Mayroong maraming mga mamumuhunan sa labas na nag-iisa lamang. Gumagawa sila ng kanilang sariling pananaliksik at gumawa ng mga trading sa pamamagitan ng isang mababang gastos sa broker. Ang mga namumuhunan na ito ay dapat na batiin para sa kanilang espiritu ng negosyante, ngunit ang problema ay kung minsan ang mga taong ito ay matapang na hindi alam kung saan magsisimula o, mas partikular, kung paano mag-screen para sa mga stock.
Upang pumili ng isang indibidwal na stock, kailangan muna ng mga mamumuhunan ng isang mahusay na mapagkukunan ng mga prospect na bibili. Ito ay kung saan ang mga napapanahon na stockers ng stock at data ng merkado ay maaaring patunayan na kapaki-pakinabang sa indibidwal na mamumuhunan.
Huwag maliitin ang Halaga ng Napapanahong Data ng Pamilihan
Ang mga namumuhunan ay nangangailangan ng maraming impormasyon hangga't maaari tungkol sa kung ano ang nangyayari sa merkado. Nangangahulugan ito ng pag-tap sa isang iba't ibang mga mapagkukunan para sa pang-ekonomiya, industriya at impormasyon na partikular sa kumpanya. Upang maging malinaw, ang mga namumuhunan ay hindi kailangang suriin ang mga istatistika at ang mga intricacies ng bawat industriya sa parehong paraan ng mga analista ng Wall Street, ngunit kailangan nilang magkaroon ng isang mahusay na pagkaunawa sa kung ano ang nagmamaneho sa merkado.
Samakatuwid, ang panonood ng mga ulat sa negosyo sa pamamagitan ng lahat ng mga uri ng mga channel ng media, pagbabasa ng balita sa mga website sa pananalapi, at pagsubaybay sa sentimento ng mamumuhunan sa social media ay lubos na inirerekomenda. Ang mga namumuhunan sa savvy ay dapat na magbabantay para sa data at mga kaganapan na magdadala ng pasulong sa ekonomiya. Pagkuha ng impormasyon mula sa isang malawak na cross-section ng mga mapagkukunan ay matiyak na ang isang mamumuhunan ay hindi tumatanggap ng isang bias o hindi kumpletong daloy ng balita.
Sa mga tuntunin ng balita, ito ang ilang mga halimbawa ng mga uri ng mga namumuhunan ng impormasyon na dapat mag-tap nang regular.
Mga rate ng interes
Ang impormasyon sa mga trend ng rate ng interes, o ang posibilidad ng isang pagtaas sa pagtaas sa rate o pagbawas, ay lubos na mahalaga. Alalahanin, kung ang isang mamumuhunan ay maaaring mahulaan nang wasto o inaasahan ang posibilidad ng mga pagbawas sa rate sa hinaharap at madagdagan ang kanyang pagkakalantad sa mga domestic equities, ang mamumuhunan ay tumayo upang makagawa ng maraming pera.
Muli, ito ang dahilan kung bakit napapanahon, maalalahanin na pagsusuri ng mga pang-ekonomiyang balita ay mahalaga. Ang mga channel sa telebisyon sa negosyo tulad ng CNBC, Bloomberg, o Fox Business ay karaniwang gumagawa ng isang mahusay na trabaho sa hindi lamang pag-uulat ng balita sa rate ng interes, ngunit tumutulong din sa publiko na masukat ang potensyal para sa isang pagbabago sa hinaharap na patakaran sa Fed.
Langis at Enerhiya
Ang impormasyon tungkol sa produksyon ng langis ng OPEC at stockpile ng domestic imbentaryo ay pantay na mahalaga. Bakit? Ang pinakasimpleng sagot ay dahil ang ating ekonomiya at mga hinaharap na prospect ng paglago ay nakasalalay sa kakayahang mapagkukunan ng langis sa isang makatuwirang presyo. Ginagawa nitong lubos na mahalaga ang supply / demand equation.
Muli, ang pinansiyal na media, kabilang ang The Wall Street Journal and Reuters, ay gumawa ng isang mahusay na trabaho sa hindi lamang pag-uulat ng balita na ito, ngunit tumutulong din sa mga namumuhunan sa pagtataya ng mga posibleng pagbabago sa supply.
