na simpleng paglipat average (SMA) bago simulan ang kanilang kasalukuyang paglipat na mas mataas upang mag-print ng 52-linggong mataas sa $ 22.95 sa sesyon ng pangangalakal kahapon. Ang mga negosyante ay dapat magmukhang bumili ng mga dips sa $ 22, kung saan ang nakaraang pagtutol ay nagiging suporta.
Ang iShares MSCI Russia ay nakulong sa ETF (ERUS)
Sa mga net assets na $ 615.80 milyon, ang iShares MSCI Russia Capped ETF (ERUS) ay naglalayong magbigay ng magkatulad na pagbabalik sa MSCI Russia 25/50 Index - isang index na may timbang na market-cap-weighted na mga security na nakalista sa mga stock ng stock ng Russia. Ang nangungunang 10 Holdings account ng ETF para sa halos 70% ng portfolio nito, na ginagawa itong medyo top-heavy fund. Tulad ng RSX, pinapaboran ng ERUS ang mga sektor at pangunahing materyales, na ginagawa itong isang angkop na instrumento para sa mga mangangalakal na nais na pumusta sa mga segment ng merkado. Ang pang-araw-araw na paglilipat ng humigit-kumulang 300, 000 namamahagi at isang average na pagkalat ng 0.04% lamang ay nagpapanatili ng mababang halaga ng pangangalakal, habang ang 0.59% na ratio ng gastos ng pondo ay hindi masisira din sa bangko. Hanggang sa Hunyo 14, 2019, ang ERUS ay may isang kahanga-hangang taon-sa-date (YTD) na pagbabalik ng 25.29%, tumatalon ng 11.11% sa nakaraang buwan lamang. Ang mga namumuhunan ay tumatanggap ng 3.93% na ani ng dibidendo.
Ang mga pagbabahagi ng ERUS ay nagpatuloy sa kanilang martsa nang mas mataas matapos ang 50-araw na SMA na tumawid sa itaas ng 200-araw na SMA sa unang bahagi ng Enero upang makabuo ng isang "gintong krus" signal. Ang pondo ay umatras sa 50-araw na SMA dalawang beses sa taong ito bago tumakbo sa kasalukuyang 52-linggong mataas sa $ 38.88. Ang mga nagnanais na pumunta nang mahabang panahon ay dapat maghangad ng isang entry point sa antas na $ 36.50 - isang lugar kung saan ang presyo ay nakakahanap ng isang kumpol ng suporta mula sa kalagitnaan ng Abril na mataas at 50% na antas ng retracement ng Fibonacci.
Direxion Araw-araw na Russia Bull 3X nagbabahagi ng ETF (RUSL)
Ang Direxion Daily Russia Bull 3X Shares ETF (RUSL) ay nagtatakda ng isang layunin upang bumalik ng tatlong beses sa pang-araw-araw na pagganap ng MVIS Russia Index, na ginagawang angkop para sa mga mangangalakal na nais ng isang agresibong panandaliang bullish pusta sa mga stock ng Ruso. Ang benchmark nito ay nagbibigay ng komprehensibong pagkakalantad sa Russia, kasama ang mga kumpanya ng Ruso, anuman ang kung saan sila nasasakupan o ipinagbili, pati na rin ang mga non-Russian firms na nakabuo ng hindi bababa sa 50% ng kanilang mga kita sa Russia. Ang ETF ay nagbibigay ng mapagkumpitensyang mga gastos sa pangangalakal sa isang average na pagkalat ng 0.16% at average na dami ng dami ng dolyar ng humigit-kumulang na $ 6 milyon. Ang paggamit nito ng mga produktong derivative ay nag-aambag sa mahal na gastos ng pamamahala ng 1.36% ng pondo, bagaman hindi ito dapat labis na nakakaapekto sa mga maikling panahon ng paghawak. Ang RUSL ay naglabas ng isang 1.88% dividend ani, ay may AUM ng $ 124.43 milyon, at isport ang isang malusog na 66.13% YTD na nakakuha noong Hunyo 14, 2019.
Ang mga pagbabahagi ng RUSL ay idinagdag ang karamihan sa kanilang mga natamo sa YTD noong Enero at Hunyo, kasama ang pangangalakal ng pondo sa halos isang pitong puntos na pagitan sa mga buwan na iyon. Ang rally kamakailan ng ETF na ginawa mula sa suporta ng 200-araw na SMA, na nagrehistro ng 52-linggong mataas sa $ 49.60 sa kalakalan ng Huwebes. Ang dami ng sporadic ay sinamahan ang paglipat ng mas mataas, na nagpapakita ng ilang napakalaking taktikal na taya. Ang mga negosyante na gustong sumali sa partido ay dapat isaalang-alang ang pagbili ng mga pullback sa $ 43, kung saan ang presyo ay nakatagpo ng makabuluhang suporta mula sa tuktok ng apat na buwang saklaw ng kalakalan sa taong ito.
StockCharts.com
