Teknikal na pagsusuri - ang pagsasanay ng pag-iisip ng kaalaman mula sa mga tsart ng stock - halos walang limitasyong sa pagiging kumplikado at potensyal nito para sa karagdagang pagiging kumplikado. Maaari kang magtaka kung bakit gagawa ng kumplikado ang pagpili ng stock. Bakit hindi lamang umasa sa mga pangunahing tagapagpahiwatig, tulad ng kung ang presyo ng stock ay pataas o pababa? Buweno, ang mga gumagamit ng teknikal na pagsusuri ay sinusubukan lamang na itanggi na ang wika ng boilerplate na matatagpuan sa mga disclaimer kahit saan: "Ang nakaraang pagganap ay hindi nagpapahiwatig ng mga resulta sa hinaharap."
Ang isa sa mga mas sopistikadong tool na ginagamit sa pagsusuri ng teknikal ay ang porsyento na osileytor ng presyo, na sumusukat sa momentum. Upang malaman kung ano ang isang porsyento na osileytor ng presyo at kung bakit kami nag-aalaga, kailangan nating simulan sa konsepto ng isang eksponensial na average na paglipat (Ema), na kritikal sa maraming mga aspeto ng teknikal na pagsusuri.
Average na Paglipat ng Average
Ang average na paglipat ng average ng isang stock ay hindi hihigit sa average na presyo ng pagsasara nito sa isang tiyak na bilang ng mga araw, na may mga kamakailan-lamang na araw na bigat nang mas mabigat - sa katunayan, sa katunayan. Iyon ay kaibahan sa isang simpleng average na paglipat, kung saan ang bawat araw ng panahon ay binibilang pantay.
Kailan o ang isang random na uptick o downtick sa presyo ng stock ay o o naglalarawan ng isang kalakaran? Sa madaling salita, ilang araw ang dapat mong gamitin upang makalkula ang isang average na average na paglipat? Mas mahaba ang panahon, mas maraming pamamaraan at unti-unting ang paglalakbay ng eksponensyang average average. Ang mas maikli sa panahon, mas malapit sa graph ng exponential average average ay kahawig ng graph ng hindi natapos na pang-araw-araw na presyo ng stock. Ang isang average na average na paglipat ay kailangang makalkula sa isang panahon ng naaangkop na haba upang ma-maximize ang makabuluhang data habang binabawasan ang random na paggalaw.
Ang tradisyon at kombensyon ay itinuring na 26 araw upang maging paghahati ng linya sa pagitan ng maikling termino at ang "menor de edad na intermediate" na term sa stock market, na may "napaka-maikling" term na tumatagal sa pagitan ng lima at 13 araw. Marahil na di-makatwiran, ngunit nagbibigay ito sa amin ng isang panimulang punto at ilang mga kalakip na lohika para sa pagtatrabaho sa exponential na paglipat ng mga average ng iba't ibang haba.
Kinakalkula ang Oscillator ng Presyo ng Porsyento
Ang oscillator na porsyento ng presyo ay simpleng siyam na araw na average na paglipat ng average, nabawasan at pagkatapos ay hinati sa 26-araw na average na paglipat ng average.
Porsyento ng Presyo ng Oscillator = EMA26 − araw EMA9 − araw −EMA26 − araw kung saan: Ema = exponensial na paglipat ng average ng presyo ng stock'sclosing
Hindi ito inilaan bilang isang manipulasyon lamang algebraic - pagbabawas at paghahati para sa kanilang sariling kapakanan. Ang ideya ay ang pagtingin sa panandaliang average sa paghahambing sa mas matagal na average, habang nananatiling hindi namamalayan sa mga epekto ng biglaang paggalaw kamakailan. Mahalaga, tinitingnan namin ang siyam na araw na average bilang isang maliit na bahagi ng 26-araw na average; samakatuwid, porsyento presyo osileytor.
Tingnan ang sumusunod na tsart. Ipinapakita nito ang porsyento na oscillator ng presyo para sa Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A), gamit ang mga parameter na nakalista sa itaas. Ang itim na linya ay ang porsyento na osileytor ng presyo. Ang pulang linya ay kumakatawan sa siyam na araw na average na paglipat ng average, habang ang asul na histogram ay nagpapahiwatig ng pagkakaiba sa pagitan ng pula at itim na mga linya.