Mga Indikasyon sa Ekonomiya
Susunod, isaalang-alang ang mga numero ng sentimento ng mamimili, nagsisimula ang pabahay, at mga numero ng trabaho. Ang mga set ng data na ito, habang pangunahing mga tagapagpahiwatig ng ekonomiya ng ekonomiya, ay nagbibigay sa mga mamumuhunan ng kahulugan kung ano ang iniisip ng mas malawak na publiko at kung paano nila ginugol ang kanilang pera. Ito ay mahalagang data na magkaroon sapagkat pinapayagan nito ang masigasig na mamumuhunan na makita ang isang takbo at sukatin ang kagustuhan ng mamimili na gumastos ng pera sa ilang mga item sa malapit na hinaharap.
Bilang halimbawa ng paggamit ng data na ito, kung mataas ang sentimyento ng mamimili, nagsisimula ang pabahay at patuloy na tumataas at nawalan ng trabaho, ang isang tao ay maaaring akala nang maayos na ang mga mas mataas na nagtatapos na tingi ay mas mahusay. Sa kabaligtaran, kapag ang lahat ng mga tagapagpahiwatig na ito ay naka-flip, isang wastong pag-aakala na mas mababa ang mga nagtitingi na mas mahusay.
Ang Mga Uri ng Mga Kumpanya na Iwasan
Ang trick sa tamang pagpili ng stock ay magagawang i-winlay ang isang bilang ng mga potensyal na pamumuhunan sa ilang mabubuting kandidato. Ito ay pinakamahusay na magagawa sa pamamagitan ng pag-alam kung aling mga uri ng mga kumpanya ang maiiwasan.
Maliban sa hindi pangkaraniwang mga pangyayari, ang mga namumuhunan ay dapat na sa pangkalahatan ay mas matindi ang:
Mga Distributor o Negosyo ng Uri ng Kalakal
Yamang ang mga kumpanyang ito ay hindi mga tagagawa, sila ay mga middlemen lamang na bihirang magkaroon ng anumang natatanging katangian na makakakuha ng malaking bilang ng mga namumuhunan. Dagdag pa, sa pangkalahatan, madalas na mas mababa sa isang hadlang sa kompetisyon pagdating sa pagiging isang distributor.
Ang mga halimbawa ng naturang mga negosyo ay ang mga gumagawa ng mga pinalamanan na hayop ng mga bata (hindi mga dalubhasang laruan ay isang kilalang kalakal) at mga distributor ng elektronikong consumer na simpleng nagpapadala ng mga kalakal sa mga nagtitingi. Ang mga negosyong ito ay madaling makita ang kanilang mga kita na lumiliit kung mawala sila kahit isang napakalaking tingian na account, o kung ang tagagawa ay nakakahanap ng ibang distributor upang maipadala ang mga kalakal nang mas kaunti.
Mga Kumpanya na May Gross Margins Sa ibaba 20%
Ang pinaka-pangunahing dahilan ay halos walang margin para sa pagkakamali. Sa katunayan, kahit na ang pinakamaliit na downtick sa negosyo ay maaaring magpadala ng mga tubo na bumulusok. Karaniwan, ang mga negosyo at uri ng kalakal ay nagdadala ng mababang mga margin. Ngunit gayon din ang ilang mga start-up na kailangang mag-alok ng kanilang mga kalakal at / o mga serbisyo sa isang mas mababang gastos upang makakuha ng bahagi sa merkado. Muli, ang lahat ng mga kumpanyang ito ay likas na "mas peligro."
Mga Kumpanya na Hindi Itinuturing na "Pinakamahusay sa Klase"
Tulad ng sinabi ng iyong mga magulang, "nakukuha mo ang binabayaran mo." Sa madaling salita, ang mga kumpanya ng pangalawang baitang ay madalas na nananatiling pangalawang mga kompanya ng maliban kung mayroon silang potensyal sa isang araw na maging isang nangungunang aso. Paano masasabi ng isang mamumuhunan kung ang isang kumpanya ay "pinakamahusay sa klase?" Ang mga Odds ay magkakaroon ng pinakamalaking capitalization ng merkado sa negosyo, ang pinakamalaking presensya sa mga tuntunin ng geographic footprint at may posibilidad na maging isang "trend setter" sa industriya (sa mga tuntunin ng presyo, teknolohiya, at mga handog ng produkto) kung saan ito nagpapatakbo. Ang Walmart, Apple, at Amazon ay magagandang halimbawa ng mga naturang kumpanya.
