Si Ray Dalio, ang bilyarista na mamumuhunan at tagapagtatag ng Bridgewater Associates, ang pinakamalaking pondong hedge sa mundo, inirerekumenda na ang mga namumuhunan ay dapat na magkatotoo sa pagbebenta ng mga pricier stock na nagkaroon ng mahusay na pagtakbo, at muling namamahagi sa mas murang mga pagkakapantay-pantay. At syempre, dapat silang "partido tulad ng baliw, " sabi ni Dalio sa isang pampublikong Q&A session na pinamamahalaan ng social platform na Reddit noong Huwebes. Tulad ng inilagay ni Dalio, "Pag-isipan kung paano paikutin ang iyong portfolio upang bumili ng mura at ibenta ang mahal, " aniya.
Cash In sa Fully-Pricing Performers at Paikutin ang portfolio
Itinanggi ni Dalio ang isang hanay ng mga payo sa pamumuhunan sa kanyang madla habang ang mga stock ay nahaharap sa ligaw na mga swings sa 2018, ang ika-siyam na taon ng bull market. Una at pinakamahalaga, naitala ng maalamat na mamumuhunan ang kahalagahan ng pagpapanatili ng isang sari-saring portfolio, "upang wala kang anumang sistematikong bias patungo sa toro o madala ng mga merkado sa anumang bagay." Pangalawa, dapat kilalanin ng mga namumuhunan kung kailan lubos na pinahahalagahan ang kanilang mga stock. Sinabi ni Dalio na hindi dapat magkamali ang mga namumuhunan sa pag-iisip na ang mga pamumuhunan na naging mabuti sa mga nakaraang taon ay magpapatuloy.
Habang hindi niya binanggit ang walang tiyak na mga stock, ang Investopedia ay tumitingin sa apat na mamahaling mga pick na mayroon lahat ng mga stellar na nagpapatakbo sa mga nakaraang taon, kasama ang mga red hot tech companies na Amazon.com Inc. (AMZN), Netflix Inc. (NFLX), Nvidia Corp. (NVDA) at GrubHub Inc. (GRUB).
Halimbawa, ang isang namumuhunan na nagmamay-ari ng Netflix sa nakaraang tatlong taon ay nakita ang pagtaas ng stock halos apat na beses, isang guwapong nakakuha ng papel. Ngunit ang ratio ng PE na 236 ay humigit-kumulang na 10 beses na mas mataas kaysa sa S&P 500, na ginagawang mas mahal at mas mahina sa isang matarik na pagtanggi, ayon sa ilang mga sukatan.
PANAHON SA MABUTI?
| Stock Gain - 3 Taon | Trailing PE | |
| Netflix | 294% | 236 |
| Amazon | 280% | 205 |
| Nvidia | 1, 040% | 42 |
| GrubHub | 166% | 85 |
| S&P 500 | 28% | 24.3 |
Sinira ni Ray Dalio ang kanyang "Holy Grail"
Partido Tulad ng Crazy, Pinahalagahan ang mga Karanasan Sa Mga Grado at Relaks Kapag Lumipat ang Market
Ang pagpapasya kung kailan magbenta ng stock ay isang seryosong desisyon para sa anumang mamumuhunan. Ngunit hinimok din ni Dalio ang kanyang Q&A na madla na huwag kalimutan na magsaya sa paraan. Para sa kanyang bahagi, si Dalio ay nagtayo ng isang karera bilang isang may-akda, philanthropist at bilang mamumuhunan na nagkakahalaga ng $ 17.4 bilyon sa pamamagitan ng pagbuo ng isang behemoth sa pamumuhunan na humahawak ng halos $ 160 bilyon sa mga ari-arian sa labas ng isang dalawang silid-tulugan na apartment sa New York City. Para sa mga mag-aaral sa unibersidad partikular, sinabi ni Dalio sa mas bata na henerasyon na "unahin ang pagkakaibigan at karanasan" sa mga marka at sa "party na tulad ng baliw." Ang gradwado ng Harvard Business School ay ipinagpahiya ang kahalagahan ng isang degree sa MBA at hinikayat ang pagkuha ng pagkakataon na "gumana ang iyong sarili mula sa pagpapatakbo ng isang maliit na tindahan o iba pang mga simpleng karanasan."
