Ang moral na peligro, mahalagang, ay isinasagawa ang panganib. Kadalasan, ang panganib sa moralidad ay nangyayari kapag ang isang partido o indibidwal sa isang transaksyon ay tumatagal ng mga panganib na alam na, kung ang mga bagay ay hindi gumana, ang isa pang partido o indibidwal pagkatapos ay naghihirap ng pasanin ng masamang mga kahihinatnan. Ang diservice sa pangalawang partido ay maaaring mangyari sa kurso ng transaksyon, upang maganap ang transaksyon, at kahit na matapos ang transaksyon. Mayroong maraming mga paraan upang mabawasan ang panganib sa moralidad, kabilang ang mga insentibo, mga patakaran upang maiwasan ang imoral na pag-uugali at regular na pagsubaybay.
Sa ugat ng moral na panganib ay hindi balansya o kawalaan ng simetrya. Ang partido na kumukuha ng mga peligro sa isang transaksyon ay may mas maraming impormasyon tungkol sa sitwasyon o hangarin kaysa sa partido na naghihirap ng anumang mga kahihinatnan. Karaniwan, ang partido na may labis na impormasyon ay may higit na pagganyak o mas malamang na kumilos nang hindi naaangkop upang makinabang mula sa isang transaksyon. Ang pakinabang ng impormasyong walang simetrya ay madalas na nangyayari pagkatapos matapos ang transaksyon.
Mga Key Takeaways
- Ang moral na peligro, mahalagang, ay isinasagawa ang panganib. Sa ugat ng moral na panganib ay hindi balansya o kawalaan ng simetrya. Ang pag-secure ng mortgage ay maaaring humantong sa panganib sa moralidad - at ginawa, sa subprime meltdown at krisis sa pananalapi ng 2008. Sa merkado ng seguro sa kalusugan, kapag ang naseguro na partido o indibidwal ay kumikilos sa isang paraan na ang mga gastos ay nakataas para sa insurer, ang panganib sa moralidad ay naganap.
Mga halimbawa ng Moral Hazard
Ang panganib sa moralidad ay nangyayari sa iba't ibang uri ng mga sitwasyon at iba't ibang mga arena. Sa sektor ng pananalapi, ang isang motivator ay maaaring maging mga bailout. Ang mga institusyong nagpapahiram ay may posibilidad na gawin ang kanilang pinakamataas na pagbabalik sa mga pautang na itinuturing na mapanganib. Mas nauunawaan silang gumawa ng ganoong pautang kapag mayroon silang katiyakan o inaasahan ng ilang uri ng tulong ng pamahalaan kung sakaling ang mga pagkukulang sa pautang.
Ang pag-secure ng mortgage ay maaaring humantong sa panganib sa moralidad - at ginawa, sa subprime meltdown at krisis sa pananalapi ng 2008. Ang mga nagmumula ng pagpapautang ay maaaring ma-pool ang mga pautang, at pagkatapos ay ibenta ang mga piraso ng mortgage pool na ito sa mga namumuhunan, sa gayon ipinapasa ang panganib ng default sa ibang tao. Sa ganitong sitwasyon, nakikinabang ito sa mamimili o pagbili ng ahensya na maging masigasig sa pagsubaybay sa mga originator ng mga pautang at sa pagpapatunay ng kalidad ng pautang.
Sa merkado ng segurong pangkalusugan, kapag ang nakaseguro na partido o indibidwal ay kumikilos sa paraang ang pagtaas ng mga gastos para sa insurer, ang panganib sa moralidad ay nangyari. Ang mga indibidwal na hindi kailangang magbayad para sa mga serbisyong medikal ay may isang insentibo upang maghanap ng mas mahal at kahit na mga serbisyo ng riskier na hindi nila hinihiling. Para sa mga kadahilanang ito, ang mga tagapagbigay ng seguro sa kalusugan ay karaniwang nagtatatag ng isang co-pay at pagbabawas, na nangangailangan ng mga indibidwal na magbayad ng hindi bababa sa bahagi ng mga serbisyo na kanilang natanggap. Ang nasabing patakaran at paggamit ng mga naibabawas na halaga ay isang insentibo para sa nasiguro na masira ang mga serbisyo at maiwasan ang paggawa ng mga paghahabol.
Ang panganib sa moralidad sa isa sa pinaka pangunahing batayang anyo nito ay nangyayari kapag ang mga empleyado ay nag-shirk responsibilidad sa kanilang mga lugar ng trabaho. Ang isang empleyado ay may isang pangunahing insentibo upang gawin ang hindi bababa sa halaga ng trabaho para sa parehong halaga ng suweldo. Nakikinabang ito sa employer na masira ang moral na peligro na ito. Ang tagapag-empleyo ay maaaring magtatag ng mga insentibo na naghihikayat sa mga empleyado na makamit ang isang nasa itaas na average na karga sa trabaho. Halimbawa, ang pag-alok ng mga bonus (na maaaring cash o stock ng kumpanya) para sa pagkumpleto ng isang tiyak na bilang ng mga gawain o para sa pagbuo ng mas maraming negosyo ay maaaring magsilbi sa mga empleyado sa direksyon ng kanais-nais na pag-uugali at malayo sa hindi kanais-nais na pag-uugali. Nararapat din na mag-alok ang mga employer ng mga pangmatagalang benepisyo na idinisenyo upang maikilos ang mga empleyado na maging produktibo at matapat. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Ano ang Moral Hazard?")
