Naglalakad ka sa isang silid na puno ng mga tao at may nagtanong sa iyo, "Ano ang ginagawa mo para sa isang pamumuhay?" Kung maaari kang tumugon sa, "Ako ay isang kapitalistang namumuhunan, " kung gayon ito ay tila kahanga-hanga. Karamihan sa mga tao ay agad na ipapalagay na ikaw ay ambisyoso, mayaman, at isang pangkalahatang tagumpay sa buhay. Sa kasamaang palad, ang akit ng pagiging isang venture capitalist ay mas mahusay kaysa sa katotohanan. At sa ilan, ang pagiging isang kapitalista ng pakikipagsapalaran ay halos isang alamat. Narito kung ano ang talagang sumasama.
Ano ang isang Venture Capitalist Ay
Ang isang venture capitalist ay isang namumuhunan na sumusuporta sa isang batang kumpanya sa proseso ng pagpapalawak o nagbibigay ng kapital na kinakailangan para sa isang panimulang pakikipagsapalaran. Ang isang venture capitalist ay handa na mamuhunan sa mga naturang kumpanya dahil ang potensyal na pagbabalik sa pamumuhunan (ROI) ay maaaring maging makabuluhan kung ang kumpanya ay matagumpay.
Kung saan nagmula ang Venture Capitalists
Maraming mga landas ang humahantong sa venture capitalism, wala sa alinman ang nakatakda o ganap. Mayroong dalawang pangunahing kategorya ng mga nagsisimula: tunay na negosyante at lubos na bihasang mga banker sa pamumuhunan. Hindi lamang ito ang mga pagpipilian, gayunpaman. Ang ilang mga venture capitalists ay habang buhay na tagapayo sa pananalapi. Ang iba ay maaaring mga akademiko o eksperto sa proseso ng negosyo. Ang isang malaking bilang ay may nakaraang karanasan sa pananalapi-industriya, karaniwang bilang mga analyst ng pananaliksik sa equity.
Taliwas sa tanyag na paniniwala, ang venture capitalism ay hindi nangangailangan ng isang malaking bank account. Pagkatapos ng lahat, ang mga kapitalista ng venture ay hindi kinakailangang mamuhunan ng kanilang sariling mga pag-aari. Sinabi nito, ang pagkakaroon ng isang malaking halaga ng personal na kayamanan ay ginagawang mas madali upang masira sa anumang eksena sa pamumuhunan.
Ang naghiwalay sa mga kapitalistang namumuhunan sa iba pang mga namumuhunan sa equity ay ang mga venture capitalists na madalas na nagtatalaga ng mga third-party assets upang mapabuti ang pagiging epektibo ng isang batang kumpanya na may mataas na baligtad. Ang mga pribadong kumpanya ng equity ay interesado sa kakayahan ng isang tao na mapabuti ang mga aspeto ng ilalim na linya, tulad ng cash flow at kita, sa pamamagitan ng paggamit ng mga tool tulad ng mga ekonomiya ng scale at marketing.
Ang Venture kapitalismo ay umaakit ng isang malaking bilang ng mga naghahangad na mamumuhunan o mga developer ng proseso ng negosyo. Mahigpit ang kumpetisyon para sa pag-access sa mundo ng financing ng third-party equity. Kahit na sa mga kinakailangang kasanayan, walang garantiya ng isang tagumpay sa industriya. Habang tumatagal ang dating ekspresyon, madalas ay hindi ang alam mo ngunit kung sino ang kilala mo.
Ang isang indibidwal na nagtatrabaho bilang isang venture capitalist ay maaaring trabaho ng isang mas malaking kompanya o sa pamamagitan ng isang mas maliit, mas independiyenteng kumpanya ng venture capital. Ang mga indibidwal na mayayaman ay maaaring magsimula ng kanilang sariling pondo. Ang mga batang kumpanya ng pakikipagsapalaran ay dapat na patunayan ang kanilang mga sarili bago magsimula ang mga pondo ng third-party na gumawa ng isang makabuluhang porsyento ng kabuuang kapital na na-invest. Maaari ring maging mahirap para sa isang batang firm na makakuha ng sapat na kadalubhasaan sa imprastruktura, pagpaplano ng mapagkukunan ng tao, seguridad, masidhi na operasyon ng teknolohiya-sentrik at pagbabahagi ng impormasyon, at pagsusuri sa pagganap.