Habang pinapayuhan ni Dalio ang kanyang tagapakinig na mag-cash sa mga mamahaling stock, ang tagapagtatag ng Bridgewater mas maaga sa taong ito ay kabilang sa mga toro sa Wall Street na humihikayat sa mga namumuhunan na kumuha ng mga babala ng darating na pagwawasto ng merkado na may isang butil ng asin. Sa isang pakikipanayam sa CNBC, sinabi niya, "Kung may hawak ka ng pera, makakaramdam ka ng medyo bobo."
Ang pondo ng bakod ng Dalio ay isa sa iilan na nagawa nang maayos sa krisis sa pananalapi noong 2008, kasama ang punong punong pang-pangkat ng kumpanya, Pure Alpha, nakakakuha ng 10% sa taong iyon sa panahon ng pinakapangit na pabahay ng bubble ng pabahay, ayon sa isang tampok sa FT. Ang kanyang firm ay nakabuo ng halos doble-average na average na pagbabalik ng pamumuhunan sa nakalipas na dalawang dekada. Ang manager ng pondo ng halamang-bakod ay nagwagi ng isang bagong diskarte sa pamumuhunan na kilala bilang "peligrosong pagkakapare-pareho, " isang paraan ng pagpili ng mga security sa kalakhan sa pamamagitan ng pagkasumpungin ng mga presyo.
Paghambingin ang Mga Account sa Pamumuhunan × Ang mga alok na lilitaw sa talahanayan na ito ay mula sa mga pakikipagsosyo kung saan tumatanggap ng kabayaran ang Investopedia. Paglalarawan ng Pangalan ng TagabigayMga Kaugnay na Artikulo
Pagpaplano ng Pagretiro
Paano Protektahan ang Iyong pugad mula sa isang Bear Market
Krimen at pandaraya
Ang Pinakamalaking Stock Scams ng Lahat ng Oras
Mga mahahalagang pamumuhunan
Ang 11 Pinakadakilang Mamumuhunan
Pagpaplano ng Pagretiro
7 Mga Hakbang upang Lumikha ng isang 10-Taon-Mula-Pagretiro Plano
Mga mahahalagang pamumuhunan
Ang Patnubay ng Investopedia sa Pagmamasid ng 'Bilyun-bilyon'
Nakapirming Mahahalagang Kita
Masyadong Masyadong Mapanganib ang mga Bono sa Mataas na Panganib?
Mga Kasosyo sa LinkKaugnay na Mga Tuntunin
Kahulugan ng Mutual Fund Ang kapwa pondo ay isang uri ng sasakyan ng pamumuhunan na binubuo ng isang portfolio ng mga stock, bond, o iba pang mga security, na pinangangasiwaan ng isang propesyonal na tagapamahala ng pera. higit pang Hedge Fund Ang pondo ng halamang-bakod ay isang agresibong pinamamahalaang portfolio ng mga pamumuhunan na gumagamit ng mga posisyon na leveraged, mahaba, maikli at derivatif. mas Panganib na Pamamahala sa Pananalapi Sa mundo ng pananalapi, ang pamamahala sa peligro ay ang proseso ng pagkilala, pagsusuri at pagtanggap o pag-iwas sa kawalan ng katiyakan sa mga desisyon sa pamumuhunan. Ang pamamahala sa peligro ay nangyayari anumang oras ang isang mamumuhunan o tagapamahala ng pondo ay nag-aanunsyo at nagtatangkang suriin ang potensyal para sa pagkalugi sa isang pamumuhunan. higit pa Ano ang isang Robo-Advisor? Ang mga tagapayo sa Robo ay mga digital platform na nagbibigay ng mga awtomatikong, serbisyo na pinansyal na pinapagana ng pinansiyal na pinangangasiwaan ng algorithm na walang pangangasiwa ng tao. higit na Halaga ng Pamumuhunan: Paano Mamuhunan Tulad ng Warren Buffett Ang mga namumuhunan na tulad ng Warren Buffett ay pumili ng undervalued stock trading na mas mababa kaysa sa kanilang intrinsic na halaga ng libro na may pangmatagalang potensyal. higit pang Kahulugan ng Bitcoin Ang Bitcoin ay isang digital o virtual na pera na nilikha noong 2009 na gumagamit ng teknolohiyang peer-to-peer upang mapadali ang agarang pagbabayad. Sinusundan nito ang mga ideyang itinakda sa isang whitepaper ng misteryosong Satoshi Nakamoto, na ang tunay na pagkakakilanlan ay hindi pa napatunayan. higit pa