Maraming mga indibidwal na namumuhunan ang nagtitiwala sa kanilang pera sa mga malalaking kumpanya ng seguridad o mga negosyante sa pamumuhunan. Ang mga malalaking kumpanya ng broker ay karaniwang may libu-libong mga empleyado. Ang pinaka kinikilalang kumpanya ay nagbibigay ng tiwala sa mga namumuhunan na ang isang napapanahong koponan ng mga propesyonal ay namamahala sa kanilang mga pamumuhunan.
Gayunpaman, karaniwang nakikipag-ugnay lamang kami sa isang solong empleyado, tulad ng aming tagapayo sa pamumuhunan o broker. Kaya kung paano gumagana ang isang malaking bahay ng seguridad?
, titingnan namin ang isang karaniwang firm firm. Ang aming pangkalahatang ideya ay isasama ang ilan sa mga iba't ibang mga kagawaran at ang mga tungkulin ng iba't ibang mga empleyado.
Paano Maaring Maayos ang Isang Malaking Ligtas na Ligtas
Karaniwan, ang isang malaking kompanya ay may mga sumusunod na kagawaran:
- SalesUnderwriting at FinancingTradingResearch at Pamamahala ng portfolio
Maraming mga maliliit na kumpanya ng boutique ang maaaring maglingkod lamang sa isang kagawaran ng isang negosyo, tulad ng tingi sa pagbebenta. Kahit na sa mga limitadong operasyon na ito, ang kanilang mga aktibidad ay malamang na katulad ng kani-kanilang kagawaran ng isang mas malaking kompanya.
Pagbebenta
Ang departamento ng benta ay karaniwang gumagamit ng pinakamalaking bilang ng mga tao sa isang firm ng seguridad. Ito rin ang lugar na nakikihalubilo sa mga indibidwal na namumuhunan sa tingi. Sa loob ng puwersa ng tingi ng tingi, ang mga tagapayo ng pamumuhunan ay maaaring tumutok sa paghahatid ng isang tiyak na lugar ng industriya ng pamumuhunan. Bilang kahalili, maaari silang magbigay ng isang "one-stop-shop" para sa lahat ng mga pangangailangan sa pamumuhunan sa tingi.
Halimbawa, ang isang partikular na tagapayo ng pamumuhunan ay maaaring kumilos lamang bilang isang stockbroker. Maaari silang mag-alok ng iba pang mga serbisyo din, tulad ng mga transaksyon sa pondo ng mutual, trading trading, at benta ng seguro sa buhay. Sa isang maliit na kompanya, ang mga aktibidad ng tagapayo ng pamumuhunan ay malamang na maging magkakaibang.
Ang isang pangalawang dibisyon sa loob ng departamento ng benta ay ang pagbebenta ng institusyonal. Pangunahin ito sa pagbebenta ng mga bagong isyu sa seguridad sa mga negosyante na nagtatrabaho sa mga institusyonal na kumpanya ng kliyente. Ang mga kliyente ng kliyente na ito ay maaaring magsama ng mga pondo ng pensiyon at mga pondo ng magkasama. Minsan, ang isang mainit na bagong isyu sa seguridad ay bumubuo ng labis na interes na mabilis itong ma-oversubscribe. Sa mga kasong iyon, ang trabaho ng mga benta sa institusyonal ay kasing simple ng paglalaan ng mga pagbabahagi upang gantimpalaan ang kanilang pinakamahusay na mga kliyente. Ang ganitong mga gantimpala ay makakatulong upang mapanatiling matapat ang mga nangungunang kumpanya ng kliyente.
Ang departamento ng benta ng institusyonal ay madalas na bumubuo ng isang makabuluhang bahagi ng kita ng kompanya. Makikinabang ang benta sa institusyon mula sa malaking dami ng mga transaksyon at mga komisyon mula sa parehong mga bagong isyu at umiiral na mga account. Hindi nakakagulat, ang mga negosyante ng institusyonal ay ilan sa mga pinakamahusay na bayad na tauhan sa buong firm. Ang departamento ng benta ng institusyonal ay nagtatrabaho malapit sa departamento ng pangangalakal ng kompanya upang mapanatili ang mga account sa mabuting kalagayan.
