Ang mga pamumuhunan sa mga umuusbong na ekonomiya ng merkado sa pangkalahatan ay nagdadala ng isang mas mataas na antas ng peligro kaysa sa mga ari-arian sa US Ang mga panganib na likas sa maraming sari-saring umuusbong na mga magkakasamang pondo sa kapwa kasama ang mga umuusbong na panganib sa merkado, panganib sa stock, panganib sa bansa, panganib sa rehiyon, panganib sa pera, panganib sa politika at, sa ilang mga kaso, aktibong panganib sa pamamahala at panganib sa pag-index. Upang mabayaran ang mataas na antas ng peligro at pagkasumpungin, ang umuusbong na mga pondo ng merkado sa isa't isa ay may posibilidad na mag-alok ng mas mataas na potensyal na pagbabalik sa loob ng mahabang panahon.
Ang iba't ibang mga umuusbong na umuusbong na pondo sa isa't isa ay nagbibigay ng mga namumuhunan ng propesyonal na pinamamahalaan ng pagkakalantad sa mga kumpanya na gumagawa ng negosyo sa mabilis na pagbuo ng mga dayuhang merkado. Pangunahin nilang namuhunan sa karaniwang mga stock ng mga kumpanya na headquarter sa mga bansa tulad ng China, Brazil, Russia, at India. Ang pondo ay maaari ring mamuhunan sa mga seguridad sa utang o mga bono na inisyu ng mga gobyerno, ahensya ng gobyerno, at mga korporasyon na nakabase sa mga bansang iyon.
Mga Key Takeaways
- Ang isang umuunlad o umuusbong na merkado ay isang ekonomiya na lumalaki at may mga industriya na nakikisama sa mga pandaigdigang merkado.Investment sa mga umuusbong na merkado ay karaniwang itinuturing na riskier kaysa sa mga pamumuhunan sa mga binuo ekonomiya tulad ng US at Europe.Emerging market mutual funds nag-aalok ng pagkakataon na lumahok sa pagbuo ng mga ekonomiya habang nililimitahan ang ilang peligro sa pamamagitan ng pag-iiba-iba.American Funds Ang Bagong World Fund Class A Fund, Vanguard emerging Markets Stock Index Fund, T. Rowe Presyong umuusbong na Mga Pamilihan ng Pondo ng Stock, at Oppenheimer na Bumubuo ng Mga Pamantasan ng Pondo ng Klase Ang A Fund ay mga halimbawa ng mga umuusbong na merkado na kapwa pondo. Ang mga pangmatagalang mamumuhunan na naghahanap ng mga oportunidad sa paglago-at may mas mataas na pagpapaubaya para sa panganib - ay maaaring nais na isaalang-alang ang pamumuhunan sa mga umuusbong na pondo sa merkado.
Dapat pansinin na kahit na ang kahulugan ng "umuusbong na ekonomiya ng merkado" ay magkakaiba sa mga kaganapan sa mundo. Ilang taon na ang nakalilipas, ang Egypt at Turkey ay pareho sa radar ng maraming mga umuusbong na namumuhunan sa merkado. Karamihan sa mga kamakailang mga kaganapan, hindi bababa sa ngayon, pinalayas ang mga bansang iyon sa maraming mga listahan. Ang mga mabilis na pagbabagong ito ay maaaring magsasalita sa pangangailangan para sa pinamamahalaang propesyonal na pagkakalantad sa mga umuusbong na merkado, at din sa pagpapahintulot sa panganib na kinakailangan ng mga namumuhunan sa kanila.
Sinabi nito, ang sumusunod na mga pondo ng magkaparehas ay kumakalat ng kanilang mga pamumuhunan nang sapat na hindi nila lubos na mapahamak sa balita bukas. Hindi lamang sila direktang namuhunan sa mga kumpanya ng mga umuusbong na merkado. Namuhunan din sila sa mga kumpanya na gumagawa ng negosyo sa mga umuusbong na merkado.
