Ang sektor ng pagbabangko ay isang bisagra para sa halos lahat ng pang-ekonomiyang aktibidad. Para sa kadahilanang iyon, halos hindi isang tagapagpahiwatig ng ekonomiya na hindi nauugnay sa industriya ng pagbabangko. Ang pinakamahalagang tagapagpahiwatig ay kinabibilangan ng mga rate ng interes, implasyon, benta sa pabahay, at pangkalahatang produktibo at paglago ng ekonomiya. Ang bawat desisyon sa pamumuhunan sa bangko ay dapat magsama ng isang pagsusuri ng mga tukoy na batayan at kalusugan sa pananalapi.
Bakit Magkaiba ang Sektor ng Pagbabangko
Sa isang antas, ang pamumuhunan sa sektor ng pagbabangko ay tulad ng pamumuhunan sa anumang iba pang industriya; kailangan mong maghanap ng halaga sa mga kumpanya na may matatag na mga prospect na kita sa hinaharap. Nais ng mga mamumuhunan ng kita ang mga stock sa bangko na nagbabayad ng mga dividends, ang mga mamumuhunan sa paglago ay nais ng mga stock ng bangko na malamang na pinahahalagahan.
Bumabagsak na mga presyo ng asset - tulad ng mga stock sa internet noong 2000 o mga presyo sa pabahay noong 2008 - may problema sa spell para sa mga bangko na hindi nagamit nang maayos. Totoo ito lalo na kung pinahihintulutan ng deregulasyon o pagbabago sa pananalapi ang mga bangko na ipalagay ang mga hindi pamilyar na mga panganib. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Bank Deregulation Can Cause Repeat of 2008 Crisis.")
Patakarang pang-salapi
Ang mga bangko ay natatangi na sensitibo sa mga pagmamanipula sa rate ng interes at mga gawi sa pautang ng Federal Reserve (ang Fed). Ang mga stock ng bangko ay may posibilidad na gampanan ang pinakamahusay sa mga panahon ng madaling pera, kapag ang Fed ay hinahabol ang pagpapalawak ng patakaran sa pananalapi.
Ang Fed ay maaaring magbigay ng murang mga pautang sa mga bangko ng miyembro, piyansa ang mga bangko na walang ingat sa kanilang mga gawi sa pagpapahiram o direktang bumili ng mga asset ng bangko upang himukin ang mga rate ng interes kahit na mas mababa. Kapag ginagawang mas madali o mas mababa ang peligro sa pagpapahiram, asahan na kumita ang mga bangko.
Kabilang sa mga pinakamahalagang tagapagpahiwatig na hinihimok ng Fed, dapat bigyang pansin ng mga namumuhunan ang suplay ng pera, tunay na rate ng interes, inflation at ang rate ng diskwento.
Cash Reserve Ratio at Credit Growth
Ang cash reserve ratio ay ang porsyento ng mga pondo na dapat itago ng mga bangko at hindi magpahiram. Ang ratio na ito, na itinakda ng Federal Reserve Board, ay tumutukoy kung paano pinapayagan ang pagkuha ng isang bangko. Ang normal na ratio sa Estados Unidos ay 10%.
Dahil lamang sa mga bangko ay pinahihintulutan na magpahiram ng 90% ng kanilang mga deposito ay hindi nangangahulugang lagi nilang ginagawa. Maaaring pigilan ng mga bangko ang mga pautang kung hindi tiyak ang oras, ang mga potensyal na kalakalan ay nagbabalik para sa seguridad. Ngunit ang mga bangko ay may posibilidad na kumita nang higit pa habang nagpapahiram sila ng higit pa, kahit papaano sa maikling oras. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Bakit Hindi Kailangan ng mga Bangko ang Iyong Pera upang Gumawa ng mga Pautang.")
Pag-unlad ng Pabahay at Pagbebenta ng Tahanan
Ang mga ekonomista at analyst ng merkado ay may posibilidad na subaybayan ang tatlong pangunahing serye ng pabahay: ang bilang ng mga tirahan ay nagsimula (pagtatayo), ang bilang ng mga proyekto ng tirahan na nakumpleto, at ang bilang ng mga tirahan na naibenta.
Napakamahal ng pagbuo o pagbili ng bahay. Halos lahat ng mga proyekto sa pabahay ay nangangailangan ng mga utang mula sa mga bangko o iba pang mga nagpapahiram. Dahil dito, ang mga benta sa bahay at pagbabayad ng utang ay may malaking epekto sa mga sheet ng balanse sa pagbabangko. Tulad ng ipinakita ng 2008, ang pagbaba ng mga presyo ng pabahay at pagtanggi sa mga benta ay maaaring maging sanhi ng pakikibaka sa maraming mga bangko.
Produkto sa Gross Domestic at Productivity
Dahil ang interaksyonasyon ng pagbabangko at pinansiyal ay nag-uugnay sa isang malaking iba't ibang mga transaksyon sa merkado, ang mga bangko ay may posibilidad na makita ang maraming negosyo kapag ang ekonomiya ay lumalaki. Ang mga namumuhunan ay maaaring gumamit ng gross domestic product (GDP) upang matukoy ang kasalukuyang kalusugan sa ekonomiya at tingnan ang mga antas ng produktibo bilang isang tagapagpahiwatig ng hinaharap na kalusugan sa ekonomiya ng sektor ng pagbabangko.
(Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Ano ang Mga Pangunahing Mga benchmark na Sinusubaybayan ang Sektor ng Pagbabangko?")