Anong kailangan mong malaman
Ang unang bagay na kailangan mong malaman ay ang karamihan sa mga kumpanya ng venture capital (VC) ay nabigo. Sa totoo lang, ayon sa Harvard Business Review , ang karamihan sa mga venture capital firms ay halos hindi nasira kahit na noong 1999. Dagdag pa, ang mga venture capital firms ay nawawala ang pagbabahagi ng merkado sa mga angel investor at crowdfunding, na nangangahulugang lalaban ka laban sa malakas na mga uso. Halimbawa, ngayon, mas mababa sa 1% ng mga kumpanya ng US ang nagtaas ng kapital mula sa mga venture capital firms.
Ang isa pang potensyal na negatibo, na nakasalalay sa iyong pagkatao, ay kailangan mong sabihin na "hindi" higit sa 99% ng oras. Okay ka ba sa pagdurog ng mga pangarap at adhikain ng mga tao? Kung gayon, kung gayon marahil ay nanindigan ka. Ngunit mas mahusay ka rin tulad ng mga pagpupulong, dahil ang karamihan ng iyong oras ay gugugol sa kanila, na susundan ng networking sa mga kumperensya at mga kaganapan at sa isang mas mababang sukat, pananaliksik. Animnapung oras na linggo ng trabaho ang pamantayan.
Ang iyong kailangan
Kung interesado ka pa ring maging isang kapitalista ng venture, isa kang matapang na kaluluwa. Ngunit ang listahan ng kung ano ang kailangan mong malaman ay hindi magtatapos doon. Kailangan mo ring malaman na ang karanasan ay kinakailangan. Nang walang karanasan at isang malakas na reputasyon, hindi mo magagawang makipagkumpetensya laban sa iba pang mga kumpanya.
Maaari ka bang sumagot ng oo sa mga tanong na ito?
- Mayroon ka bang isang MBA? Limampung porsyento ng mga VC ang ginagawa. Kung gagawin mo, nagmula ba ito sa Harvard University o Stanford University? Animnapung porsyento ng mga VC kasama ang mga MBA ay nagtapos mula sa isa sa mga paaralang iyon. Mayroon ka bang karanasan na nagtatrabaho para sa isang kagalang-galang na kompanya sa teknolohiya, pagkonsulta, pamumuhunan sa pamumuhunan, media, o isang pagsisimula? Mayroon ka bang malakas na pagkakaroon ng social media? Ito ay lalong mahalaga sa LinkedIn, kung saan ang 85% ng mga venture capitalists ay mayroong pagkakaroon. Mayroon ka bang kadalubhasaan sa isang tiyak na teknolohiya? Naiintindihan mo ba ang teknolohiyang ito nang mas mahusay kaysa sa sinuman? Pupunta ba sa iyo ang mga tao para sa mga sagot kapag mayroon silang mga katanungan tungkol sa teknolohiyang ito? Nakasusunod ka ba sa mga nangungunang VC na blog at mga site ng balita sa teknolohiya? Mayroon ka bang isang matagumpay na kasaysayan ng pamumuhunan? May plano ka bang magtrabaho sa isang kasosyo? Kung gayon, mas gusto mo ang kasosyo na iyon, dahil mas gagastos ka ng mas maraming oras sa kanya kaysa sa gagawin mo sa isang makabuluhang iba pa. Magagawa mong sumasang-ayon sa mga desisyon sa pananalapi sa kasosyo na iyon?