Sa pagsasagawa, ang resulta ng pagkalkula ay isang bagay tulad ng "+ 10%, " na nangangahulugang ang siyam na araw na exponential na paglipat ng average na seguridad ay lumampas sa 26-araw na katapat ng 10%. Ang isang positibong numero ay nagpapahiwatig ng isang paitaas na kalakaran at isang senyas na bibilhin.
Sa pamamagitan ng paraan, siyam at 26-araw na exponensial na paglipat ng mga average ay hindi idinidikta ng Banal na Kasulatan. Ang ilang mga analyst ay gumagamit ng 12 at 26 araw, ang ilan ay gumagamit ng 10 at 30, at ang iba ay gumagamit ng iba pang mga kumbinasyon. Anuman ang haba ng pipiliin ng mga analista, hindi sila dapat magkakaiba sa 9 at 26 na araw, na kung saan ay karaniwang tinatanggap na haba na tumutukoy sa napakaikling termino at menor de edad na intermediate term. Ang isang porsyento na oscillator ng presyo na kinakalkula na may 10- at 26-araw na exponential gumagalaw na average ay malapit sa halaga sa isang kinakalkula na may siyam at 30-araw na exponential na gumagalaw na average. Ang mga oscillator ay tiyak na hindi magkakaiba-iba upang mabago ang isang desisyon sa pagbili.
Ang Elegant Indicator
Ang isang bentahe sa porsyento na oscillator ng presyo ay na ito ay isang sukat na walang sukat, isang dalisay na numero na hindi nakatakda sa isang halaga tulad ng presyo ng pinagbabatayan ng stock o iba pang seguridad. Gayundin, dahil ang paghahambing ng presyo ng oscillator ay naghahambing sa dalawang exponential na gumagalaw na average, hinahayaan nito ang gumagamit na ihambing ang mga paggalaw sa pamamagitan ng iba't ibang mga frame ng oras. Ang presyo ng seguridad mismo ay nagiging halos pangalawang kahalagahan. Hindi tulad ng maraming iba pang mga tanyag na tool ng analitikal, ang porsyento na oscillator ng presyo ay sumusukat sa mga pagkakaiba sa presyo, hindi ganap.
Para sa mga analyst na pumili na gumamit ng porsyento na oscillator na presyo, ang isang halaga sa labas ng saklaw ng -10% hanggang + 10% ay dapat na magpahiwatig ng isang stock na oversold o overbought, ayon sa pagkakabanggit.
Ang halaga ng porsyento ng oscillator ng presyo ay isang tagapagpahiwatig din ng pagkasumpungin ng stock, na may mas mataas na porsyento na nagpapahiwatig ng mas mataas na pagkasumpungin. Ang pagkasumpungin ay isang kanais-nais na kondisyon sa ilang mga pagkakataon at isang hindi kanais-nais na isa sa iba, ngunit ang teorya ay napunta na ang porsyento na oscillator na presyo ay pinakamahusay na ginagamit kasabay ng isang pagbili o nagbebenta ng signal. Ang isang mataas (positibong) porsyento na osileytor ng presyo ay dapat na hikayatin ang mga namumuhunan na bumili lamang kapag isinama sa isang umiiral na signal na nagmula sa pamamagitan ng ilang iba pang mga paraan. Katulad nito, ang isang mababang (negatibo) na presyo ng oscillator na porsyento ay dapat na magdulot ng kaunting aksyon sa sarili nitong, ngunit maaari itong mapalakas ang isang desisyon sa pagbebenta kapag mayroon nang signal ang isang nagbebenta.
Ang Bottom Line
Ang halaga ng porsyento na halaga ng oscillator ay ang kakayahang mag-fuse ng mga uso ng maikli at mga intermediate na haba sa isang solong matikas na ratio. Sa sarili nitong, ito ay may limitadong halaga, ngunit kapag sinamahan ng kaalaman sa merkado, isang pagpapahalaga sa mga pundasyon at pag-unawa sa pagkakaiba sa pagitan ng pamumuhunan at haka-haka, ang maingat na paggamit ng porsyento na oscillator na presyo ay maaaring magbayad ng mga natatanggap na gantimpala sa maliwanag na mamumuhunan.
