Ang napakalaking one-way na pagbabasa ng hindi pangkaraniwang pangangalakal sa mga stock ay may kasaysayan na ipinako ang pagtataya sa isang merkado dahil sa isang bounce. Kapag nangyari ito, maaari itong maging head-up para sa mga oportunistang mamumuhunan. Napakahalaga ng signal na ito para sa mga naghihintay sa mga sideway para sa isang pagkakataon na makapasok.
Kapag ang mga bihirang at hindi pangkaraniwang signal signal na ito ay nagiging matinding isang paraan o sa iba pa, maaari silang maging napaka-epektibo. Kapag nakikita natin ang napakalaking pagbili na nagiging hindi ligtas, nangangahulugan ito na labis nating iniisip. Sumulat ako tungkol sa isa sa mga bihirang signal na ito noong huli ng Enero. Bihirang pa rin, kapag nakikita natin ang napakalaking pagbebenta na hindi napapanatiling paraan, nangangahulugan ito na labis tayong nasasakupan. Ngayon ko lang nakuha ang signal na iyon. Dahil ang mga senyas ay sobrang madalas, binibigyang pansin natin ang nangyari.
Ilang linggo na ang nakalilipas, sumulat ako ng isang artikulo na nagsasabing naniniwala ako na darating ang karagdagang pagbagsak sa merkado. Nilinaw ko rin na naisip ko na ito ay isang mahusay na pagkakataon sa pagbili para sa mga pangmatagalang mamumuhunan. Ang mga nagbebenta ng senyas na naging sanhi ng artikulong iyon ay tumindi. Nakarating na kami ngayon sa sobrang antas ng antas.
Ang paraan ng aming signal ay simple: sinusukat namin ang pag-uugali sa pangangalakal ng stock bawat araw at subukang makita kung ito ay binili o ibinebenta sa isang hindi pangkaraniwang paraan. Nang simple, naghahanap kami ng mga stock na may tumataas (o pagbagsak) na presyo sa malaking dami. Gumagamit kami ng maraming mga short-to medium-term na paglipat ng mga average kasama ang maraming iba pang mga teknikal na hakbang. Ang talagang hinahanap namin ay ang demand para sa mga stock. Pagkatapos, pinagsama-sama namin ang lahat ng mga senyas at ibalik ang data na iyon sa magagamit na impormasyon. Ang susi ay lakas sa mga numero; sa pamamagitan ng pagtingin sa libu-libong mga stock, sinubukan naming makilala ang mga pattern. Naghahanap kami para sa mga pangkat ng mga stock na nagpapakita ng parehong mga pattern nang sabay-sabay.
Kapag nakakakita tayo ng isang labis na merkado tulad ng ngayon, ito ay dahil ang aming ratio ng pagbili sa pagbebenta ay bumubulusok. Upang gawing simple, kapag binabasa ang aming ratio sa ibaba 25%, ang mga merkado ay may posibilidad na mag-bounce sa lalong madaling panahon. Ito ay karaniwang nangangahulugan na, sa lahat ng hindi pangkaraniwang mga signal ng kalakalan na nakita natin sa nakaraang 25 araw ng pangangalakal, 25% lamang ang nabili nang hindi pangkaraniwang at 75% ang nabili. Ang ratio na ito ay bumababa.
Sa ngayon, ang ratio ng MAP ay umupo sa 24.7%, at bababa ito sa malapit ngayon. Sinasabi sa amin ng kasaysayan na, kapag ang aming ratio ay 25% sa downside, karaniwang oras na handa ang iyong listahan ng pagbili. Tandaan, ang ratio ay sumusukat sa pagbili kumpara sa pagbebenta sa isang limang linggong paglipat ng average. Ang ratio na ito ay nagbibigay-daan sa amin upang masukat kung ang merkado ay overbought (80%) o oversold (25%). Sa kasaysayan, ito ay napaka tumpak.
Habang papalapit tayo sa oversold, sinasabi sa amin ng ratio na ang pagbebenta ay nagiging hindi ligtas. Kapag naabot namin ang puntong iyon, tulad ng ngayon, ang merkado ay may posibilidad na mahuli ang paa nito sa lalong madaling panahon pagkatapos. Inaasahan naming makita ang maraming nagbebenta ng mga signal sa sandaling ngayon ay malapit na. Ngunit muli, ang mga ilalim ay ginawa kapag nagbebenta ng mga tambutso mismo.
Nasa ibaba ang mga istatistika sa paglabag sa 25% na antas at bakit sa palagay namin mahalaga ito:
Kami ay nagkaroon lamang ng tatlong mga pagkakataon kung saan ang ratio ay nasa isang downtrend at pagkatapos ay nahulog sa ilalim ng 25%. Ito ay wala sa paligid ng 1, 600 araw ng kalakalan ng data, kaya ito ay isang bihirang kaganapan!
Ang isang pares ng mga obserbasyon sa pagbabalik sa merkado pagkatapos ng paglabag sa ibaba ng 25% na antas:
- Ang average na tatlong-linggo na pagbabalik para sa iShares Russell 2000 ETF (IWM) = + 4.12% Ang average na walong linggong pagbabalik para sa IWM = + 7.27%
Ang sumusunod na talahanayan ay detalyado ang tatlong mga pagkakataon kung saan bumaba ang ratio at nahulog sa ibaba 25%:
Nasa ibaba ang mga makasaysayang pangyayari na naka-highlight ng isang pulang bilog na may dilaw na punong:
Ang Bottom Line
Ang aming ratio ay nagpapahiwatig na ang hindi matatag na pagbebenta ay narito at dapat sa lalong madaling panahon humantong sa isang bounce sa merkado. Kadalasan ito ay isang magandang panahon upang mag-scoop ng mahusay na stock. Ang aming pangmatagalang view ay ang pagtaas sa merkado, at sinabi ng aming data na ang katapusan ng pagbebenta ay malapit o narito.
