Pagdating sa mga pamumuhunan na nakinabang sa buwis para sa mayayaman o sopistikadong mamumuhunan, ang isang kalakal ay patuloy na tumayo nang nag-iisa higit sa lahat: langis. Sa pagsuporta ng gobyerno ng US, ang paggawa ng enerhiya ng domestic ay lumikha ng isang litaw ng mga insentibo sa buwis para sa parehong mga namumuhunan at maliliit na prodyuser, at ang langis ay walang pagbubukod.
Mga Key Takeaways
- Maraming mga pangunahing benepisyo sa buwis ang magagamit para sa mga kumpanya ng langis at gas at mamumuhunan na matatagpuan wala nang iba pa sa code ng buwis.Tangible na mga gastos, na nauukol sa aktwal na direktang gastos ng mga kagamitan sa pagbabarena ay 100% na maibabawas ngunit dapat ibawas sa loob ng pitong taon.Intangible ang mga gastos sa pagbabarena sa pangkalahatan ay bumubuo ng 65-80% ng kabuuang gastos ng pagbabarena ng isang balon at may 100% na mababawas sa taon na natapos.Pagpapalit ng mga gastos sa pagpapatakbo at lahat ng mga gastos sa administratibo, ligal, at accounting ay maaari ring ibabawas sa buhay ng pag-upa.
Paano Gumagana ang Mga Buwis sa Langis sa Langis
Maraming mga pangunahing benepisyo sa buwis ang magagamit para sa mga namumuhunan ng langis at gas na wala nang makikita sa tax code. Sa ibaba, nasasaklaw namin ang mga pakinabang ng pamumuhunan ng langis na nakinabang sa buwis at kung paano mo magagamit ang mga ito upang maiputok ang iyong portfolio. Ang pangunahing benepisyo ng buwis sa pamumuhunan sa langis ay kinabibilangan ng:
Hindi Masusulat na Mga Gastos sa Pag-drayber
Ang hindi nasasalat na gastos sa pagbabarena ay kasama ang lahat ngunit ang aktwal na kagamitan sa pagbabarena. Ang paggawa, kemikal, putik, grasa, at iba pang mga iba't ibang mga item na kinakailangan para sa pagbabarena ay itinuturing na hindi mababasa. Ang mga gastos na ito ay karaniwang bumubuo ng 65-80% ng kabuuang gastos ng pagbabarena ng isang balon at 100% na mababawas sa taon na naganap. Halimbawa, kung nagkakahalaga ng $ 300, 000 upang mag-drill ng isang balon, at kung natutukoy na ang 75% ng gastos na iyon ay isasaalang-alang na hindi mababago, ang mamumuhunan ay makakatanggap ng kasalukuyang pagbabawas ng $ 225, 000. Bukod dito, hindi mahalaga kung ang balon ay talagang gumagawa o kahit na tumatama ng langis. Hangga't nagsisimula itong magpatakbo ng Marso 31 ng susunod na taon, papayagan ang mga pagbawas.
Mga Gastos sa Pagganyak
Ang mga nahahawang gastos ay nauugnay sa aktwal na direktang gastos ng kagamitan sa pagbabarena. Ang mga gastos na ito ay 100% din mababawas ngunit dapat ibawas sa loob ng pitong taon. Samakatuwid, sa halimbawa sa itaas, ang natitirang $ 75, 000 ay maaaring isulat ayon sa isang pitong taong iskedyul.
Aktibo kumpara sa Pasibo na Kita
Tinukoy ng tax code na ang isang nagtatrabaho interes (kumpara sa isang interes ng royalty) sa isang langis ng gas at gas ay hindi itinuturing na isang pasibo na aktibidad. Nangangahulugan ito na ang lahat ng mga pagkalugi sa net ay aktibong kita na natamo kasabay ng mahusay na ulo ng produksyon at maaaring ma-offset laban sa iba pang mga anyo ng kita tulad ng sahod, interes at kita.
Maliit na Exemption ng Buwis sa Producer
Ito marahil ang pinaka-nakakaakit na pahinga sa buwis para sa mga maliliit na prodyuser at mamumuhunan. Ang insentibo na ito, na karaniwang kilala bilang "allowance ng pag-ubos, " ay hindi kasama sa pagbubuwis 15% ng lahat ng kita ng kita mula sa mga balon ng langis at gas. Ang espesyal na bentahe na ito ay limitado lamang sa mga maliliit na kumpanya at mamumuhunan. Ang anumang kumpanya na gumagawa o nagpapadalisay ng higit sa 50, 000 barrels ng langis bawat araw ay hindi maiiwasang. Ang mga entity na nagmamay-ari ng higit sa 1, 000 bariles ng langis bawat araw, o 6 milyong kubiko na paa ng gas bawat araw, ay hindi kasama.