Nalalaman mo ba na ang mga kapital na kumpanya ng venture ay may underperformed equity market sa loob ng higit sa isang dekada, na ang mga mataas na pagbabalik ay bihira, at ang mga pamumuhunan ay hindi makatarungan? Kung interesado ka pa ring maging isang kapitalista ng venture, magpatuloy sa pagbabasa.
Ang magandang balita
Karamihan sa mga kumpanya ng venture capital ay naniningil ng 2% taunang bayad sa pamamahala sa nakatuon na kapital sa buhay ng firm, na karaniwang halos isang dekada. Ito ay bilang karagdagan sa anumang mga kita na nabuo sa exit (iyon ay, isang IPO o pagkuha ng enterprise na iyong pinondohan). Ang henerasyon ng kita ay maaaring medyo mataas, ngunit upang makarating sa puntong ito, dapat kang magkaroon ng isang plano sa laro. Para sa karamihan ng mga tao, ang plano ng laro ay nagsisimula sa pagiging isang anghel na mamumuhunan - isang mahusay.
Ang isang venture capitalist ay maghanap para sa maraming bagay bago mamuhunan sa isang negosyo. Ang isa sa mga pangunahing kadahilanan ay ang pagiging natatangi ng produkto o serbisyo na inaalok ng kumpanya. Ang isang venture capitalist ay dapat ding tiyakin na ang potensyal na merkado para sa produkto o serbisyo ay makabuluhan. Maraming mga kapitalista ng pakikipagsapalaran ang mananatili sa pamumuhunan sa mga kumpanya na nagpapatakbo sa mga industriya na pamilyar sa kanila. Ang kanilang mga pagpapasya ay batay sa pananaliksik na malalim.
Upang maisaaktibo ang prosesong ito at talagang makagawa ng isang epekto, kakailanganin mo sa pagitan ng $ 1 milyon-$ 5 milyon. Papayagan ka nitong pag-iba-ibahin ang iyong mga pamumuhunan sa pag-asa na ang mga kita mula sa mga nagwagi ay lalampas sa lahat ng mga pagkabigo. Kung nakakita ka ng isang potensyal na pulang bandila, lumipat sa susunod na potensyal na pagkakataon.
Kung matagumpay ka, bubuo ka ng isang reputasyon. Ito naman, ay hahantong sa mas mahusay at mas mataas na profile deal. Mula doon, maaari kang makakuha ng trabaho sa isang venture capital firm, kung saan maaari kang kumita ng suweldo na $ 1 milyon bawat taon. Makakatulong ito sa pag-offset ng anumang mga pagkalugi bilang isang mamumuhunan ng anghel. Matapos makita ang kung paano gumagana ang operasyon mula sa loob, maaari mong ilapat ang lahat ng impormasyong iyon at diskarte sa iyong sariling kumpanya ng venture capital. Kung nasa tabi ka nang walang awa, maaari ka ring kumuha ng pinakamahusay na talento sa iyo.
Isang Araw sa Buhay ng isang Venture Capitalist
Simula sa Araw
Karamihan sa mga propesyonal sa industriya ng pananalapi ay nagsisimula sa kanilang araw sa pagbabasa ng iginagalang araw-araw na mga pahayagan / website. Ang mga kapitalistang Venture ay nakatuon sa mga pahayagan na nag-aalok ng impormasyon sa mga potensyal na nangunguna para sa mga pamumuhunan, sa mga bagong kumpanya, at sa mga uso sa mabebenta na mga kalakal at serbisyo. Para sa isang kapitalista ng pakikipagsapalaran na dalubhasa sa isang industriya, ang mga subscription sa mga journal ng kalakalan at mga site na tiyak sa industriya ng pokus ay pangunahing. Habang ang materyal na hinuhukay sa isang tiyak na umaga ay hindi kinakailangang magamit sa susunod na araw, hindi maiiwasang maging kapaki-pakinabang sa hinaharap.
