Ano ang Creative Accounting?
Ang malikhaing accounting ay binubuo ng mga kasanayan sa accounting na sumusunod sa mga kinakailangang batas at regulasyon, ngunit lumihis mula sa kung ano ang balak na maisakatuparan ng mga pamantayang iyon. Ang mga malikhaing accounting ay nagpapakilala sa mga loopholes sa mga pamantayan sa accounting upang mali na naglalarawan ng isang mas mahusay na imahe ng kumpanya. Bagaman ligal ang mga kasanayan sa malikhaing accounting, ang mga loopholes na pinagsasamantalahan nila ay madalas na binago upang maiwasan ang mga ganitong pag-uugali.
Paano gumagana ang Creative Accounting
Ang isang pangunahing benepisyo ng mga pahayag sa pampublikong accounting ay pinapayagan nila ang mga namumuhunan na maihambing ang kalusugan ng pinansiyal ng mga kumpanya na nakikipagkumpitensya. Gayunpaman, kapag ang mga kumpanya ay magpasawa sa malikhaing accounting, madalas nilang iniikot ang halaga ng impormasyong ibinibigay ng kanilang mga pinansyal.
Ang mga malikhaing accountant ay palaging makakahanap ng mga kakaiba at nobelang paraan upang mag-tweak ng mga numero sa bentahe ng isang kumpanya. Ang kanilang layunin ay upang gumawa ng isang matatag na hitsura bilang matagumpay at pinakinabangang hangga't maaari at kung minsan ay gagawin nila ito sa pamamagitan ng pag-twist sa katotohanan. Kung ang isang kulay-abo na lugar sa accounting ay natagpuan, maaaring mapagsamantala, kahit na nagreresulta ito sa nakaliligaw na mga namumuhunan.
Ang pagkahuli ay maaaring masira ang reputasyon ng isang kumpanya sa magdamag. Gayunpaman, ang ilang mga koponan sa pamamahala ay handa na magpatakbo ng peligro na iyon, pagkonsumo ng paggamit ng malikhaing accounting dahil ang kabiguan upang matugunan ang mga panandaliang inaasahan ng Wall Street o target na pinansiyal na mga target sa pananalapi ay maaaring magkaroon ng labis na masamang epekto sa mga presyo ng pagbabahagi.
Ito ay nagkakahalaga ng pag-alala na ang mas kaakit-akit na mga numero ay maaaring humantong sa mas mataas na mga bonus para sa mga direktor, tulungan kumbinsihin ang isang tagapagpahiram upang magbigay ng isang firm ng pautang at mabigyan ng halaga ang pagpapahalaga ng kumpanya kung sakaling magkaroon ng isang benta.
Mga Key Takeaways
- Ang mga malikhaing accounting ay nagbubuong sa mga loopholes sa mga pamantayan sa accounting upang maling ipakita ang isang mas mahusay na imahe ng kumpanya. Ang mga numero ng pagkilala ay maaaring humantong sa mas mataas na mga bonus para sa mga direktor, tulungan ang makumbinsi ang isang tagapagpahiram na magbigay ng isang firm ng isang pautang at mabalisa ang pagpapahalaga ng kumpanya.Creative accounting trick ay nag-iiba sa likas na katangian at patuloy na nagbabago habang nagbabago ang mga regulasyon.Investors dapat palaging nag-aalinlangan at basahin ang mga pahayag sa pananalapi mula sa itaas hanggang sa ibaba para sa anumang mga palatandaan ng napakaraming paglalaro.