Mga Pondong Amerikano Bagong Klase ng Pondong Pandaigdig sa Isang Pondo
Ang American Funds New World Fund Class A (NEWFX) ay naglalayong magbigay ng pangmatagalang pagpapahalaga sa kapital sa pamamagitan ng pangunahin na pamumuhunan sa mga karaniwang stock ng mga kumpanyang nakaugnay sa mga umuusbong na ekonomiya ng merkado. Ang NEWFX ay inisyu noong Hunyo 17, 1999, ng American Funds Distributors, Inc. Noong Enero 6, 2020, nagkaroon ng $ 43 bilyon ang NEWFX sa kabuuang net assets at pinayuhan ng Capital Research and Management Company. Ang NEWFX ay naniningil ng isang ratio ng gastos na 1.00%.
Sa ilalim ng normal na mga pangyayari, ang NEWFX ay namuhunan ng hindi bababa sa 35% ng kabuuang net assets nito sa mga equity at utang na security ng mga nagbigay na pangunahing batay sa mga bansa na itinuturing ng tagapayo ng pondo na umuusbong ang mga ekonomiya ng merkado. Hanggang sa Enero 2020, inilalaan ng NEWFX ang 20.7% ng portfolio nito sa Estados Unidos; 14.1% sa China; 10.1% sa Brazil, 9.2% sa India, 5.2% sa Japan, at 5.3% sa Pransya. Ang teknolohiya ng impormasyon ay may pinakamalaking bigat ng anumang sektor, accounting para sa 19% ng portfolio, na sinusundan ng mga pinansyal, pagpapasya ng consumer, at stock ng pangangalaga sa kalusugan.
Sa mga tuntunin ng teorya ng modernong portfolio, ang NEWFX ay angkop para sa mga namumuhunan na may mataas na peligro na may isang pangmatagalang abot-tanaw na pamumuhunan na naghahanap ng pagkakalantad sa mga stock at mga bono sa mga umuusbong na ekonomiya ng merkado.
Vanguard umuusbong na Market Index Fund Fund
Ang Vanguard emerging Markets Stock Index Fund (VEIEX) ay inisyu noong Mayo 4, 1994, ni Vanguard. Ang isang minimum na pamumuhunan ng $ 3, 000 ay kinakailangan upang mamuhunan. Tulad ng karamihan sa mga pondo ng Vanguard, ang VEIEX ay naniningil ng isang mababang ratio ng gastos, na nauugnay sa average na ratio ng gastos ng iba't ibang mga umuusbong na pondo sa merkado, na 0.29%. Ang pondo ay pinamamahalaan ng Vanguard Equity Investment Group at naglalayong magbigay ng mga resulta ng pamumuhunan na naaayon sa pagganap ng FTSE emerging Markets Index, ang benchmark index.
Upang makamit ang layunin ng pamumuhunan, ang VEIEX ay nagpapatupad ng isang diskarte sa pag-index. Sa ilalim ng normal na mga kondisyon ng merkado, ang pondo ay namuhunan ng humigit-kumulang na 95% ng kabuuang net assets nito sa karaniwang mga stock ng mga kumpanya na binubuo ng FTSE emerging Market Index. Ang VEIEX ay mayroong kabuuang net assets na higit sa $ 87 bilyon noong Enero 6, 2020. Ang pondo ay mabibigat na bigat sa China (35.1%), Taiwan (14.9%), at India (10.7%). Ang pinakamalaking paghawak nito ay ang Alibaba, Tencent, at Taiwan Semiconductor.
Ang pondo ay isang mataas na peligro, mataas na gantimpala na pamumuhunan na pinakaangkop para sa mga pangmatagalang namumuhunan na may mataas na antas ng pagpapaubaya sa panganib na naghahanap upang makakuha ng pagkakalantad sa mga karaniwang stock ng mga kumpanyang nasasakupan sa pagbuo ng mga bansa. Bilang karagdagan, ang VEIEX ay angkop para sa mga namumuhunan na naghahangad na pag-iba-iba ang kanilang mga portfolio.
T. Rowe Presyong Lumilitaw na Pondo ng Pamilihan ng Mga Merkado
Inilabas noong Marso 31, 1995, ang T. Rowe Presyo na Mga Umuusbong na Pamilihan ng Pondo ng Stock (PRMSX) ay naglalayong magbigay ng mga namumuhunan sa pangmatagalang pagpapahalaga sa kapital sa pamamagitan ng pamumuhunan sa hindi mababantasang mga karaniwang stock ng mga kumpanyang nasasakup sa pagbuo ng mga bansa. Ang PRMSX ay pinapayuhan ng T. Rowe Presyo ng Associates, Inc. at pinayuhan ng T. Rowe Price International Ltd Ang pondo ay singilin ng isang taunang ratio ng gastos na 1.22%.
