Ano ang Isang Ibinahaging Pagpapahalaga sa Pagpapahalaga (SAM)?
Ang isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga (SAM) ay kapag ang nanghihiram o namimili ng isang bahay ay nagbabahagi ng isang porsyento ng pagpapahalaga sa halaga ng bahay sa nagpapahiram. Bilang kapalit ng karagdagang kabayaran, sumasang-ayon ang tagapagpahiram na singilin ang isang rate ng interes na nasa ibaba ng umiiral na rate ng interes sa merkado.
Pag-unawa sa isang Ibinahaging Pagpapahalaga sa Pagpapahalaga
Ang isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga (SAM) ay naiiba sa isang regular na pagpapautang sa panahon ng muling pagbibili ng ari-arian. Sa pamamagitan ng isang karaniwang mortgage, binabayaran ng nanghihiram ang nagpapahiram ng punong may utang sa utang kasama ang interes sa isang itinakdang bilang ng mga taon. Kapag ipinagbili ng borrower ang bahay, ang mga nalikom mula sa pagbebenta ay ginagamit upang mabayaran ang utang kung mayroon pa ring balanse sa utang.
Bilang isang halimbawa, sabihin natin na ang isang may-ari ng bahay na pinansyal ng $ 300, 000, at sa pagtatapos ng utang, ang utang ay nagbabayad ng utang. Ipagpalagay natin na ang halaga ng bahay ay tumaas mula sa $ 300, 000 hanggang $ 360, 000 o 20%. Pinapanatili ng borrower ang 20% na pakinabang pati na rin ang nalikom mula sa pagbebenta.
Sa pamamagitan ng isang SAM, ang borrower ay sumasang-ayon na magbigay ng isang bahagi ng pinahahalagahan na halaga ng bahay sa nagpapahiram kapag nagbebenta ang borrower ng bahay, pati na rin ang pagbabayad ng utang. Ang pinapahalagahang halaga na binabayaran sa bangko ay tinatawag na kontingent na interes sapagkat binibigyan mo ng interes ang nagpapahiram sa pinahahalagahan na halaga ng pag-aari. Ang kontrobersyal na interes ay napagkasunduan sa paitaas at dahil sa nagpapahiram sa pagbebenta ng ari-arian. Karaniwang mag-aalok ang bangko ng isang mas mababang rate ng interes sa isang SAM.
Gamit ang aming naunang halimbawa, sabihin natin na ang borrower ay pumasok sa isang ibinahaging utang na utang sa bangko, na mayroong isang sugnay na kontingent na 25%. Kung naaalala mo, pinahahalagahan ang halaga ng bahay mula sa $ 300, 000 hanggang $ 360, 000 para sa halaga ng $ 60, 000 na nakuha. Sa ilalim ng mga patnubay sa SAM, babayaran ng may-ari ng bahay ang bangko na 25% o $ 15, 000 ng halaga ng $ 60, 000 na pinahahalagahan.
Mga Key Takeaways
- Ang isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga (SAM) ay kapag ang nanghihiram o bumibili ng isang bahay ay nagbabahagi ng isang porsyento ng pagpapahalaga sa halaga ng bahay kasama ang nagpapahiram.Pagbabalik para sa karagdagang kabayaran, sumasang-ayon ang tagapagpahiram na singilin ang isang rate ng interes na nasa ibaba ng umiiral rate ng interes sa merkado.Ang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga ay maaaring magkaroon ng isang phased-out sugnay pagkatapos ng isang itinakdang bilang ng mga taon.
Mga pagkakaiba-iba ng Ibinahaging Pagpapahalaga sa Pagpapahalaga
Ang nakabahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga ay maaaring magkaroon ng iba't ibang mga contingents na binuo sa kanila. Ang isang SAM ay maaaring magsama ng isang phased-out clause kung saan maaari itong mag-phase out nang buo o mabawasan ang porsyento na binabayaran sa tagapagpahiram sa paglipas ng panahon. Hinihikayat ng sugnay ang may-ari na huwag ibenta ang pag-aari at bayaran ang utang sa utang. Sa pamamagitan ng ilang mga sugnay, ang konting-interes na interes ay maaaring ganap na magawa kung saan ang may-ari ng bahay ay walang utang sa oras ng pagbebenta.