Mga Uri ng Creative Accounting
Ang mga malikhaing trick ng accounting ay nag-iiba sa kalikasan at patuloy na nagbabago habang nagbabago ang mga regulasyon sa mga pulis. Narito ang ilang mga halimbawa ng mga karaniwang pamamaraan:
- Overestimating kita: Ang isa sa mga pinaka-karaniwang pamamaraan na ginagamit ng mga pampublikong kumpanya na naghahanap ng artipisyal na mapalakas ang kanilang kita ay ang prematurely na pagkilala. Ang pagkilala sa kita ay isang paraan ng accounting na nagpapahintulot sa mga kumpanya na makilala ang mga benta bago sila maghatid ng isang produkto o magsagawa ng isang serbisyo. Bukas ito sa pagsasamantala. Pagbabawas ng mga singil sa pagkakaubos: Ang mga kumpanya ay madalas na kumakalat sa gastos ng mga ari-arian, sa halip na gastusin ang mga ito sa isang hit. Ang mga pamamaraan upang mabawasan ang taunang singil sa mga item na ito ay maaaring isama ang pagpapalawak ng kapaki-pakinabang na pagtatantya ng buhay ng pag-aari o pagtaas ng ipinapalagay na halaga ng pag-save. Pag-antala ng mga gastos: Ang pagtukoy sa pagrekord ng kasalukuyang mga gastos sa panahon, tulad ng pagbabayad sa mga supplier at upa, sa isang kasunod na panahon ay ginagawang mas mahusay ang kasalukuyang mga kita. Masking contingent na mga pananagutan: Ang pagkabigo na maitala ang mga potensyal na pananagutan na malamang na magaganap at mas mababa kung gaano katindi ang gastos na maaaring mapalakas ang netong kita o equity ng shareholders. Pagsusupil sa mga pananagutan sa pensyon: Ang mga obligasyon sa pensiyon ay madaling maipamilos dahil ang mga pananagutan ay nagaganap sa hinaharap at ang mga pagtatantayang nabuo ng kumpanya ay kailangang magamit upang account para sa kanila. Pagmamanipula ng Imbentaryo: Ang imbensyon ay kumakatawan sa halaga ng mga paninda na ginawa ngunit hindi pa naibenta. Ang overstating ang halaga ng imbentaryo ay hahantong sa isang hindi pagbagsak ng gastos ng mga kalakal na naibenta, at samakatuwid ay isang artipisyal na mas mataas na netong kita, sa pag-aakalang aktwal na imbentaryo at mga antas ng benta ay mananatiling pare-pareho.
Mga Tunay na Daigdig na halimbawa ng Creative Accounting
Nag-aalok ang Laribee Wire Manufacturing Co ng isang magandang halimbawa ng pagmamanipula ng imbentaryo. Ang tagagawa ng tanso-wire ay nasa problema sa huling bahagi ng 1980s habang ang mga benta sa nababagabag na industriya ng konstruksyon ay nahulog at isang malaking acquisition ang naiwan nito ng napakalaking utang. Initala ni Laribee ang imbentaryo ng phantom at nagdala ng iba pang imbentaryo sa mga namamatay na halaga upang makumbinsi ang mga bangko na magpahiram nito ng $ 130 milyon. Ang kumpanya ay nag-ulat ng $ 3 milyon sa netong kita para sa tagal ng panahon, kung talagang nawala ang $ 6.5 milyon.
Pagkatapos ay mayroong Enron Corp. Noong 1990s, ang enerhiya, mga kalakal, at kumpanya ng serbisyo na nakikibahagi sa lahat ng mga uri ng hindi pangkaraniwang mga kasanayan sa accounting. Itinago nito ang utang, hindi nababawas na pagkalugi at manipulahin ang iba't ibang mga figure sa pananalapi upang lumikha ng isang ilusyon ng kakayahang kumita, bago mag-file para sa pagkalugi sa 2001.
Ang iskandalo ng WorldCom ay isa pang mataas na halimbawa ng profile ng malikhaing accounting na humahantong sa pandaraya. Upang maitago ang bumabagsak na kakayahang kumita, ang kumpanya ay nagpataas ng netong kita at daloy ng cash sa pamamagitan ng pagtatala ng mga gastos bilang pamumuhunan. Sa pamamagitan ng pag-capitalize ng mga gastos, pinalaki nito ang kita ng halos $ 3 bilyon noong 2001 at $ 797 milyon sa Q1 2002, na nag-uulat ng kita na $ 1.4 bilyon sa halip na isang net loss.
Mga Espesyal na Pagsasaalang-alang
Ang mga analista, tagapamahala ng asset, at mga mamamahayag sa pananalapi ay nabigo na makita ang marami sa mga iskandalo sa itaas na nagmumula, na nagpapatunay na hindi laging madaling makita ang mga kaduda-dudang mga kasanayan sa accounting. Gayunpaman, hindi ito nangangahulugan na ang mga namumuhunan ay dapat na umupo at walang gawin. Ang pagiging pag-aalinlangan at pagbabasa ng mga pahayag sa pananalapi nang medyo mas malapit, sa halip na nakatuon lamang sa kung ano ang highlight ng pamamahala, ay maaaring pumunta sa isang mahabang paraan upang makita ang kahina-hinalang aktibidad.
Ang isang mahusay na panimulang punto ay maingat na basahin ang mga footnote ng kumpanya, masuri ang pagiging maaasahan ng mga auditor at bigyang-pansin ang anumang hindi pangkaraniwang mga pagkakaiba-iba sa mga numero.
