Ano ang isang Kwalipikadong Pautang?
Ang isang kwalipikadong mortgage ay isang mortgage na nakakatugon sa ilang mga kinakailangan para sa proteksyon ng tagapagpahiram at pangalawang merkado ng merkado sa ilalim ng Dodd-Frank Wall Street Reform at Consumer Protection Act.
Naipaliwanag ang Kwalipikadong mga Pautang
Ang karapat-dapat na proteksyon ng mortgage ay nagsimula noong Enero 2014, at nagbibigay ng ligal na proteksyon para sa mga nagpapahiram na sumusunod sa ilang mga regulasyon sa Dodd-Frank Wall Street Reform at Consumer Protection Act. Ang mga kahilingan ay batay sa pagsusuri ng kakayahan ng nanghihiram na magbayad batay sa kita, mga ari-arian, at mga utang. Kinakailangan ng mga parameter na ang borrower ay hindi kinuha sa buwanang pagbabayad ng utang na higit sa 43% ng kita bago ang buwis; na ang tagapagpahiram ay hindi sinisingil ng higit sa 3% sa mga puntos at mga bayarin sa orihinal; at na ang pautang ay hindi naibigay bilang isang mapanganib o labis na labis na pautang na may mga termino tulad ng negatibong pag-amortisasyon, pagbabayad ng lobo, o mortgage-only mortgage.
Ang mga kwalipikadong panuntunan sa mortgage ay binuo upang makatulong na mapagbuti ang kalidad ng mga pautang na ibinigay sa pangunahing merkado at magagamit para sa pangangalakal sa pangalawang merkado. Ang mga tagapagpahiram ay may ilang mga proteksyon na may mga kwalipikadong utang. Gayundin, ang ilang mga kwalipikadong mortgage lamang ang karapat-dapat na ibenta sa pangalawang merkado.
Mga Kwalipikadong Proteksyon sa Pautang
Sa ilalim ng mga kwalipikadong panuntunan sa pagpapautang, ang mga probisyon na "ligtas na daungan" ay nagpoprotekta sa mga nagpapahiram laban sa mga parusa sa pamamagitan ng nabalisa na mga nagpapahiram na nagsasabing sila ay pinalawak na isang mortgage ang tagapagpahiram ay walang dahilan upang maniwala na maaari silang magbayad. Gayunpaman, pinoprotektahan din ang mga patakaran sa parehong mga nagpapahiram at sistema ng pananalapi mula sa mapanganib na mga gawi sa pagpapahiram na nag-ambag sa subprime mortgage krisis ng 2007. Nagbibigay din sila ng mga insentibo para sa mga nagpapahiram na nais na ibenta ang kanilang mga pautang sa pangalawang merkado dahil ang mga kwalipikadong pautang sa mortgage ay mas nakakaakit. sa mga underwriter sa nakabalangkas na mga deal sa produkto.
Ang mga tagapagpahiram na naglalabas ng mga kwalipikadong utang ay mas madaling maibenta ang mga ito sa pangalawang merkado sa mga nilalang tulad ng Fannie Mae at Freddie Mac. Ang dalawang negosyong ini-sponsor ng gobyerno ay bumili ng karamihan sa mga pagpapautang, na nagpapalaya ng kapital para sa mga bangko upang makagawa ng karagdagang mga pautang. Sa pangkalahatan, ang mga kwalipikadong panuntunan sa pagpapautang ay isinagawa upang makatulong na mabawasan ang panganib ng mga utang sa pamamagitan ng paglikha ng higit na mga insentibo para sa pag-aalok ng mas mataas na kalidad na pautang sa mortgage sa pangunahing at pangalawang merkado.
Kwalipikadong Mortgage Exceptions at Pagsasaalang-alang
Mayroong maraming mga pagbubukod sa mga kwalipikadong patakaran sa mortgage Ang isang pagbubukod ay ang mga puntos at mga orihinal na bayarin ay maaaring lumampas sa 3% para sa mga pautang na mas mababa sa $ 100, 000 (kung hindi, ang mga nagpapahiram ay maaaring hindi sapat na mabayaran para sa pagpapalabas ng mga nasabing pautang, at maaaring hindi magamit ang mga mas maliit na utang).
Ang mga kwalipikadong regulasyon sa pagpapautang ay nagpapahintulot sa mga nagpapahiram na mag-isyu ng mga mortgage na hindi kwalipikado, ngunit ang mga panuntunan ay nililimitahan ang pagbebenta ng mga pautang na ito sa pangalawang merkado ng mortgage at nagbibigay ng mas kaunting mga ligal na proteksyon para sa mga nagpapahiram.
