Ratio - ang term ay sapat na upang mabaluktot ang buhok ng isang tao, na isinasama ang mga kumplikadong mga problema na nakatagpo namin sa matematika sa high school na nag-iiwan sa marami sa amin na nagbabalewala at nabigo. Ngunit pagdating sa pamumuhunan, hindi na dapat mangyari iyon. Sa katunayan, may mga ratio na, naintindihan nang maayos at inilalapat, ay maaaring makatulong sa iyo na maging mas matalinong mamumuhunan.
Mga Key Takeaways
- Mayroong anim na ratio na maaaring magamit upang pumili ng pinakamahusay na mga stock para sa iyong portfolio ng pamumuhunan. Ang ratio ng presyo ng kinikita ay nakakaapekto sa mga pagsusuri ng mga namumuhunan sa mga kinikita sa hinaharap.Ang nagtatrabaho na ratio ng kapital ay kinakalkula sa pamamagitan ng paghati sa kasalukuyang mga pag-aari ng kasalukuyang mga pananagutan.Earnings-per- ibahagi ang mga panukalang netong kinikita sa bawat bahagi ng karaniwang stock ng isang kumpanya.
1. Paggawa ng Capital Ratio
Ang pagtatasa ng kalusugan ng isang kumpanya kung saan nais mong mamuhunan ay nagsasangkot ng pag-unawa sa pagkatubig nito - kung gaano kadali ang kumpanya na maaaring gawing cash ang mga ari-arian upang mabayaran ang mga panandaliang obligasyon. Ang ratio ng nagtatrabaho kabisera ay kinakalkula sa pamamagitan ng paghati sa kasalukuyang mga pag-aari ng mga kasalukuyang pananagutan.
Kaya, kung ang XYZ Corp. ay may kasalukuyang mga ari-arian na $ 8 milyon, at ang kasalukuyang mga pananagutan na $ 4 milyon, iyan ay isang 2: 1 ratio - medyo tunog. Ngunit kung ang dalawang magkaparehong kumpanya ay bawat isa ay mayroong 2: 1 ratios, ngunit ang isa ay may mas maraming pera sa mga kasalukuyang mga pag-aari, ang firm na iyon ay mas mahusay na mabayaran ang mga utang nito nang mas mabilis kaysa sa iba pa.
5 Mga Pangunahing Ratios sa Pinansyal at Ano ang Ipakita nila
2. Mabilis na Ratio
Tinawag din ang acid test, ang ratio na ito ay nagbabawas ng mga imbentaryo mula sa kasalukuyang mga assets, bago paghatiin ang figure na iyon sa mga pananagutan. Ang ideya ay upang ipakita kung gaano kahusay ang kasalukuyang mga pananagutan ay saklaw ng cash at ng mga item na may handa na halaga ng cash. Ang imbensyon, sa kabilang banda, ay kumukuha ng oras upang magbenta at mag-convert sa mga likidong pag-aari. Kung ang XYZ ay mayroong $ 8 milyon sa kasalukuyang mga assets na minus $ 2 milyon sa mga imbentaryo na higit sa $ 4 milyon sa kasalukuyang mga pananagutan, iyon ay isang 1.5: 1 ratio. Ang mga kumpanya ay nais na magkaroon ng hindi bababa sa isang 1: 1 na ratio dito, ngunit ang mga kumpanya na may mas kaunti kaysa sa maaaring maging okay dahil nangangahulugan ito na mabilis nilang binalingan ang kanilang mga imbentaryo.
3. Mga kita bawat Ibahagi
Kapag bumili ng stock, nakikilahok ka sa mga kinikita sa hinaharap (o panganib ng pagkawala) ng kumpanya. Sinusukat ng mga kita bawat bahagi (EPS) ang kita ng kita sa bawat bahagi ng karaniwang stock ng isang kumpanya. Ang mga analyst ng kumpanya ay naghahati ng netong kita sa pamamagitan ng timbang na average na bilang ng mga karaniwang namamahagi na natitira sa taon.
4. Ratio-Kumita ng Presyo
Tinatawag na P / E para sa maikli, ang ratio na ito ay sumasalamin sa mga pagsuri ng mga mamumuhunan sa mga kinita sa hinaharap. Natutukoy mo ang presyo ng bahagi ng stock ng kumpanya at hatiin ito ng EPS upang makuha ang ratio ng P / E.
Kung, halimbawa, ang isang kumpanya ay nagsara ng pangangalakal sa $ 46.51 ng isang bahagi at EPS sa nakaraang 12 buwan na nag-average ng $ 4.90, kung gayon ang ratio ng P / E ay 9.49. Ang mga namumuhunan ay kailangang gumastos ng $ 9.49 para sa bawat nabuong dolyar ng taunang kita.
Kapag ang mga ratio ay maayos na nauunawaan at inilalapat, gamit ang alinman sa mga ito ay makakatulong na mapabuti ang pagganap ng iyong pamumuhunan.
Kahit na, ang mga namumuhunan ay handa na magbayad ng higit sa 20 beses sa EPS para sa ilang mga stock kung kusa na ang pag-unlad ng kita sa hinaharap ay magbibigay sa kanila ng sapat na pagbabalik sa kanilang pamumuhunan.
5. Ratio-Equity Ratio
Paano kung ang iyong prospektibong target sa pamumuhunan ay humiram nang labis? Maaari nitong mabawasan ang mga margin sa kaligtasan sa likod ng kung ano ang utang nito, itinaas ang mga nakapirming singil nito, bawasan ang mga kita na magagamit para sa mga dibidendo para sa mga taong tulad mo at maging sanhi ng krisis sa pananalapi.
Ang utang-sa-equity ay kinakalkula sa pamamagitan ng pagdaragdag ng natitirang mahaba at panandaliang utang, at hinati ito sa pamamagitan ng halaga ng libro ng equity ng shareholders '. Sabihin natin na ang XYZ ay may humigit-kumulang na $ 3.1 milyong halaga ng mga pautang at nagkaroon ng equity ng shareholders na $ 13.3 milyon. Na gumagana sa isang katamtamang ratio ng 0.23, na katanggap-tanggap sa ilalim ng karamihan sa mga pangyayari. Gayunpaman, tulad ng lahat ng iba pang mga ratio, ang sukatan ay dapat na masuri sa mga tuntunin ng mga pamantayan sa industriya at mga kinakailangan sa kumpanya.
6. Bumalik sa Equity
Nais malaman ng mga karaniwang shareholders kung gaano kita kapaki-pakinabang ang kanilang kapital sa mga negosyong pinamuhunan nila ito. Ang pagbabalik sa equity ay kinakalkula sa pamamagitan ng pagkuha ng netong kita (pagkatapos ng buwis), pagbabawas ng ginustong mga dibahagi, at paghati sa resulta ng mga karaniwang equity dolyar sa kumpanya.
Sabihin nating ang netong kita ay $ 1.3 milyon at ginustong mga dibidendo ay $ 300, 000. Kunin mo iyon at hatiin ito ng $ 8 milyon sa karaniwang equity. Na nagbibigay ng isang ROE ng 12.5%. Ang mas mataas na ROE, mas mahusay ang kumpanya ay sa pagbuo ng kita.
Ang Bottom Line
Ang paglalapat ng mga formula sa laro ng pamumuhunan ay maaaring tumagal ng ilan sa pag-iibigan sa proseso ng pagkakaroon ng mabagal na yaman. Ngunit ang mga ratios sa itaas ay maaaring makatulong sa iyo na pumili ng pinakamahusay na mga stock para sa iyong portfolio, itayo ang iyong kayamanan at kahit na magsaya sa paggawa nito.