Ang natitirang umaga ng venture capitalist ay karaniwang puno ng mga pulong at tawag sa telepono. Sa pangkalahatan, ang isang venture capitalist ay nakakatugon sa iba pang mga miyembro at kasosyo ng firm upang talakayin ang pokus ng araw, mga kumpanya na nangangailangan ng karagdagang pananaliksik at iba pang mga potensyal na pamumuhunan sa portfolio. Sa maraming mga pagkakataon, ang mga contact na nagtatrabaho sa parehong mga patlang ng mga potensyal na pagkakataon sa pamumuhunan ay nakaupo sa mga nasabing pagpupulong at idinagdag sa mga talakayan. Pinapayagan nito ang mga kapitalista ng venture na makakuha ng higit pang pananaw at magpasya kung ituloy ang mga pamumuhunan o pakawalan sila. Ang mga miyembro ng venture capital firm, mga koponan na nakatalaga upang magsagawa ng nararapat na pagpupunyagi, sa pangkalahatan ay ihahatid din ang kanilang data.
Ang Hatinggabi
Ang isang venture capitalist ay mananatiling nakakonekta sa kasalukuyang mga kumpanya ng portfolio nang regular. Mahalaga ito para sa pagtukoy kung gaano ka maayos ang isang kumpanya at kung ang pamumuhunan ng kapitalista ng venture ay na-maximize at ginamit nang matalino. Minsan, ang isang venture capitalist ay maaaring magdala ng mga miyembro ng kumpanya sa tanghalian at magsagawa ng pulong na ito sa pagkain.
Hindi mahalaga kung paano o saan naganap ang pagpupulong, dapat suriin ng venture capitalist ang kumpanya at ang potensyal na paggamit ng pera ng pamumuhunan ng kumpanya at kumuha ng buong tala habang at pagkatapos ng pulong. Dapat pansinin ng venture capitalist ang kanyang personal at propesyonal na isinasagawa ang pag-unlad ng kumpanya, kung paano ginagamit ang kapital, at ang kanyang opinyon sa kung mas dapat suportahan ang kumpanya o kung dapat itong maputol. Ang mga tala at konklusyon na ito ay dapat na ikakalat sa natitirang mga kasosyo sa firm. Ang prosesong ito ay maaaring tumagal ng higit sa mga oras ng tanghalian ng venture capitalist.
Ang gabi
Ang venture capitalist ay hindi kinakailangang magkaroon ng tradisyonal na walong oras na oras ng trabaho. Matapos makumpleto ang mga ulat sa hapon at marahil ng ilang mga mas maliit na pagpupulong para sa mga kasosyo sa kapital ng venture, ang venture capitalist ay maaaring magkaroon ng isang maagang pagpupulong ng hapunan na may pag-asa na mga negosyante na sumasamo sa firm para sa pagpopondo upang suportahan ang kanilang mga pakikipagsapalaran. Sa pulong na ito, ang venture capitalist ay maaaring makakuha ng isang pakiramdam ng potensyal ng kumpanya para sa tagumpay, kung paano nakatuon at pag-iisip ng negosyo ang mga negosyante, at kung ang mga pagpupulong sa hinaharap na ito ay warranted. Ang venture capitalist ay tumatagal ng mga tala sa pulong na ito pati na rin at madalas na kinukuha ang mga tala na ito sa bahay, kasama ang mga nararapat na ulat ng pagsusumikap, upang suriin muli ang kumpanya bago ipakita ang mga tala na ito sa firm sa pagpupulong ng umaga sa susunod na araw.
Konklusyon
Ang pagiging isang venture capitalist ay hindi kasing dali ng iniisip ng karamihan sa mga tao. Upang magtagumpay, kailangan mong ipatupad ang isang pangmatagalang diskarte na mangangailangan ng maraming oras, networking, at kapital. Ang kapitalismo ng Venture ay hindi para sa lahat: Kailangan mong laging nasa bunganga at magkaroon ng isang knack para sa pagtuklas ng mga bagong pagkakataon sa kita. Kung isa ka sa ilang upang magtagumpay, ang mga gantimpala ay malaki.