Underwriting at Pananalapi
Ang dibisyon ng pagbebenta ng institusyonal na kompanya ay nagtatrabaho din malapit sa underwriting o financing department. Ang departamento na ito ay nag-coordinate ng mga bagong isyu sa seguridad at mga follow-up na mga isyu sa seguridad sa pangalawang merkado. Ang underwriting o departamento ng pananalapi ay nakikipag-usap sa mga kumpanya o gobyerno na naglalabas ng mga security. Itinatag nila ang uri ng seguridad, ang presyo nito, isang rate ng interes kung saan naaangkop, at iba pang mga espesyal na tampok at mga probisyon ng proteksyon.
Ang underwriting o financing department ng firm ay maaaring nahati sa dalawang dibisyon. Ang isang dibisyon ay tumatalakay sa mga usapin ng pinansya sa korporasyon, habang ang iba pang nakatuon sa pananalapi ng gobyerno. Sa isang malaking kompanya, ang mga kagawaran na ito ay medyo naiiba. Ang mga pangangailangan ng mga korporasyon at gobyerno ay ibang-iba.
Halimbawa, ang departamento ng pinansya sa korporasyon ay mangangailangan ng pamilyar sa mga stock, bond, at iba pang mga security. Ang departamento ng gobyerno ay maaaring tumutok sa mga isyu sa bono at Treasury bill.
Pagpapalit
Ang departamento ng pangangalakal ng kompanya ay mayroon ding magkakahiwalay na mga dibisyon na ipinagpapalit ng iba't ibang uri ng mga mahalagang papel. Ang mga dibisyon na ito ay maaaring tumutok sa mga bono sa pangangalakal, stock, o iba pang dalubhasang mga instrumento sa pananalapi. Ang mga negosyante sa division ng bono ay maaari ring magkaroon ng mas makitid na diin sa isang bahagi ng merkado ng bono. Maaari silang tumuon sa kayamanan, mga bono sa munisipalidad, mga instrumento sa pamilihan ng pera, o utang sa korporasyon.
Ang departamento ng stock-trading ay nagpapatupad ng mga order mula sa mga kawani ng tingian at institusyonal na mga benta. Kasaysayan, ang mga negosyante ng stock ay nagpapanatili ng malapit na mga link sa mga negosyante sa sahig ng stock exchange. Sa pagtaas ng elektronikong kalakalan, ang mga mangangalakal ng stock ay maaaring makipagpalitan ng mga computer sa halip na iba pang mga tao.
Ang departamento ng pangangalakal ng kompanya ay maaari ring magkaroon ng mga dibisyon na nakatuon sa iba pang mga dalubhasang instrumento. Depende sa firm, maaaring magkaroon sila ng mga dibisyon para sa magkaparehong pondo, pondo na ipinagpalit ng palitan, mga pagpipilian, kalakal, o mga kontrata sa futures.
Pamamahala ng Pananaliksik at Portfolio
Sinusuportahan ng departamento ng pananaliksik ang lahat ng iba pang mga kagawaran. Ang mga analyst ng security nito ay nagbibigay ng mahahalagang pagsusuri at data upang matulungan ang mga mangangalakal, salespeople, at underwriters. Ang impormasyong ito ay kinakailangan para sa pagbebenta at pagpepresyo ng umiiral na mga mahalagang papel at mga bagong isyu. Ang departamento ng pananaliksik ng kompanya ay maaaring binubuo ng mga ekonomista, teknikal na analyst, at mga analyst ng pananaliksik. Dalubhasa din sa mga mananaliksik ang mga tiyak na uri ng mga mahalagang papel o partikular na industriya.