Mga Gastos sa Pag-upa
Kasama dito ang pagbili ng mga karapatan sa pag-upa at mineral, mga gastos sa pagpapatakbo sa pag-upa at lahat ng mga gastos sa administratibo, ligal, at accounting. Ang mga gastos na ito ay dapat na kapital at ibabawas sa buhay ng pag-upa sa pamamagitan ng allowance ng pag-ubos.
Alternatibong Minimum na Buwis
Ang lahat ng labis na hindi nasasalat na mga gastos sa pagbabarena ay partikular na exempted bilang isang "kagustuhan item" sa alternatibong minimum na buwis (AMT). Itinatag ang AMT upang matiyak na ang mga nagbabayad ng buwis ay nagbabayad ng isang minimum o ang kanilang "patas na bahagi" ng mga buwis sa pamamagitan ng pagkalkula ng kita ng buwis sa kita, pagdaragdag ng tukoy na mga pagbawas sa buwis o mga item.
Mga Pagbabawas sa Buwis sa Langis at Pag-unlad ng Infrastrukturang Enerhiya
Ang listahan ng mga break sa buwis na epektibong naglalarawan kung gaano kalubha ang gobyerno ng US tungkol sa pagbuo ng imprastrukturang enerhiya ng domestic. Marahil ang karamihan sa nagsasabi ay ang katotohanan na walang mga limitasyon ng kita o net halaga ng anumang uri maliban sa nakalista sa itaas (ibig sabihin, ang limitadong maliit na tagagawa). Samakatuwid, kahit na ang pinakamayaman na namumuhunan ay maaaring mamuhunan nang direkta sa langis at gas at makatanggap ng lahat ng mga benepisyo na nakalista sa itaas, hangga't nililimitahan nila ang kanilang pagmamay-ari sa 1, 000 bariles ng langis bawat araw. Halos, walang ibang kategorya ng pamumuhunan sa Amerika ang maaaring makipagkumpetensya sa smorgasbord ng mga break sa buwis na magagamit sa industriya ng langis at gas.
Mga Pagpipilian sa Pamumuhunan sa Langis at Gas
Maraming iba't ibang mga paraan ang magagamit para sa mga namumuhunan sa langis at gas. Maaari itong mabali sa apat na pangunahing kategorya: magkaparehong pondo, pakikipagtulungan, interes ng royalty, at mga interes sa pagtatrabaho. Ang bawat isa ay may iba't ibang antas ng peligro at hiwalay na mga patakaran para sa pagbubuwis.
Mga Pondo ng Mutual
Ang pamamaraan ng pamumuhunan ng kapwa pondo ay naglalaman ng hindi bababa sa halaga ng panganib para sa namumuhunan dahil ang mga pondo ng kapwa ay namuhunan sa isang basket ng mga seguridad. Gayunpaman, ang pamumuhunan ng kapwa pondo ay hindi nagbibigay ng alinman sa mga benepisyo sa buwis na nakalista sa itaas. Magbabayad ng buwis ang mga namumuhunan sa lahat ng mga dividends at mga kita ng kapital, tulad ng gagawin nila sa iba pang mga pondo.
Mga Pakikipagsosyo
Ang ilang mga form ng pakikipagtulungan ay maaaring magamit para sa pamumuhunan ng langis at gas. Ang mga limitadong pakikipagsosyo ay ang pinakakaraniwan, dahil nililimitahan nila ang pananagutan ng buong proyekto sa paggawa sa halaga ng pamumuhunan ng kasosyo. Ang mga ito ay ibinebenta bilang mga security at dapat na nakarehistro sa Securities and Exchange Commission (SEC). Ang mga insentibo sa buwis na nakalista sa itaas ay magagamit sa isang batayang pass-through. Makakatanggap ang kapareha ng isang Form K-1 bawat taon na nagdedetalye ng kanyang bahagi ng kita at gastos.
Royalties
Ang Royalties ay ang kabayaran na natanggap ng mga nagmamay-ari ng lupa kung saan ang mga balon ng langis at gas ay drill. Ang kita ng Royalty ay dumating "off the top" ng gross revenue na nabuo mula sa mga balon. Ang mga nagmamay-ari ng lupa ay karaniwang tumatanggap saanman mula 12% hanggang 20% ng gross production - malinaw naman, ang pagmamay-ari ng lupa na naglalaman ng mga reserbang langis at gas ay maaaring maging lubhang kapaki-pakinabang.
Bukod dito, ang mga nagmamay-ari ng lupa ay hindi ipinapalagay na walang pananagutan sa anumang uri na may kaugnayan sa mga lease o balon. Gayunpaman, ang mga may-ari ng lupa ay hindi karapat-dapat para sa alinman sa mga benepisyo sa buwis na tinatamasa ng mga nagmamay-ari ng nagtatrabaho o pakikipagtulungan. Lahat ng kita ng royalty ay maiulat sa Iskedyul E ng Pormularyo 1040.