Sa ilalim ng normal na mga kondisyon ng merkado, namuhunan ang PRMSX ng hindi bababa sa 80% ng kabuuang net assets nito sa karaniwang mga stock ng mga umuusbong na kumpanya ng merkado. Ang pondo ay nagpapatupad ng isang diskarte sa paglago at pinipili ang mga kumpanya batay sa kanilang mga kakayahan na mapanatili ang paglaki ng pangmatagalang kita, daloy ng cash, at mga halaga ng libro. Hanggang sa Enero 6, 2020, ang PRMSX ay mayroong kabuuang net assets na $ 12.4 bilyon.
Ang PRMSX ay labis na bigat sa China (25.4%), Brazil (12.9%), at Timog Korea (12.4%). Kahit na ang pondo ay nag-aalok ng iba't ibang pagkakalantad sa maraming mga sektor, mabibigat ang timbang sa mga karaniwang stock ng mga kumpanya sa sektor ng pinansiyal at teknolohiya ng impormasyon, na bumubuo ng higit sa 50% ng portfolio nito.
Ang PRMSX ay pinakaangkop para sa pangmatagalang, mataas na panganib na mapagparaya, ang mga namumuhunan sa paglago na naghahanap upang makakuha ng pagkakalantad sa mga mababang halaga ng stock ng mga kumpanya sa mga umuusbong na bansa. Maaaring isaalang-alang ng mga namumuhunan ang PRMSX kung nais nilang magdagdag ng pag-iiba-iba sa kanilang mga portfolio, habang potensyal na bumubuo ng mataas na pagbabalik sa katagalan.
Oppenheimer Pagbuo ng Antas ng Pondo ng Klase A Fund
Ang Oppenheimer Developing Markets Fund Class A (ODMAX) ay inisyu noong Nobyembre 18, 1996, ng Oppenheimer Funds. Ang pondo ay pinapayuhan ng OFI Global Asset Management, Inc. at sub-pinayuhan ng Oppenheimer Funds, Inc. Ang mga namumuhunan ay dapat maglagay ng minimum na $ 100 sa portfolio na ito at sisingilin ng isang taunang ratio ng net gastos na 1.26%. Noong unang bahagi ng 2020, ang pondo ay mayroong $ 42.5 bilyon sa portfolio assets.
Ang pondo ay pangunahing namuhunan sa mga karaniwang stock ng mga kumpanya sa pagbuo at umuusbong na mga ekonomiya ng merkado. Karaniwang namuhunan ito ng hindi bababa sa 80% ng kabuuang net assets nito sa equity securities ng mga kumpanya na may mga aktibidad sa negosyo sa pagbuo ng mga merkado. Ang tagapamahala nito ay naglalayong makamit ang layunin ng pamumuhunan sa pamamagitan ng pamumuhunan sa karaniwang mga stock ng mga umuusbong na kumpanya na inaasahang lalago nang mas mabilis na rate kaysa sa gross domestic product (GDP).
$ 15.5 Trilyon
GDP ng Tsina, na ginagawa itong pangalawang pinakamalaking ekonomiya sa mundo pagkatapos ng Estados Unidos.
Ang mga stock mula sa China account para sa higit sa 25% ng portfolio. Ang India (10.8%), Russia (9.4%), at Mexico (7.4%) ang susunod na pinakamalaking paghawak. Sa mga tuntunin ng mga sektor, higit sa kalahati ng portfolio ay namuhunan sa pagpapasya ng mga consumer at pinansiyal na pangalan.
Tulad ng iba pang mga umuusbong na pondo ng merkado na nabanggit dito, ang Oppenheimer Developing Markets Fund Class A pondo ay pinakaangkop para sa paglago ng mga namumuhunan na may pangmatagalang pang-abot na pamumuhunan na humahangad ng pagpapahalaga sa kabisera sa pamamagitan ng pamumuhunan sa isang portfolio ng mga security securities sa pagbuo at mga umuusbong na mga ekonomiya ng mga merkado.