Ang departamento ng pananaliksik ay maaaring higit pang nahahati sa mga dibisyon ng tingi at institusyonal. Gayunpaman, ang mga kumpanya na may isa lamang na departamento ng pananaliksik ay maaaring gumawa ng mga ulat na naglalayong mga kliyente ng institusyonal na magagamit sa mga namumuhunan sa tingi. Kung ang kumpanya ay nagho-host ng isang solong departamento ng pananaliksik sa institusyonal, saklaw din nito ang mga potensyal na bagong isyu, takeovers, at pagsasanib. Kasama ang department department, ang mga analyst ay maaaring maging karagdagang kasangkot sa pagbuo ng mga portfolio para sa mga indibidwal at maliliit na account sa negosyo.
Pangangasiwa
Ang departamento ng pangangasiwa ay isang mahalagang sangkap ng samahan ng kompanya. Pinapanatili nito ang wastong papeles at accounting para sa lahat ng mga kalakalan at transaksyon. Mas mahalaga, tinitiyak nito ang pagsunod sa batas ng seguridad at pinangangasiwaan ang mga panloob na mapagkukunan ng tao.
Ang lahat ng mga trading na ginawa ng firm ay dapat na accounted at naitala. Ang lahat ng mga papasok at papalabas na pondo at seguridad ay dapat na palaging balanse. Kailangang suriin ang mga seguridad para sa mga kinakailangan sa pagpaparehistro at paghahatid, kasama ang mga pagbabayad sa dibidendo ay dapat mai-kredito sa mga account na natanggap.
Sa division ng credit at pagsunod, ang mga empleyado ng brokerage ay patuloy na sinusubaybayan ang mga account para sa pagsunod sa mga alituntunin sa industriya at panloob. Tinitiyak ng pagsubaybay na ito ang mga pagbabayad at mga security na natanggap ng kanilang mga takdang petsa at ang mga margin account ay tumutupad ng naaangkop na mga kinakailangan sa margin.
Ang dibisyon ng pananalapi ay namamahala sa mga usapin ng accounting, tulad ng payroll, pagbabadyet, ulat sa pananalapi, at mga pahayag. Ang pinakamababang antas ng kapital ay pinananatili ayon sa mga kinakailangan sa industriya. Tinitiyak nito ang iba't ibang mga kagawaran sa loob ng firm na may hawak na sapat na pondo upang matanggap ang mga pagbabago sa negosyo ng kompanya.
Ang Bottom Line
Sa kabila ng kanilang kahalagahan sa industriya ng pananalapi at ekonomiya, ang mga security firm ay medyo misteryo pa rin sa average na mga namumuhunan. Ang mga security firms ay may posibilidad na mapanatili ang isang halip lihim na kultura, higit sa lahat dahil sa mga dalubhasa at trabaho ng mga manlalaro.
Maraming mga namumuhunan sa tingi lamang ang nakikipag-ugnay sa kanilang pinansiyal na tagapayo o broker. Karaniwan din itong pangkaraniwan para sa mga namumuhunan sa sarili na gumamit ng platform ng pangangalakal ng isang broker nang hindi nakikipag-usap sa sinumang mga empleyado. Ang sitwasyong ito ay nag-iiwan sa karamihan ng mga tao na may kakulangan ng pananaw sa mas malawak na hanay ng mga tungkulin sa loob ng mga firm ng seguridad.
Ang departamento ng benta ay karaniwang gumagamit ng pinakamalaking bilang ng mga tao sa isang firm ng seguridad.
Nakikinabang ito sa bawat namumuhunan upang malaman kung sino ang nasa likod ng set ng mga nakamamanghang pinto ng oak. Ang mga empleyado sa isang firm ng seguridad ay maaaring makaapekto sa totoong pagbabalik ng portfolio ng pamumuhunan ng isang tao. Para sa mga interesado, marami pa ang dapat malaman tungkol sa mga pag-andar ng broker.