Mga Hilig sa Paggawa
Ang mga interes sa pagtatrabaho ay sa pinakamataas at pinakamaraming paraan upang makilahok sa isang pamumuhunan sa langis at gas. Pinapayagan ang mga interes sa pagtatrabaho sa mga namumuhunan ng isang porsyento ng pagmamay-ari kung saan nakikilahok sila sa mga aktibidad ng pagbabarena. Ang mga interes sa pagtatrabaho ay tinatawag ding mga interes sa pagpapatakbo.
Ang lahat ng kita na natanggap sa form na ito ay naiulat sa Iskedyul C ng 1040. Bagaman ito ay itinuturing na kita sa pagtatrabaho sa sarili at napapailalim sa buwis sa pagtatrabaho sa sarili, ang karamihan sa mga namumuhunan na nakikilahok sa kapasidad na ito ay may kita na lumampas sa nabubuwis na base sa sahod para sa Social Seguridad.
Ang mga interes sa pagtatrabaho ay hindi itinuturing na mga mahalagang papel at samakatuwid ay hindi nangangailangan ng pagbebenta ng lisensya. Ang ganitong uri ng pag-aayos ay katulad sa isang pangkalahatang pakikipagtulungan sa bawat kalahok ay walang limitasyong pananagutan. Ang mga interes sa pagtatrabaho ay madalas na mabibili at ibenta sa pamamagitan ng isang kasunduan ng ginoo.
Net Revenue interest (NRI) at Pagbubuwis ng Langis
Para sa anumang naibigay na proyekto, anuman ang kung paano ang kita sa huli ay ipinamamahagi sa mga namumuhunan, ang produksiyon ay nasira sa gross at netong kita. Ang kita ng gross ay ang bilang lamang ng mga bariles ng langis o cubic feet ng gas bawat araw na ginawa, habang ang netong kita ay nagbabawas sa parehong mga royalties na ibinayad sa mga may-ari ng lupa at ang pagbubuwis sa buwis sa mga mineral na sinusuri ng karamihan sa mga estado. Ang halaga ng isang royalty o interes sa pagtatrabaho sa isang proyekto ay karaniwang nai-rate bilang isang maramihang ng bilang ng mga bariles ng langis o kubiko na mga paa ng gas na ginawa bawat araw.
Halimbawa, kung ang isang proyekto ay gumagawa ng 10 bariles ng langis bawat araw at ang pagpunta sa rate ng merkado ay $ 35, 000 bawat bariles - ang bilang na ito ay nag-iiba nang palagi dahil sa ilang mga kadahilanan-kung gayon ang pakyawan na halaga ng proyekto ay $ 350, 000.
Ipagpalagay ngayon na ang presyo ng langis ay $ 60 isang bariles, ang buwis sa paghihiwalay ay 7.5% at ang kita ng netong kita - ang porsyento ng nagtatrabaho na interes na natanggap matapos ang mga royalties ay nabayaran - ay 80%. Ang mga balon ay kasalukuyang nagpapalabas ng 10 bariles ng langis bawat araw, na umaabot sa $ 600 bawat araw ng gross production. I-Multiply ito sa pamamagitan ng 30 araw - ang bilang na karaniwang ginagamit upang makalkula ang buwanang produksyon - at ang proyekto ay nag-post ng kabuuang kita na $ 18, 000 bawat buwan. Pagkatapos, upang makalkula ang netong kita, ibinabawas namin ang 20% ng $ 18, 000, na nagdadala sa amin ng $ 14, 400.
Pagkatapos ang pagbabayad ng buwis sa pagbabayad, na magiging 7.5% ng $ 14, 400 (Tandaan: Dapat magbayad ng buwis na ito sa mga kita ng kanilang royalty). Dinadala nito ang netong kita sa halos $ 13, 320 bawat buwan o tungkol sa $ 159, 840 bawat taon. Ngunit ang lahat ng mga gastos sa pagpapatakbo kasama ang anumang karagdagang mga gastos sa pagbabarena ay dapat bayaran din mula sa kita na ito. Bilang isang resulta, ang may-ari ng proyekto ay maaari lamang makatanggap ng $ 125, 000 na kita mula sa proyekto bawat taon, sa pag-aakalang walang mga bagong balon ang drill. Siyempre, kung ang mga bagong balon ay drill, magbibigay sila ng isang malaking pagbabawas ng buwis kasama ang karagdagang produksyon para sa proyekto.
Ang Bottom Line
Mula sa isang pananaw sa buwis, ang pamumuhunan sa langis at gas ay hindi pa maganda tumingin. Siyempre, ang mga ito ay hindi angkop para sa lahat, dahil ang pagbabarena para sa langis at gas ay maaaring maging isang peligrosong panukala. Samakatuwid, hinihiling ng SEC na ang mga namumuhunan para sa maraming mga pakikipagsosyo sa langis at gas ay akreditado, na nangangahulugang natutugunan nila ang ilang mga kinakailangan sa kita at neto. Ngunit para sa mga kwalipikado, ang pakikilahok sa isang independiyenteng proyekto ng langis at gas ay maaaring magbigay ng malakas na pagbabalik sa batayan na nakinabang sa buwis.
