Ang ilan sa mga pinaka-karaniwang mga sukatan ng rate ng paglago ng mga namumuhunan at analyst ay isaalang-alang ang pagsusuri sa hinaharap na mga prospect at pagiging angkop ng isang kumpanya bilang isang pamumuhunan ay kita at kita, ang presyo-to-earnings (P / E) ratio, ang presyo-to-earnings-to- ratio ng paglago (PEG), at pagbabalik sa equity (ROE).
Mga Kita at Kita
Ang mga unang numero para sa mga mamumuhunan upang isaalang-alang ang isama ang kita at kita. Mahirap para sa isang kumpanya na mapanatili ang paglaki sa anumang harapan kung hindi bababa sa nakikita ang paglaki ng kita - isang pare-pareho na pagtaas sa halaga ng pera ang mga aktibidad sa negosyo ay bumubuo sa mga benta. Higit pa sa pangunahing halaga ng kita, ang susunod na lugar upang maghanap para sa paglaki ay ang mga kita, ang halaga ng kita na pinanatili ng kumpanya pagkatapos mabayaran ang lahat ng mga gastos.
Ang mga kita ng isang kumpanya ay natutukoy ng isang bilang ng mga kadahilanan, tulad ng mga gastos sa operating, financing, assets at pananagutan. Ang mga kita sa bawat bahagi (EPS) ay isa sa mga pangunahing sukatan ng kakayahang kumita kung saan hinahanap ng mga analista ang patuloy na pagtaas.
Mga Ratios ng Presyo
Ang P / E ratio ay isa sa mga pinaka-malawak na ginagamit na sukatan ng pagpapahalaga ng equity. Nagtatanghal ito ng isang sukatan ng pagganap ng isang kumpanya, at nagbibigay ito ng isang indikasyon ng pagtantya ng merkado sa mga prospect ng paglago ng kumpanya sa hinaharap. Ang isang mas mataas na ratio ng P / E ay nagpapahiwatig ng pagkilos ng presyo sa merkado ay inaasahan ang patuloy na paglaki sa mga kita ng isang kumpanya.
Ang isang mas pino na pagsusuri ng stock P / E ay ibinibigay ng ratio ng PEG. Nag-aalok ang ratio ng PEG ng isang mas kumpletong larawan ng mga kita at paglago sa pamamagitan ng paghati sa ratio ng P / E ng isang kumpanya sa pamamagitan ng nauna nitong 12-buwang rate ng paglago. Tulad ng P / E ratio, ang ratio ng PEG ay maaaring kalkulahin sa alinman sa isang trailing o pasulong na batayan, gamit ang alinman sa mga makasaysayang paglaki ng numero o inaasahang mga paglaki ng paglaki. (Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Maaari bang Magtiwala ang mga Namumuhunan sa P / E Ratio?")
Bumalik sa Equity
Ang ratio ng ROE ay itinuturing na isa sa mga pinakamahusay na sukatan para sa pagsusuri ng kakayahan ng isang kumpanya upang mahusay na makabuo ng kita mula sa umiiral na mga mapagkukunan sa pananalapi. Ang ROE ay tumitingin sa mga kinikita kumpara sa equity ng shareholders. Ang sukatanang ito ay maaaring maging lubos na kapaki-pakinabang sa mga namumuhunan dahil isinasaalang-alang nito ang mga kita, kita sa kita, kita at ang tagumpay ng kumpanya sa pagbabalik ng halaga sa mga shareholders. Ang mga pabagu-bago na pagtaas sa ratio ng ROE ay nagpapahiwatig ng isang kumpanya na patuloy na tumataas sa halaga at matagumpay na isinalin ang pagtaas ng halaga sa kita para sa mga namumuhunan.
Gumamit ng Iba't ibang mga Panukala at Ihambing sa Mga Kumpitensya
Upang masuri ang mga potensyal na pamumuhunan sa equity, sinuri ng mga analista at mamumuhunan ang mga pahayag sa pananalapi ng mga kumpanya at tingnan ang mga sukatan ng pagsusuri sa equity na dinisenyo upang ipahiwatig ang kita at rate ng paglago ng kumpanya. Mahalaga na pag-aralan ang isang kumpanya mula sa higit sa isang pananaw, kaya kapaki-pakinabang na isaalang-alang ang maraming magkakaibang mga panukala. Ang anumang pagsusuri ng isang kumpanya ay dapat ding isama ang isang paghahambing na pagsusuri ng kumpanya sa pinakamalapit na mga katunggali at sa merkado bilang isang buo.
(Para sa nauugnay na pagbabasa, tingnan ang "Burn Rate Key Factor sa Sustainability ng Kumpanya.")