Ang isa pang pagkakaiba-iba ng phased-out clause ay maaaring tukuyin na ang borrower ay nagbabayad ng isang porsyento ng pagpapahalaga sa presyo ng bahay lamang kung ang bahay ay ibinebenta sa loob ng unang ilang taon. Ang isang karaniwang phased-out term ay magtatakda na 25% ng halaga ng pagpapahalaga ay babayaran sa nagpapahiram kung ang nagbebenta ng borrower sa loob ng limang taon.
Ang perpektong sitwasyon para sa nangungutang ay panatilihin ang bahay sa loob ng limang taon at kung may pagtaas ng halaga, ibenta ito pagkatapos ng ikalimang taon mula nang mapanatili ng borrower ang lahat ng pagpapahalaga sa presyo. Gayunpaman, maaaring may mga panganib sa nangungutang. Kung ang isang borrower ay hindi nagbebenta ng bahay at hawak ang ari-arian hanggang matapos ang utang, maaaring kailanganin pa nilang bayaran ang bangko ng kanilang bahagi ng pinahahalagahan na halaga — kung walang sugnay na phase-out.
Sa kabilang banda, ang mga SAM ay tumutulong sa mga nagpapahiram na mabawi ang anumang nawawalang interes kung ibenta ng isang borrower ang pag-aari bago bayaran ang utang. Ang mga bangko ay kumita ng pera sa interes na sisingilin sa isang utang sa mortgage, at kung ang isang mamimili ay nagbebenta ng bahay, nawawala ang bangko ng anumang mga pagbabayad sa hinaharap. Ang isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga ay tumutulong sa pag-offset ng ilan sa pagkawala ng interes sa pautang kung ibebenta ang pag-aari.
Ibinahagi ang Pagpapahalaga sa Pagpapahalaga sa Practice
Ang nakabahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga ay minsan ginagamit sa mga namumuhunan sa real estate at mga flip ng bahay. Ang mga flippers ay ang mga namumuhunan na bumili at nag-renovate ng isang pag-aari sa pag-asang magkaroon ng kita. Ang mga SAM para sa mga tsinelas ay madalas na gumana sa isang tumataas na merkado ng real estate. Gayunpaman, ang ganitong uri ng pautang sa bahay ay madalas na may takdang oras sa pagbabayad ng balanse. Ang mga pag-aari na hindi ibinebenta ng deadline ay karaniwang may muling pagpipinansya sa natitirang balanse sa umiiral na rate ng merkado.
Ang isa pang paggamit para sa isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga ay kapag ang isang pautang sa mortgage ay lumampas sa halaga ng bahay, o nasa ilalim ng tubig. Maaaring maganap ang isang pang-ilalim ng pautang kung ang merkado ng pabahay ay tumanggi kasunod ng pagbili sa bahay. Ang bangko ay maaaring mag-alok ng pagbabago sa pautang upang mabawasan ang utang sa mortgage upang tumugma sa mas mababang halaga ng merkado ng bahay. Bilang kapalit, maaaring hilingin ng bangko na mabago ang utang sa isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga.
Gayunpaman, maaaring magkaroon ng iba't ibang mga isyu sa buwis sa mga SAM, kung saan ang mga nagpapahiram ay hindi maaaring makakuha ng parehong paggamot sa buwis para sa pinahahalagahang pakinabang bilang mga nagpapahiram. Bilang isang resulta, mahalaga na makipag-ugnay sa isang tagapayo sa buwis o accountant upang matulungan ang pag-uri-uriin kung nagkakahalaga ng paghabol ng isang ibinahaging pagpapahalaga sa pagpapahalaga.
