Ano ang isang Ibabang-Market interest rate (BMIR)?
Ang isang rate ng interes sa ibaba (market) (BMIR) ay isang rate na nasa ibaba ng umiiral na komersyal na rate ng interes sa bangko sa bisa sa oras na iyon. Ang mga pautang na ibinibigay sa ilalim ng mga term ng BMIR ay nagsasangkot ng rate ng interes sa ibaba ng naaangkop na rate ng pederal, o kahit na hindi kasali ang anumang rate ng interes.
Ang isang rate ng interes sa ibaba ng merkado ay nalalapat sa isang partikular na pautang o nangungutang - tulad ng mga mababang mamimili o beterano sa mga mamimili sa bahay - at hindi naglalarawan ng isang pangkalahatang mababang rate ng interes sa kapaligiran. Maraming mga programa ang umiiral, maraming sponsor ng gobyerno, upang paganahin ang mga programa ng BMIR.
Ang Mga Pangunahing Kaalaman sa isang Bawat rate ng Interes sa Market
Ang mga rate ng interes sa ibaba ng merkado (BMIR) ay madalas na tumutukoy sa isang tiyak na kategorya ng mga pautang o mga programa na nagsasangkot ng mga pautang na may mababang interes na ginamit upang bumili o mapanatili ang mga pag-aarkila na upa sa mga indibidwal na nakakatugon sa mga tiyak na pamantayan sa pagiging karapat-dapat. Ang ilang mga programa na may kaugnayan sa pabahay ay nag-aalok ng mga pautang sa mga kwalipikadong mga aplikante sa mga rate ng interes na mas mababa kaysa sa umiiral na mga rate ng merkado. Maraming mga lungsod ang may mga programa sa epekto na umaabot sa ibaba-market na rate ng pautang sa interes sa mga indibidwal na may limitadong kita, alinman sa pagbili ng bahay o para sa paggawa ng mga pagpapabuti sa bahay.
Ang rate ng interes para sa mga programa ng BMIR ay malaki sa ibaba ng nananaig na mga rate ng interes sa merkado at maaaring maging mas mababa sa zero porsyento sa ilang mga kaso. Ang aktwal na rate ng interes ay nakasalalay sa mga kadahilanan tulad ng gastos ng kredito, pagiging creditworthiness ng may-ari ng bahay, halaga ng pautang at term ng utang. Pinapayagan din ng BMIR ang mga may-ari ng pabahay na suportado ng gobyerno na ipasa ang mga matitipid sa mga nangungupahan sa pamamagitan ng pag-alok ng mas mababang upa.
Tunay na Daigdig na Halimbawa ng Mga Programa sa Pag-rate ng Interes sa Market: HUD
Ang US Department of Housing and Urban Development, o HUD, ay mayroong isang programa sa pag-upa na batay sa BMIR para sa mga residente na tinulungan ng HUD. Ang mga programang ito ay naglalayong mapalawak ang supply ng abot-kayang pabahay sa mga lugar kung saan kinakailangan ito, lalo na sa mga sentro ng lunsod.
Para sa mga programang ito, ang mga residente o aplikante ay dapat na karaniwang magbigay ng ilang dokumentasyon upang patunayan ang pagiging karapat-dapat. Kasama sa dokumentasyong ito ang patunay ng kita, kasaysayan ng kredito, pagkilala ng mga dokumento para sa lahat ng tao sa sambahayan at iba pang impormasyon na may kaugnayan sa kita at gastos sa sambahayan. Matapos makuha ang pag-apruba para sa pakikilahok sa programa, dapat sumang-ayon ang mga residente na magbigay ng kasalukuyang impormasyon sa mga paunang natukoy na agwat upang ang kanilang patuloy na pagiging karapat-dapat ay makumpirma, at alerto ang naaangkop na mga kagawaran ng anumang pagbabago sa kanilang mga pangyayari na maaaring makaapekto sa kanilang pagiging karapat-dapat na manatili sa programa.
Ang mga pinagmulan ng programa ng BMIR ng HUD ay maaaring masubaybayan pabalik sa National Housing Act of 1959, partikular ang Seksyon 221 (d) (3) BMIR. Siniguro nito ang mga pautang na may mababang interes sa mga pribadong developer para sa pagtatayo ng abot-kayang pabahay. Ang program na iyon ay pinalitan ng isa pa, at ipinakilala ng HUD ang ilang kasunod na mga kapalit at pag-update mula noon.
Noong 1988, binili ng Arkansas Development Finance Authority ang humigit-kumulang 300 ng BMIR na multi-family loan mortgage loan ng HUD, na may layunin na mapangalagaan ang libu-libong mga yunit ng pabahay na may mababang kita. Ito ay kumakatawan sa isa sa mga unang malalaking proyekto sa programa ng BMIR ng HUD dahil kasalukuyang umiiral ito.
