Ano ang isang B-Share?
Ang isang B-share ay isang klase ng pagbabahagi na inaalok sa isang bukas na pondo ng kapwa. Ito ay isa sa maraming pagbabahagi na magagamit para sa mga namumuhunan sa tingi.
Ipinaliwanag ang B-Shares
Ang mga B-pagbabahagi ay madalas na ihahambing sa mga A-pagbabahagi at C-pagbabahagi, na kung saan ay nagbabahagi rin ng mga klase na inaalok sa bukas na mga pondo ng mutual para sa mga namumuhunan. Ang mga klase ng tinginan ng tingi na singil ay nag-iiba-iba ng mga naglo-load na mga benta na nakaayos sa kumpanya ng kapwa pondo at binabayaran sa mga tagapamagitan. Bilang karagdagan sa mga naglo-load ng mga benta, ang mga mamumuhunan ay sisingilin ng mga gastos sa operating na binabayaran nang hindi direkta mula sa mga ari-arian ng pondo. Ang bawat klase ng pagbabahagi ng tingi ay maaaring may iba't ibang mga ratio ng gastos, gayunpaman, ang lahat ng mga klase sa pagbabahagi ng tingi ay karaniwang sisingilin ng 12b-1 na mga bayarin sa pamamahagi na tataas ang kanilang kabuuang gastos.
Mag-load ng Pagbebenta
Ang mga pagbabahagi ng Class B ay nailalarawan sa pamamagitan ng isang back-end na istraktura ng pag-load ng back-end. Ang mga back-end na pag-load ay maaaring maging static o kontingent na ipinagpaliban. Sa mga singil sa back-end na pag-load, ang isang mamumuhunan ay may bayad kapag nilabas nila ang pondo. Ang mga bayarin ay sisingilin bilang isang porsyento ng transaksyon at binabayaran sa tagapamagitan. Ang mga naglo-load na mga benta ay hiwalay mula sa mga gastos sa operating ng isang pondo.
Ang mga back-end sales load ay karaniwang nakaayos na may pinakamababang bayad sa komisyon sa pagbebenta. Ang mga static na back-end na naglo-load mula sa 1% hanggang 4% at sisingilin kahit anupaman ng panahon ng paghawak. Ang mga kontingent na ipinagpaliban na mga back-end na load ay mga singil na bumababa sa paglipas ng panahon. Ang mga naglo-load na mga benta ay maaaring magsimula sa 1% hanggang 2%, na bumabawas sa zero pagkatapos ng isang tinukoy na oras. Ang ilang mga pagbabahagi ng Class B na nag-expire na back-end contingent na ipinagpaliban na mga singil ay maaaring mai-reclassified sa mga pagbabahagi ng Class A, na nag-aalok ng mga namumuhunan ng benepisyo ng isang mas mababang taunang ratio ng gastos. Ang buong mga detalye sa istraktura ng pag-load ng benta ng isang pondo ay isasama sa prospectus nito.
Mga gastos sa Pagbabahagi ng B-Share
Bilang isang klase ng pagbabahagi ng tingi, ang mga gastos sa operating ng B-share ay napapailalim sa 12b-1 fees. 12b-1 bayarin na magbayad ng mga tagapamagitan at tagapamahagi para sa marketing at pagbebenta ng tingi na pondo. Ang mga bayarin na ito ay madalas na mas mataas para sa mga pagbabahagi ng B-dahil hindi nila hinihiling ang mga naglo-load sa harap at maaaring magkaroon ng mga bayarin sa komisyon na bumababa sa paglipas ng panahon. Bilang isang resulta, ang mga pagbabahagi ng B-ay madalas na singilin ang isa sa pinakamataas na kabuuang ratios ng gastos.
Kabuuang mga ratio ng gastos para sa mga klase ng tinginan ng tingi ay maaaring saklaw mula sa 1% hanggang 2%. Bilang karagdagan sa mga bayarin sa 12b-1, ang mga namumuhunan sa mga klase ng tinginan ng tingi ay sisingilin din sa pamantayang pamamahala at iba pang mga gastos sa operating. Ang pamamahala at iba pang mga gastos sa gastos ay karaniwang pareho sa lahat ng mga klase ng pagbabahagi.
MFS Global Equity Fund
Ang MFS Global Equity Fund ay nagbibigay ng isang halimbawa ng isang open-end na pondo sa bawat isa na may maraming mga klase sa pagbabahagi ng tingi. Ang mga pagbabahagi ng B-Fund ay sinisingil ng 4% na back-end load. Ang pagbabahagi ng Class B ay may pinakamataas na kabuuang gastos sa operating sa 1.97% na may pinakamataas na 12b-1 fee sa 1%. Ang mga bayarin sa pamamahala ay 0.81% at ang iba pang mga gastos ay 0.16% sa lahat ng tatlong mga klase sa tinginan.