Mga Kumpanya na Malamang Traded
Ang makinis na ipinagpalit ay nangangahulugang ang mga kumpanyang ito sa pangkalahatan ay nangangalakal lamang ng kaunti kaysa sa 100, 000 na namamahagi bawat araw. Ang palengke o "kumalat" para sa mga ganitong uri ng stock ay madalas na madaling magalit. Sa katunayan, ang mga namumuhunan ay sapat na upang makitungo pagdating sa pagsusuri sa mga pangunahing kaalaman. Ang mga matalim na swings sa supply at demand at ang potensyal na epekto sa presyo ng pagbabahagi ay mahirap lamang sukatin, kahit na para sa isang napapanahong mamumuhunan.
Mga Kumpanya na Naipahayag kamakailan ang isang Makabuluhang Pagkuha
Ang mga kumpanya na tumatanggap ng malaking pagkuha ay madalas na nagtatapos sa pag-uulat ng malaki, hindi inaasahang gastos na maaaring maglagay ng isang malaking damper sa malapit na term na kita. Muli, kahit na ang gayong pakikitungo ay maaaring magpakita ng napakalaking oportunidad, ang potensyal ng downside ay masyadong madalas na hindi napapansin.
Ang Manhattan Bagels ay isang napakagandang halimbawa nito. Sa huling bahagi ng siyamnapu, ang pambansang kilala na bagel chain ay bumili ng isa sa mga pinakamalaking karibal nito sa West Coast. Ngunit lumiliko na mayroong mga problema sa accounting at ang mga tindahan na binili ng kumpanya ay hindi lumiliko na halos kapaki-pakinabang dahil sa inaasahan nito (o mga namumuhunan). Sapagkat napakalaki ng acquisition, ang Manhattan Bagels ay hindi ma-iwanan ang mga problema, at sa kalaunan ay napilitang mag-file para sa proteksyon sa pagkalugi.
Pagkilala sa matagumpay na Kumpanya
Mayroong isang bilang ng mga katangian na ang matagumpay na mga kumpanya ay may posibilidad na magkaroon:
Pinabilis na Pagbebenta at Kumikita
Maghanap ng mga kumpanya na lumalaki ang kanilang mga nangungunang at ibaba na linya sa labis na 15 porsyento. Bakit ang threshold na ito? Ito ay dahil ito ang benchmark na hinahanap ng maraming mga institusyon bago makapasok sa isang stock.
Siyempre, tandaan na ang mga kumpanya na lumalaki sa isang mas mabilis na tulin ay madalas na may problema sa pagpapanatili ng kanilang paglago pagkatapos ng ilang taon, at mas malamang na biguin ang mga namumuhunan. Sa isip, ang isang saklaw sa pagitan ng 15 at 25 porsyento ay ang pinaka kanais-nais.
Mataas na Antas ng Pagbebenta ng Insider
Ang pagbili ng tagaloob ay isang mahusay na tagapagpahiwatig na ang isang kumpanya ay maaaring mabawasan. Bakit? Sapagkat habang ang ilang mga senior executive ay maaaring bumili ng pagbabahagi para lamang maipakita ang kanilang pananalig sa kumpanya, ang share ng leon ay bumili ng stock ng kumpanya sa isang dahilan lamang - upang kumita ng pera.
Tumingin nang partikular para sa mga kumpanya kung saan binibili o maraming malapit sa kasalukuyang presyo ang merkado. Ang isang kakila-kilabot na mapagkukunan para sa data ng tagaloob ay ang SEC. Gayunpaman, ang iba pang mga mapagkukunang hindi pang-gobyerno ay nag-aalok din ng mahusay na data sa paksang ito, kabilang ang Finviz at Morningstar.
Mga Kumpanya na Nagpapakita ng Solid Chart
Habang ang teknikal na pagsusuri ay hindi dapat maging isang pangunahing kadahilanan sa proseso ng pagpili ng stock, mayroon itong papel nito. Sa isip, ang mga namumuhunan ay dapat na magbantay para sa isang kumpanya na patuloy na sumusulong sa presyo sa mas mataas na dami. Bakit? Sapagkat ang mga stock na advance sa pagtaas ng dami ay nasa ilalim ng akumulasyon. Sa madaling salita, mayroong isang malawak na batay sa momentum sa stock na malamang na magpatuloy upang dalhin ito sa mga bagong antas. Larawan ang tilapon ng isang eroplano na tumatanggal - iyon ang iyong hinahanap!
Gayundin, baka gusto mong maghanap ng mga stock na gumagawa ng mga bagong high. Kadalasan ang mga kumpanya na nasusuka (o nasira na) mga teknikal na antas ng paglaban ay nakaranas kamakailan ng ilang positibong pangunahing pagpapabuti na iginuhit ang pansin sa stock.
Bumili ng Alam mo
Ang maalamat na mamumuhunan na si Peter Lynch ay bantog sa pagsasabi na ang lahat ng mga namumuhunan ay dapat gumamit o maging napaka pamilyar sa mga produkto / kumpanya na kanilang pinamumuhunan. Habang ito ay maaaring tunog tulad ng karaniwang kahulugan, maraming mga mamumuhunan ang may posibilidad na huwag pansinin ang walang tiyak na payo na ito.
Ano ang bentahe sa pagbili ng alam mo?
Ang mga namumuhunan na may matalik na kaalaman sa mga produkto at ng mga kumpanyang binibili ay maaaring maunawaan ang kanilang potensyal na paglago. Hindi sinasadya, ginagawang mas madali para sa kanila na mahulaan ang paglago ng mga benta at kita sa hinaharap, at / o ihambing ang kanilang mga handog sa produkto sa iba pang mga kalahok sa industriya.
Hanapin ang mga Ito sa Mga Pahayag sa Pinansyal
Dapat palaging suriin ng mga namumuhunan ang mga pangunahing pahayag sa pananalapi (pahayag ng kita, pahayag ng cash flow at sheet sheet) ng mga kumpanyang pinamuhunan nila.
Partikular, ang mga namumuhunan ay dapat na magbantay para sa:
Mga Kumpanya na May Imbentaryo ng Paglago sa Karaniwan sa Pagtaas ng Kita
Ang mga kumpanya na ang mga imbentaryo ay lumalaki sa isang mas mabilis na rate kaysa sa kanilang mga benta ay mas malamang na mahuli sa mga hindi na ginagamit na imbentaryo sa ibang pagkakataon kung ang paglago ng benta ay biglang bumagal.
Mga Kumpanya na May Natatanggap na Paglago sa Karanasan sa Paglago ng Pagbebenta
Ang mga kumpanya na ang mga natatanggap ay lumalaki sa isang mas mabilis na clip kaysa sa mga benta ay maaaring magkaroon ng problema sa pagkolekta ng mga utang.
Nakikilala Assets Liquid
Ang mga kumpanya na may malaking halaga ng cash at iba pang mga nasasalat (matigas, likido) ay may posibilidad na maging mas solid kaysa sa mga hindi. Ang isang malaking halaga ng cash at iba pang mga likidong pag-aari ay magbibigay sa kumpanya ng paraan upang mabayaran ang mga panandaliang mga utang at serbisyo sa mga pangmatagalang tala kahit na sa mga mahirap na panahon.
Ang Bottom Line
Ang pag-alam kung paano mag-screen para sa mga stock at partikular kung ano ang hahanapin ay isang pangunahing labanan para sa karamihan sa mga namumuhunan na nag-iisa lamang. Ang komentaryo sa itaas ay dapat magsilbing isang panimulang punto para sa mga namumuhunan sa negosyante. Kung magsasagawa ka ng inisyatibo, makakakuha ka ng pananaw at patalasin ang iyong mga kasanayan habang sumasabay ka.
